Пенсионная реформа и ее перспектива

 

Федеральное агентство по образованию


Ульяновский государственный технический университет


Дипломная работа

Тема: «Пенсионная реформа и ее перспектива»








Студент                Казакова Наталья Евгеньевна                        _________________

                                                                                                                             (подпись)


Руководитель      Бенько Елена Викторовна                           ________________

                                                                                                                               (подпись)


Рецензент             Прохорова Мария Николаевна                  ________________

                                                                                                                                (подпись)

                                                                                              



                                                                                              Допустить к защите ГАК

                                                              Зав. Кафедрой

                                                                                           _________________________

                                                      (Ф.И.О.)


                                                                                           «___»_______________ 2005г.







Ульяновск 2005 г.


Содержание


Введение   

3


Глава 1 Эволюция развития пенсионного обеспечения в России


7


1.1 История развития пенсионного обеспечения в России         


7


1.2 Оценка  современного состояния пенсионной системы в России


12

 

Глава 2 Исполнение программы пенсионной реформы на примере                     Майнского района



17


2.1 Необходимость совершенствования пенсионного обеспечения


17


2.2 Оценка пенсионной деятельности Майнского района


24


Глава 3 Анализ инвестирования пенсионных накоплений


3.1   Оценка эффективности временного размещения средств пенсионных накоплений Пенсионного фонда                                                         


36




36


3.2   Рейтинг Управляющих компаний, осуществляющих доверительное управление средствами пенсионных накоплений




60


Заключение                         


67


Список использованных источников


Приложения                                                                                                                                                                                                                              


70


72

 

Введение


Коренные социально-экономические преобразования в нашей стране, в первую очередь изменение экономической ситуации, становление рыночных отношений не могли не затронуть все сферы жизнедеятельности российского общества, в том числе и  социальную.

Гарантия прав российских граждан на пенсионное обеспечение по достижению соответствующего возраста обеспечена Конституцией РФ, в которой отмечено, что в Российской Федерации охраняются труд и здоровье людей, устанавливается гарантированный минимальный размер оплаты труда, обеспечивается государственная поддержка семьи, материнства, отцовства и детства, инвалидов и пожилых граждан, развивается система социальных служб, устанавливаются государственные пенсии, пособия и иные гарантии социальной защиты [1, с.7].

Пенсионное обеспечение, несомненно, является одной из основных функций государства, задача которого в этой сфере - обеспечение возможности каждого трудоспособного гражданина влиять на размер своей будущей пенсии; обеспечение соответствия ее размера трудовому вкладу конкретного работника. Такой подход к пенсионному обеспечению приводит к тому, что необходимость задумываться о будущей пенсии возникает  перед каждым гражданином уже в молодом возрасте, а не только при достижении им пенсионного возраста [2, с.17].

К сожалению, ситуация, сложившаяся в сфере пенсионного обеспечения, свидетельствует  об отсутствии у государства в данный момент возможности выплаты пенсии в размерах, соответствующих размерам хотя бы прожиточному минимуму.

Пенсионная реформа в настоящее время не случайна, если принять во внимание, что ранее действующий закон о государственных пенсиях был принят более десяти лет назад и не соответствовал изменившимся условиям жизни. Несмотря на то, что за эти годы пенсионная система претерпела существенные изменения, затронувшие ее финансовые и организационные институты (имеется в виду создания Пенсионного фонда, сокращение до минимума дотаций федерального бюджета на пенсионное обеспечения, появление негосударственных пенсионных фондов), тем не менее, обеспечить ее эффективную  работу не удалось. Негативные демографические изменения, которые, по  прогнозам, должны обострить социально-экономическую ситуацию в России в ближайшие 10-15 лет, заставляют искать новые подходы в решение задач, связанных с материальным обеспечением нетрудоспособных при наступлении старости,  инвалидности,  по случаю потери кормильца.

По данным социологических опросов,  более 68 процентов россиян считает необходимым реформирование пенсионной системы. Главные причины недовольства ею – низкий размер пенсий, малый учет вклада тех, кто много зарабатывает и делает большие пенсионные взносы, сложность и запутанность пенсионного законодательства и невозможность заранее рассчитать каждому свою пенсию. И еще обычные претензии к работе низовых органов пенсионного обеспечения. Отмеченное выше определяет актуальность выбранной темы. Цель должна позволить разрешить несколько задач.

Первая из них – задача повышения доходов Пенсионного фонда, из которого производятся и будут в дальнейшем производиться пенсионные выплаты. Сегодня источником этих доходов являются сборы с фондов оплаты труда (их платят работодатели) в размере 28 процентов от этих фондов. Но поскольку легальная часть доходов населения составляет пока только 35,8 процентов от общей их величины, это означает, что в доходы пенсионной системы поступает не 28, а чуть больше 11 процентов от общих доходов населения. Из этих средств и платятся пенсии тем, кто после достижения установленного законам возраста уже перестал работать. И после этого удивляются, что пенсии такие маленькие [9, с.22].

Поэтому первая задача пенсионной реформы – вывести скрытые части зарплат из тени и увеличить за счет этого поступления средств, для выплаты пенсий сегодняшним пенсионерам. С учетом размеров скрытой части зарплаты здесь возможен рост в 2-2,5 раза. И это дает основание прогнозировать такой же рост пенсий, - естественно, при условии предсказываемого получения доходов. Конечно же, понятно, что без серьезных стимулов ни работники, ни тем более работодатели не будут торопиться выводить зарплаты из тени – из конвертов, страховых схем и т.п. Поэтому вторая задача пенсионной реформы – создать стимулы для работающих к полной уплате взносов со всего объема своих доходов. А для этого нужно отказаться от нынешней системы учета пенсионных прав (по стажу работы и по размеру заработка за два последних года), поскольку он не полностью учитывает вклад каждого человека в доходы пенсионной системы. Новая пенсионная модель должна, во-первых, учитывать каждый рубль, каждую копейку, внесенные каждым россиянином за каждый год и месяц своего трудового стажа, и, во-вторых, закреплять их в виде обязательств государства персонально перед каждым работником. А потом, после его выхода на пенсию, эти обязательства должны выполняться в полном объеме, с учетом всех повышений и индексаций, проводившихся за годы его трудовой деятельности.

При этом средства, перечисляемые в пенсионную систему, должны обеспечивать гражданину более высокий доход, чем сбережение их в банке или страховой компании.

Наконец, третья задача, которую должна решить реформа, - это обеспечить прозрачность пенсионной системы. Обязательства государства перед гражданином по пенсионным выплатам должны выражаться не процентах и годах, а в рублях. И каждый год работник должен получать отчет о состоянии заработанных им пенсионных прав, – в каком объеме перечислены взносы за него его работодателем, каков общий объем пенсионного капитала, начисленного ему за все годы работы, в каких объемах он индексировался и т.д.

Официальные уведомления об этом каждый россиянин, застрахованный в системе обязательного пенсионного страхования, должен получать ежегодно. И в случае несогласия сможет добиваться их изменения.

Решив эти основные и ряд еще более частных задач, пенсионная реформа позволит сформировать новую пенсионную модель – более простую, более удобную для расчетов, более понятную гражданам. И, главное  обеспечивающую более высокий уровень пенсий - как нынешним пенсионерам, так и будущим поколениям россиян.

Действующая пенсионная система, основанная на принципах солидарности поколений, даже частично не сможет обеспечить достойный уровень жизни нынешним и тем более будущим пенсионерам. Все эти обстоятельства поступили поводами к осуществлению пенсионной реформы. 

В данной работе проанализирована сложившаяся на сегодняшний день ситуация в сфере пенсионного обеспечения и определены перспективы ее развития.






















Глава 1  Эволюция развития пенсионного обеспечения в России

1.1 История развития пенсионного обеспечения в России

Зарождение пенсионного обеспечения в России можно отнести еще к 18 веку. Уже в тот период государственная власть уделяла большое внимание лицам, служившим ей честно в течение многих лет и покинувшим службу по старости, в результате увечья или болезни. Конечно, существовавшие тогда выплаты нельзя назвать «пенсией» в современном ее понимании, так как они предоставлялись единовременно в виде денежных сумм либо выражались в предоставлении иных материальных благ.

В начале 19 века появляется «прообраз» современных льготных пенсий, выразившийся в предоставлении особых преимуществ в отношении пенсионного обеспечения для служащих медицинской и учебной части, а также по географическому признаку. Введение этих льгот было обусловлено желанием привлечь на работу в эти сферы деятельности.

К началу 19 века возросли расходы на пенсии, несоразмерные имеющимся государственным средствам, увеличилось количество законов, регулирующих пенсионное обеспечение. Эти обстоятельства послужили поводом к проведению пенсионной реформы, результатом которой явилось принятие Пенсионного устава 1827г.

Следующая пенсионная реформа осуществлена в 1853г. Она не принесла радикальных изменений в пенсионную систему России, так как была в основном направлена на рационализацию существующих норм пенсионного обеспечения, не затрагивая их основ.

Революция 1917 года положила конец развитию пенсионной системы, основу которой составили вышеназванные законы. Советское правительство приступило к реализации своей программы государственного пенсионного обеспечения.  Рядом нормативных актов был расширен круг лиц, подлежащих пенсионному обеспечению. Так, в 1918 году был принят декрет СНК « О пенсионном обеспечении солдат Рабоче-Крестьянской Красной Армии и их семейств», распространявшейся на военнослужащих старой армии и их семей, а впоследствии и на другие категории лиц. В этом же году было введено пенсионное обеспечение по инвалидности Красной армии, а членов их семей по случаю потери кормильца. А уже в 1919г. утверждено новое Положение «О социальном обеспечении инвалидов-красноармейцев и их семейств». Кроме того, следует сказать, что советской властью были введены в отношении некоторых категорий лиц ограничения в области пенсионного обеспечения в связи с их происхождением  или прошлой деятельностью, к таковым относились представители дворянства, буржуазии и духовенства, бывшие государственные служащие. Крестьяне, ремесленники и иные лица, занимающие индивидуальной трудовой деятельностью, вообще были лишены права на обеспечение пенсией.

С 1919 года финансирование пенсий осуществлялось из средств единого Всероссийского фонда социального обеспечения, который был создан в результате объединения ранее существовавших фондов. Возвращение к системе социального страхования было осуществлено на короткое время в 1912г. в связи с переходом к НЭПу, а уже с начала 30-х годов основные расходы по финансированию пенсионной системы были возложены на государственный бюджет, который фактически был объединен с бюджетом социального страхования.

В 1930 году Наркомат труда СССР утвердил Правила обеспечения по старости, которые определили пенсионный возраст и общий трудовой стаж. А уже в 1932 году для отдельных категорий работников были установлены льготы по условиям труда в соответствии со списками вредных профессий. Cодержание льготы заключалось в том, что снижался требуемый возраст и трудовой стаж и повышался размер пенсионного обеспечения.

В 30-е годы вводится пенсионное обеспечение за выслугу лет для работников просвещения, медицинских и научных работников, работников гражданского воздушного флота.

Конституция СССР 1936 года стала еще одним шагом в создание единой пенсионной системы, так как она отменила все ранее существовавшие ограничения в области пенсионного обеспечения и установила равные условия назначения пенсии рабочим и служащим.

Послевоенные годы были отмечены повышением размера пенсии за выслугу лет учителям и медицинским работникам, принятием нормативных актов. Так в 1949 году было принято Положение о пенсиях работникам науки. Льготы предоставлялись главным образом по отраслевому признаку.

Восстановление народного хозяйства позволило провести реформу социального обеспечения. Основными нормативными актами, закрепившими новые условия предоставления пенсий и пособий, стали: Закон СССР 1956г. «О государственных пенсиях» и Закон СССР 1964г. «О пенсиях и пособиях членам колхозов». Принятие этих актов как бы завершило образование системы законодательства о пенсионном обеспечении. Новый закон о пенсиях значительно расширил круг лиц, имеющих право на льготное пенсионное обеспечение. Эти льготы стали предоставляться не по признаку ведомственной подчиненности, а в зависимости от условий труда и медико-биологических факторов, таким образом, был ликвидирован главный недостаток льготного пенсионного обеспечения. То,  что работники, выполнявшие совершенно одинаковую работу в одном и том же производстве, но на предприятиях различных ведомств, имели различные права на пенсию, так как они определялись по ведомственной принадлежности.

Ликвидирована также множественность списков на льготное пенсионное обеспечение и принято два Списка №1 и №2. В последующие годы круг лиц, имеющих право на пенсию на льготных условиях, неоднократно расширялся, в связи с чем, вносились изменения и дополнения в указанные Списки.

В целом развитие законодательства о пенсионном обеспечении в тот период было направлено на его систематизацию, сближение условий назначения и выплаты пенсии для различных категорий граждан, периодическое повышение их размеров, совершенствование правил исчисления непрерывного трудового стажа и среднего заработка для назначения пенсий. Своеобразным итогом его развития стало принятие Конституции СССР 1977 года, закрепившей основные права граждан в сфере пенсионного обеспечения.

Во второй половине 80-х годов сложилась ситуация, когда в пенсионном обеспечении  наглядно проявились тенденции к снижению размеров пенсий по отношению к прошлому заработку пенсионера, несоответствие пенсий минимальному прожиточному минимуму в результате отсутствия механизма их индексации, неспособность действующего законодательства реально воздействовать на систему пенсионного обеспечения в условиях переходного периода, что привело к необходимости проведения пенсионной реформы, результатом которой стал Закон РФ «О государственных пенсиях в РФ» №340-1 от 20.11.1990 года. Данный закон закрепил основы пенсионной системы России, существовавшей до 1 января 2002 года.

Закон РФ «О государственных пенсиях в РФ» № 340-1 от 20.11.90г., создавался его разработчиками с учетом опыта других государств и в то время явился весьма прогрессивным актом, внесшим существенные изменения в правовое регулирования пенсионного обеспечения.

Следует отметить, что до 1 января 2002 года действовали два порядка исчисления пенсий. Второй порядок был введен Законом РФ «О порядке исчисления и увеличения государственных пенсий»  от 21 июля 1997 года и предусматривал использование индивидуального коэффициента пенсионера (ИКП). Введение индивидуального коэффициента пенсионера явилось с одной стороны, мерой, направленной на упрощение принципов назначения пенсий, а с другой – на обеспечение более жесткой увязки размера пенсии с заработной платой.

Индивидуальный коэффициент пенсионера определяется путем умножения размера пенсии в процентах, полагающегося в зависимости от продолжительности трудового стажа, на отношение среднемесячного заработка за установленный период, из которого исчисляется пенсия, к среднемесячной заработной плате в стране за тот же период. Кроме задействованных при прежнем порядке определении размера пенсии в соответствии с Законом 1990 г. факторов, а именно, продолжительности трудового стажа и величины среднемесячного заработка пенсионера, при расчете пенсии с использованием ИКП применяются также: величина среднемесячного заработка по стране за тот же период времени, за который определяется среднемесячный заработок пенсионера, и величина среднемесячного заработка по стране за квартал, предшествующий назначению или перерасчету пенсии. Применение этих двух дополнительных критериев при исчислении размера пенсии позволило не только соотнести его с размером заработной платы, существующем в период расчета пенсии, но и  произвести оценку трудового вклада пенсионера с точки зрения  общественной значимости выполняемой им работы.

Следует отметить, что данный закон вызвал много споров. Как на стадии обсуждения законопроекта, так и после его принятия. Безусловно, нельзя отрицать, что Закон № 113-ФЗ от 21.07.98г. имеет немало позитивных сторон, делающих его привлекательным. К числу его преимуществ можно отнести, во-первых то, что он полностью соответствует страховым принципам. Которые согласно Программе пенсионной реформе должны составить основу будущей пенсионной системы России.  Подтверждением этого служит тот факт, что в дальнейшем,  исчисление пенсии будет производиться лишь с учетом периодов, в течение которых лицо участвовало в страховой пенсионной системе.

Во-вторых, к числу достоинств Закона следует отнести то, что положения, содержащиеся в нем, позволяют фактический заработок пенсионера, адаптировать к современному уровню оплаты труда, что принято во многих прогрессивных пенсионных системах. Это позволило восстановить справедливость в отношении граждан, вышедших на пенсию в 1989-1992 годах, в условиях роста цен и инфляции.

Наконец, введенный данным законом ИКП позволил усовершенствовать порядок перерасчета пенсии, который осуществляется автоматическим путем умножения величины ИКП на среднемесячный заработок по стране, исчисленный за предшествующий квартал, в результате чего установленная в повышенном размере пенсия,  соответствовала росту размера оплаты труда.

Однако, Закон «О порядке исчисления и увеличении государственных пенсий» не изменил сложившейся ситуации в пенсионном обеспечении, так как все иное осталось по-старому - изъятие пенсионных средств, использование на другие цели, долги Правительства, которые годами не возвращаются, существующий недобор страховых взносов, нехватка средств и т. д.

Таким образом, вышеназванный закон не смог заработать в полную силу и не обеспечил желаемого результата.

Недостатки пенсионной системы, неустранимые в результате принятия отдельных правовых актов и поправок к основному пенсионному закону, наглядно проявились и еще более обострились в сложившихся условиях экономических преобразований, что позволило сделать вывод о глубоком кризисе пенсионного обеспечения.

1.2 Оценка современного состояния пенсионной системы в России

На протяжении последних десяти лет пенсионная система России претерпела существенные изменения. Создана единая система регис­трации застрахованных лиц, работающих по найму, и само занятого населения, приведены к единой базе состав заработка (дохода), из ко­торого исчисляется пенсия, и страховые взносы в Пенсионный фонд Российской Федерации, отработаны механизмы достижения финан­совой сбалансированности доходов и обязательств системы государ­ственного пенсионного обеспечения, реализован персонифицирован­ный учет сведений о каждом застрахованном лице для целей государ­ственного пенсионного страхования [22, с.63].

Следует отметить, что принимаемые меры по реформированию пенсионной системы обеспечили лишь устойчивость системы на те­кущий период, но не устранили принципиальные ее недостатки, свя­занные с несоответствием размера пенсии результатам труда и объе­мам поступивших платежей.

Проблемы пенсионного обеспечения обусловлены, в основном, низкими размерами заработной платы у большинства работающих, которая служит базой для начисления единого социального налога (взноса). Именно по этой причине объем страховых платежей, посту­пающих за работающих граждан, примерно в тридцати процентах случаев не обеспечивает им размер пенсии на уровне прожиточного ми­нимума, в половине случаев гарантирует пенсию в диапазоне от 100 до 200 процентов прожиточного минимума, и только за двадцать процентов работающих перечисляются взносы, достаточные для выплаты им пенсии в размере, более чем в два раза превышающем прожиточный минимум пенсионера.

В этой связи значительный объем финансовых ресурсов пенсион­ной системы используется для перераспределения с целью поддержания минимального уровня доходов малообеспеченных групп пенсио­неров. В итоге функции существующей распределительной системы пенсионного обеспечения, в которой размер пенсии слабо зависит от объема уплаченных страховых платежей и не отвечает страховым прин­ципам, по сути, сводятся к выравниванию доходов пенсионеров.

Рассмотрение экономических проблем пенсионной системы, не­смотря на ее бюджетно-финансовую автономность, будет неполным в отрыве от других системных экономических параметров: инфляционных процессов, изменения объемов производства, институциональных изменений и кризиса неплатежей, невыплаты заработной платы и т. д.

Растет число пенсионеров, численность работающих в народном хозяйстве снижается, что приводит к увеличению нагрузки на них  по покрытию расходов на пенсионное обеспечение.

После 2007 года будет наблюдаться ускорение процесса старения населения, что потребует увеличения затрат на пенсионное обеспече­ние.

Временная нормализация финансовой ситуации в период более благоприятного в силу демографических факторов соотношения чис­ленности между пенсионерами и работающими гражданами (2000 - 2007 годы) не сможет в долгосрочной перспективе обеспечить стабильность  действующей системы пенсионного обеспечения. Расчеты по­казывают, что в последующий период кризис пенсионной системы, основанной на существующих распределительных принципах, вновь начнет обостряться и в дальнейшем неизбежно приведет к неплатежеспособности  Пенсионного фонда Российской Федерации. Подобные воды основываются на данных долгосрочного демографического прогноза.

В сегодняшних условиях требуется переход к новой модели отношений субъектов пенсионной системы, основанной на механизмах и  технологиях реального страхования, что позволит повысить уровень  пенсионного обеспечения граждан на основе повышения финансовой  устойчивости пенсионной системы, в том числе за счет создания  предпосылок для серьезных  изменений в сфере заработной платы, на ранке труда [24, с.54].

Новую пенсионную модель ее противники часто называют накопительной. Но новая модель, которая создана в результате реформы, - такая же распределительная, как и действующая ранее. И основная масса средств, поступающих в пенсионную систему в виде налогов и взносов, и в ней будет расходоваться на выплату пенсий тем, кто уже находится на заслуженном отдыхе.

В то же время между двумя распределительными моделями есть и серьезные отличия. Рассмотрим наиболее существенные из них.

Отличие первое:

- в старой модели зарплата свыше 2 тыс. рублей, при назначении пенсии не учитывается и направляется на перераспределение – пользу тех, кто получает меньше (хотя тариф в размере 28 процентов взимается с полного размера зарплаты). А при назначении пенсии учитывается заработок лишь за часть лет трудового стажа;

- в новой модели зарплата учитывается в полном объеме и на протяжении всего трудового стажа;

- на перераспределение будет направляться только половина тарифа – 14 процентов. Вторая половина  (14 процентов) накапливается в виде пенсионных обязательств государства перед конкретным работником. Иными словами, новая модель, оставаясь распределительной, дополняется персонифицированным учетом и накоплением пенсионных прав гражданина и пенсионных обязательств государства.

Отличие второе:

- старая система является в основе своей системой социального вспомоществования и поэтому не столько распределительно, сколько перераспределительной – как между группами с разным уровнем доходов, так и между регионами-донорами, вносящими в пенсионную систему больше, чем получают из нее, и регионами-реципиентами, выплачивающими пенсию за счет дотаций из Пенсионного фонда;

- новая пенсионная модель в значительно большей мере является страховой моделью, в которой размер пенсии зависит от размеров заработной платы.

Перераспределительную функцию играет только одна из частей пенсии, получившая название базовой. Она должна быть постепенно повышена до уровня прожиточного минимума пенсионера. Остальная же часть пенсии является страховой и учитывает пенсионные права граждан в зависимости от размеров их зарплат или уплачиваемых пенсионных взносов.

Отличие третье:

- старая пенсионная модель рано или поздно создает конфликт поколений. Поскольку возможность выполнения государством своих обязательств перед пенсионерами в ней зависит от соотношения работающих и пенсионеров (за счет взносов двух работающих выплачивается пенсия одному пенсионеру), то при сохранении старой модели и ухудшающейся демографической ситуации в России остается только повышать пенсионный тариф. А он уже и без того стал тяжким обременением для экономики;

- новая модель позволяет создать условия для партнерства поколений. В ней более молодые, работающие поколения всем объемом пенсионного налога и основной массой пенсионных взносов будут обеспечивать выплату пенсии нынешним пенсионерам и тем, кто будет выходить на пенсию в дальнейшем. И пенсии нынешним молодым людям, когда они  достигнут пенсионного возраста, тоже в решающей мере финансироваться за счет взносов следующих поколений. Но в связи с прогнозируемым уменьшением в будущем числа работников по отношению к числу пенсионеров  новая пенсионная модель будет включать в себя персонифицированный резерв для компенсации относительного падения доходов пенсионной системы при грядущем ухудшении демографической ситуации. Наконец, снижение доли занятых вообще и занятых по найму в частности в общей численности трудоспособного населения обусловливает необходимость изменения  форм пенсионного обеспечения и более тесной увязки уровня пенсий различных категорий пенсионеров с их вкладом в финансирование пенсионной системы или прошлым трудовым вкладом.

Глава 2 Исполнение программы пенсионной реформы на примере Майнского района

2.1 Необходимость совершенствования пенсионного обеспечения

Действующая пенсионная система, основанная на принципе солидарности поколений, даже частично модернизированная, не сможет обеспечить достойный уровень жизни нынешним, а тем более будущим пенсионерам. Все эти обстоятельства поступили поводами к осуществлению пенсионной реформы. 

Реформирование пенсионной системы в Российской Федерации должно исходить из того, что права граждан, приобретенные в рамках государственной пенсионной системы, будут тождественны государ­ственным обязательствам Российской Федерации.

В этой связи отличительными чертами пенсионной системы Рос­сийской Федерации в процессе ее преобразования стали сле­дующие ключевые положения:

- введение новой формулы расчета трудовой пенсии и формиро­вание ее из трех составляющих: базовой, страховой, накопительной;

- сумма заработка (дохода), учитываемого при определении раз­мера трудовой пенсии, не ограничивается, а при исчислении данного заработка  приниматься во внимание весь период трудовой дея­тельности. При этом суммарный размер базовой и страховой частей пенсии не должен превышать определенного уровня заработка заст­рахованного лица;

- пенсионные права нынешних пенсионеров во избежание конф­ликта поколений конвертируются в расчетный пенсионный капитал, обеспечивающий получение пенсии в установленном размере в тече­ние всего периода ее выплаты;

- в целях обеспечения равных возможностей для разных воз­растных когорт ныне работающих при формировании расчетного пенсионного капитала конвертации подлежат их пенсионные пра­ва, гарантированные действующим пенсионным законодатель­ством;

- индексация пенсий, а также расчетного пенсионного капита­ла граждан осуществляется с учетом показателей роста средней зара­ботной платы в стране, уровня инвестиционного дохода и темпов ин­фляции.

Пенсионная система в Российской Федерации как совокупность создаваемых государством правовых, экономических и организационных институтов и норм, имеющих целью предоставление гражданам  материального обеспечения в виде пенсии, состоит из следу­ющих частей [5, с.43]:

- государственное пенсионное обеспечение – часть пенсионной сис­темы, обеспечивающая за счет сумм единого социального налога  пре­доставление базовой части трудовых  пенсий, базовой части пенсий  инвалидам и иждивенцам умершего кормильца, за счет ассигнований из федерального бюджета - социальных пенсий нетрудоспособным гражданам в соответствии с законодательством;

- обязательное пенсионное страхование — часть пенсионной  систе­мы, обеспечивающая за счет обязательных страховых взносов предоставление страховой и накопительной частей трудовых пенсий  наем­ным и самозанятым работникам, а также страховой части пенсий ин­валидам и иждивенцам умершего кормильца;

- дополнительное пенсионное страхование и обеспечение – часть  пен­сионной системы, обеспечивающая в дополнение к государственному  пенсионному обеспечению и обязательному пенсионному страхованию  предоставление пенсий за счет накопленных добровольных взносов работодателей и застрахованных лиц.

 Социальные пенсии назначаются постоянно проживающим на тер­ритории Российской Федерации лицам, страховой стаж которых  со­ставляет менее 5 лет, по достижении 65 лет мужчинам и 60 лет женщинам  в размере, равном базовой части трудовой пенсии, и в других,  ус­тановленных законодательством случаях.

Пенсии лицам, находившимся на государственной службе  или привлеченным к исполнению государственных обязанностей (воен­нослужащие, государственные служащие, депутаты, судьи, прокуроры и др.), лицам, пострадавшим при ликвидации техногенных  ката­строф, а также членам семей указанных лиц, регулируются специальными  федеральными законами с учетом имеющейся продолжительности выслуги лет (стажа) и денежного содержания (довольствия, заработка).

Наемные и само занятые работники, охватываемые обязательным пенсионным страхованием, при достижении возраста 60 лет для муж­чин и 55 для женщин и наличии не менее 5 лет страхового стажа име­ют право на трудовую пенсию, состоящую из трех частей: базовой, страховой и накопительной.

Базовая часть трудовой пенсии устанавливается в фиксированном размере, не зависящем от продолжительности страхового стажа и ве­личины заработка, определяемом федеральным законом, с поэтапным приближением этого размера к величине прожиточного минимума пенсионера в Российской Федерации.

Страховая часть трудовой пенсии  исчисляется из расчет­ного пенсионного капитала, который составляют накопленные сум­мы взносов, отражаемые на индивидуальных счетах застрахованных лиц, и периода выплаты пенсии (срока дожития).

Накопительная часть трудовой пенсии  исчисляется из на­копленных сумм взносов и инвестиционного дохода, отражаемых в специальной части индивидуальных лицевых счетов застрахованных лиц, и периода выплаты пенсии.

Пенсия по случаю потери кормильца состоит из двух частей: базо­вой части, устанавливаемой всем получателям на уровне базовой час­ти трудовой пенсии, и страховой части, устанавливаемой в фиксиро­ванном размере в зависимости от накоплений и от того, является ли получатель пенсии обычным иждивенцем (членом семьи умершего кормильца) или круглым сиротой. При этом выплата страховой части пенсии по случаю потери кормильца осуществляется за счет расчет­ного пенсионного капитала умерших застрахованных лиц. Пенсионер, получающий пенсию по случаю потери кормильца, может при достижении пенсионного возраста, перейти на пенсию по старости, устанавливаемую по общим правилам.

Пенсия по инвалидности вследствие общего заболевания состоит из двух частей: базовой части, устанавливаемой всем получателям на уровне базовой части трудовой пенсии, и страховой части, устанавли­ваемой в зависимости от степени утраты трудоспособности (группы инвалидности), выплачиваемой за счет средств обязательного пенсионного страхования.

При этом выплата страховой части пенсии по инвалидности вследствие общего заболевания осуществляется за счет части расчетного пенсионного капитала застрахованного лица.

По достижении пенсионного возраста получатели пенсии по ин­валидности имеют право также на получение (в дополнение к уста­новленной пенсии по инвалидности) страховой части трудовой пен­сии, определяемой исходя из их расчетного пенсионного капитала на момент достижения пенсионного возраста за вычетом сумм. Направ­ленных на финансирование выплаты страховой части пенсии по ин­валидности.

В перспективе планируется рассмотреть возможность введения обяза­тельного страхования инвалидности, которое может быть частью пен­сионной системы.

Пенсии по инвалидности вследствие несчастного случая на  произ­водстве и профессионального заболевания должны быть переведены из системы обязательного пенсионного страхования в систему обяза­тельного страхования от несчастных случаев на производстве и про­фессиональных заболеваний.

Социальная пенсия и базовая часть трудовой пенсии индексируются  с учетом инфляции (роста потребительских цен, прожиточного минимума пенсионера).

Страховая часть пенсии неработающих пенсионеров увеличивается посредством индексации расчетного пенсионного капитала в зависимости  от роста средней заработной платы в стране, инвестиционного  дохода и уровня инфляции.

Накапливаемые пенсионные права работающих лиц, в том числе работающих пенсионеров, увеличиваются в зависимости от поступив­ших страховых взносов и соответствующего инвестиционного дохода.

Пенсия, состоящая из базовой и страховой частей, не должна   пре­вышать 50% среднего заработка застрахованного лица, который опре­деляется обратным счетом исходя из расчетного капита­ла и предельной продолжительности трудовой деятельности, учитываемой в настоящее время при исчислении государственных пенсий.

В целях социального выравнивания прав застрахованных лиц, при подсчете указанного среднемесячного заработка, ограничивающего сумму выплаты пенсии, могут исключаться периоды учебы, службы по  призыву, ухода за несовершеннолетними детьми и инвалидами, нахождения на инвалидности, регистрация в качестве безработного. При этом застрахованные лица, имеющие такие периоды,  по­ставлены в равные условия с теми, кто получал заработок от трудовой деятельности.

В отношение пенсионеров и лиц, приобретших страховой стаж до введения в действие новой пенсионной системы, производится пре­образование их ранее приобретенных прав в расчетный пенсионный капитал.

Работающим пенсионерам будет выплачиваться базовая часть пен­сии в полном размере, а также страховая и накопительная части пен­сии в уменьшенном размере в целях получения пенсии в большем раз­мере после оставления работы. При этом страховая и накопительная части пенсии будут пересчитываться (увеличиваться) после оставле­ния пенсионером оплачиваемой работы с учетом размера его расчет­ного пенсионного капитала, выплаченных сумм пенсии, сумм стра­ховых взносов, дополнительно перечисленных за период работы, и ожидаемого уменьшенного периода выплаты пенсии.

Величина расчетного пенсионного капитала лицам, получающим пенсию, определяется исходя из ее установленного размера на 01.01.2002 (условная дата введения новой пенсионной формулы) и периода выплаты.

Остальным застрахованным лицам для установления расчетного пенсионного капитала в зависимости от среднего заработка в течение двух последних лет до 01.01.2002 и стажа определение величины рас­четного пенсионного капитала осуществляется с учетом пенсионных прав, приобретенных на указанную дату по действующему законода­тельству.

Накопительная часть трудовой пенсии выплачивается за счет средств, формируемых из обязательных страховых взносов и дохода от их инвестирования в порядке и на условиях, установленных феде­ральным законодательством.

Ставки обязательных взносов в накопительную часть пенсии уста­навливаются федеральным законом, при подготовке которого следует дополнительно рассмотреть вопрос о дифференциации их размеров в зависимости от возраста застрахованных лиц, и в течение всей трудо­вой деятельности не понижаются.

Суммы указанных средств отражаются в специальной части инди­видуальных лицевых счетов застрахованных лиц в системе индивиду­ального (персонифицированного) учета Пенсионного фонда Россий­ской Федерации. Порядок ведения указанных счетов устанавливается федеральным законом. Предусматривается ежегодное информирова­ние застрахованного лица о размерах его пенсионных накоплений.

Средства, аккумулированные в специальной части индивидуальных лицевых счетов, не могут быть использованы на выплату базовой и стра­ховой частей пенсии или иные цели, не предусмотренные законом.

Право на получение накопительной части трудовой пенсии при­обретают застрахованные, имеющие средства, учтенные в специальной части индивидуального лицевого счета.

Размер накопительной части трудовой пенсии определяются в пределах сумм накопленных средств, отраженных в специальной  части индивидуального лицевого счета, и периода выплаты пенсии. Продолжительность периода выплаты пенсии определяется в установленном Правительством Российской Федерации порядке.

Размер накопительной части пенсии подлежит ежегодной коррек­тировке с учетом доходности от инвестирования пенсионных резервов и  изменения периода выплаты пенсии.

Обязательное профессиональное пенсионное страхование. Лицам, занятым на работах с особыми условиями труда и отдельными видами профессиональной деятельности, а также  работающим в районах Крайнего Севера и приравненных к ним  местностях, предусмотрено сохранить право на назначение пенсии ранее общеустановленного пенсионного возраста.

Для работников, имеющих необходимый специальный трудовой стаж  на 1 января 2002г., дающий право на досрочный выход на  пен­сию, должна быть произведена конвертация этих прав путем установления расчетного пенсионного капитала по повышенным нормам учета стажа и заработка, в т.ч. «северного».

В 2002г. при расчете пенсии, назначаемой досрочно, из сумм   рас­четного пенсионного капитала предлагается применять общеустановленный  период выплаты пенсии. В последующем для вновь назначаемых  пенсий необходимо поэтапно в течение 5 – 20 лет ввести  учет досрочного периода их выплаты. В этих целях расчетный период  вып­латы пенсии предполагается ежегодно увеличивать на 1 год до пол­ного учета фактической продолжительности досрочного периода   выплаты [7, с.84].

Таким образом, в течение переходного  периода исчисление  пен­сий, назначаемых досрочно, будет приведено в соответствие с  прин­ципами и общеустановленным порядком исчисления пенсий из сумм расчетного пенсионного капитала. В дальнейшем более высокий раз­мер пенсий лиц, условия труда которых отклоняются от нормативных,  должен определяться более высоким размером заработков и соответственно сумм взносов по общеустановленному тарифу.

В отношение указанных лиц должно быть введено обязательное  профессиональное пенсионное страхование, предусматривающее  вып­лату профессиональной пенсии до достижения общеустановленного пенсионного возраста. Обязательное профессиональное пенсионное страхование осуществляется преимущественно на накопительной основе за счет дополнительных обязательных страховых взносов, уплачиваемых работодателем. Величина тарифа определяется на основе актуарных расчетов исходя из необходимости обеспечения размера профессиональных пенсий применительно к условиям страховой части трудовой пенсии в рамках обязательного пенсионного страхования.

Профессиональное пенсионное страхование может осуществляться  в следующих формах:

- предоставление профессиональных пенсий исходя из сумм пенсионных накоплений на специальных индивидуальных счетах в Пенсионном фонде Российской Федерации;

- предоставление профессиональных пенсий исходя из сумм пенсионных накоплений в негосударственных профессиональных пенси­онных системах, организационные формы и порядок функциониро­вания которых устанавливается федеральным законом.

Выбор формы финансирования профессиональных пенсий осуществляется в рамках заключения коллективных договоров (соглашений). Работодатель обязан учреждать профессиональный пенсионный план для работников, занятых на указанных рабочих местах, и заключать договор на его ведение с Пенсионным фондом Российской Федера­ции или негосударственной профессиональной пенсионной системой.

В качестве альтернативы уплаты дополнительных обязательных страховых взносов в законодательном порядке предполагается предус­мотреть возможность повышения заработной платы работникам, за­нятым на рабочих местах, дающих право на пенсии в связи с особыми условиями труда, исходя из суммы причитающихся к уплате обязатель­ных дополнительных страховых взносов, с одновременным рассмот­рением вопроса об освобождении работодателя от уплаты указанных взносов в Пенсионный фонд Российской Федерации или негосудар­ственные профессиональные пенсионные системы.

Для работников бюджетной сферы (образования, медицины и т. д.), имеющих в настоящее время право на пенсию за выслугу лет, предус­матривается рассмотреть вопрос о введении дополнительной профес­сиональной пенсионной системы для неработающих пенсионеров.


2.2 Оценка пенсионной деятельности Майнского района


Пенсионный фонд Российской Федерации в Майнском районе Ульяновской области создан, в соответствии с Соглашением между Пенсионным Фондом Российской Федерации и администрацией Ульяновской области о передаче Отделению Пенсионного фонда Российской Федерации по Ульяновской области полномочий по назначению и выплате государственных пенсий от 21 августа 2001 года № 092-0074-С – Постановлением Правления Пенсионного фонда Российской Федерации.

Пенсионный фонд в Майнском районе входит в структуру Пенсионного фонда Российской Федерации и непосредственно подчиняется Отделению Пенсионного фонда Российской Федерации по Ульяновской области. Пенсионный фонд в Майнском районе является правопреемником соответствующего комитета социальной защиты населения в части назначения, перерасчета государственных пенсий, а также выплаты государственных пенсий и социальных пособий на погребение умерших пенсионеров, не работающих на день смерти.

Постановление Правления пенсионного фонда Управлению Пенсионного фонда доведены показатели по фонду заработной платы на 2004 год в сумме 25600,0 млн. руб. По данным районного комитета Государственной статистики, фонд начисленной  заработной платы за 2004 год составил 23792,9 млн. руб., или 92,9 % к Утвержденному бюджетом фонду. Неисполнение фонда заработной платы за 2004 год обусловлено спадом производства, что привело к снижению численности экономически активного населения на 42,03 человека. В 2004 году по сравнению с прошлым годом в промышленности допущено снижение производства. Объем производства промышленности продукции в процентах к 2003 году составил 96,6%. Выпуск продукции сельского хозяйства всеми сельскохозяйственными производителями составил 96,7% к уровню 2003года.

Начисленная среднемесячная заработная плата по полному кругу предприятий за 2004 год составила в целом по району 4467,0 руб., против 4390,5 руб. предусмотренных бюджетом Управления, или 101,74%.

Показатели по фонду оплаты труда в целом за 2004 год по району характеризуется следующими данными приведенные в таблице 1.






Таблица 1 – Показатели по фонду оплаты труда

Наименование показателей

Факт

Отклонение

2004г.

2003г.

абсол. ед.

%

Фонд оплаты труда, всего (млн. руб.)

183,2

180,1

3,1

1,7

Из них:

-промышленность


8,5


7,4


1,1


14,9

-сельское хозяйство

0,8

0,9

-0,1

-11,1

-транспорт

1,9

1,7

0,2

11,7

-связь

0,5

0,4

0,1

25,0

-строительство

1,0

0,9

0,1

11,1

-здравоохранение

1,6

1,3

0,3

23,1

Среднесписочная численность наемных работников, всего (тыс.чел.)


8,5


9,6


-1,1


-11,5

Из них:

- промышленность


2,3


2,5


-0,2


-8,0

-сельское хозяйство

2,6

2,7

-0,1

-3,7

-транспорт

1,1

1,1

0

-1

-связь

0,9

0,9

0

0

-строительство

0,3

1,0

-0,7

-7,0

-здравоохранение

1,3

1,4

-0,1

-7,1

Среднемесячная начисленная заработная плата, всего (руб.)

4467,0

3631,9

835,1

23,2

Из них:

-промышленность

5184,2

4259,1

925,1

21,7

- сельское хозяйство

1845,1

1456,3

388,8

26,7

-транспорт

7109,2

5984,1

1125,1

18,8

-связь

5777,6

4596,5

1181,1

25,7

-строительство

4240,4

3348,4

892,0

26,6

-здравоохранение

3306,4

2628,2

678,2

25,8


Среднесписочная численность работников за 2004 год составила 8,5 тысяч человек, или меньше по сравнению с 2003 годом на 1,1 тысяч человек. Снижение среднесписочной численности работников обусловлено спадом производства и ростом безработных граждан.

Поступление доходов    в бюджет Управления Пенсионного фонда в Майнском районе за 2004 год сложилось следующим образом, данные приведены в таблице 2.



Таблица 2 –Доходы в бюджет  Управления Пенсионного фонда в Майнском районе за 2004 год

                                                                                                                 (млн. руб.)

Наименование

Утверждено по бюджету

Исполнено

% исполнения

Собственные доходы:

1. Всего текущих поступлений


26,8


25,6


95,5

В том числе:

-страховые взносы на выплату страховой части трудовой пенсии


23,1


21,5


93,1

-страховые взносы на выплату накопительной части трудовой пенсии

3,7

4,1

110,8

2. Поступление страховых взносов в виде фиксированного платежа

0,3

0,6

200,0

3. Погашение задолженности по страховым взносам, пени и штрафы, всего

0,8

0,03

3,75

Итого собственные доходы

27,9

26,23

94,0

Кроме того:

5. Единый социальный налог  на выплату базовой части трудовой пенсии


24,5


19,2


78,4

Всего доходов

52,4

45,43

86,7


 Поступление страховых взносов на выплату страховой части трудовой пенсии составило 93,1%, поступлений страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии 110,8% от предусмотренных бюджетом. Неисполнение планового показателя по сбору на страховую часть трудовой пенсии обусловлено невыполнением фактически сложившегося фонда заработной платы по сравнению с предусмотренным в бюджете на сумму 20,8 млн. руб.  и увеличением задолженности по сбору страховых взносов по сравнению с данными на 01.01.2004 года.

Поступление доходов в период с 2002 – 2004 года Управления Пенсионного фонда в Майнском районе отражено в приложение А.

Задолженность  по заработной плате является одной из наиболее острых проблем. Долг по заработной плате по состоянию на 01.01.2005 года составил 255,4 тысяч рублей и по наблюдаемым отраслям экономики распределяется следующим образом:

-   по производственным отраслям  -225,4 тысяч рублей, из них

- промышленность                                  - 80,0 тысяч рублей,       

- сельское хозяйство                     - 116,4 тысяч рублей,

- транспорт                                    - 12,1 тысяч рублей,

- строительство                              - 16,9 тысяч рублей.

- по непроизводственной сфере     - 30,0 тысяч рублей, из них

- ЖКХ                                             - 27,8 тысяч рублей,

- здравоохранение                         - 0,2 тысяч рублей,

- культура, искусство                    - 0,1 тысяча рублей,

- госуправление субъектов,

  милиция                                       - 1,5 тысяч рублей.

 В структуре просроченной задолженности по состоянию на 01.01.2005 года долги предприятий и организаций Майнского района составляли 42,6%.              

Фактическая обеспеченность выплаты страховой части трудовой пенсии собственными доходами составила 20,2%. Обеспеченность выплаты страховой части трудовой пенсии собственными доходами Управления Пенсионного фонда в Майнском районе приведена в приложении Б.

Поступление средств на погашение недоимки, пеней и иных финансовых санкций составило 3,75 %. Причиной недовыполнения плана  по погашению недоимки является неисполнение должниками условий реструктуризации, недостаточный контроль со стороны налоговых органов за соблюдением предприятиями платежной дисциплины и неплатежеспособности предприятий-должников.

Фактические расходы на выплату пенсий и пособий с учетом неоплаты на начало и на конец отчетного периода составили 16,4 млн. рублей, в том числе на выплату:

- базовой части трудовой пенсии                                           - 6,0 млн. руб.;

- страховой части трудовой пенсии                                       - 9,3 млн. руб.;

- пенсий по государственному пенсионному обеспечению  - 0,5 млн. руб.;

- пенсий другим категориям граждан                                    - 0,6 млн. руб.

 Расходы на выплату пенсий и пособий в 2004 году выше по сравнению с 2003 годом на сумму 2,1 млн. рублей (диаграмма 1). Это обусловлено проведением индексации и увеличением  пенсии:

·  с 1 апреля 2004 года:

- базовой части трудовой пенсии      на 3,84%;

- страховой части трудовой пенсии     на 9%;

·  с 1 августа 2004 года:

- базовой и страховой части трудовой пенсии на 6,28%.                

Диаграмма 1 – Динамика роста расходов денежных средств на выплату пенсий за 2001 – 2005 гг.

Постановлениями Главы администрации области установлена величина прожиточного минимума на одного пенсионера в следующих суммах:

 за 1 квартал 2004 года – 1563 рублей;

 за 2 квартал 2004 года – 1548 рублей;

 за 3 квартал 2004 года –1668 рублей;

 за 4 квартал 2004 года – 1757 рублей.

Управлением по труду администрации Ульяновской области расчетным путем установлена величина прожиточного минимума пенсионера за 2004 год – 1634,0 рублей. Средний размер пенсий за 2004 год составил 1796,37 рублей, что выше установленного прожиточного минимума пенсионера на 39,37 рублей, или на 2,24% (диаграмма 2).

Диаграмма 2 – Соотношение среднего размера пенсии и прожиточного минимума пенсионера

Соотношение численности пенсионеров к численности работников в декабре 2004 года составило 88% и по сравнению с аналогичным периодом 2003 года увеличилось на 4% за счет сокращения численности работников на промышленных предприятиях (диаграмма 3). Основные показатели пенсионного обеспечения за 2004 год приведены в приложение В.


Диаграмма 3 – Динамика роста численности пенсионеров района за 2001-2004 гг.


 Расчет размера трудовой пенсии по старости.

В соответствие с п. 11 ст. 14 Федерального закона «О трудовых пенсиях в РФ» от 17.12.2001 года № 173 общая формула по определению размера трудовой пенсии:

                                 П=БЧ+СЧ+НЧ,                                                                  (1)


где П – размер трудовой пенсии (по старости);

БЧ – базовая часть трудовой пенсии;                                                                            

СЧ - страховая часть трудовой пенсии по старости;

НЧ – накопительная часть трудовой пенсии.

До 2013г. НЧ=0.

Размеры базовых частей трудовых пенсий для каждой категории устанавливается правительством РФ.

Страховая часть пенсии по старости определяется по формуле:

                                        СЧ=ПК:Т,                                                                   (2)


где ПК - сумма расчетного пенсионного капитала застрахованного лица, учтенного по состоянию на день, с которого указанному лицу назначается страховая часть трудовой пенсии по старости;

Т - количество месяцев ожидаемого периода выплаты трудовой пенсии, составляющего 19 лет (228 мес.). Но с 01.01.2002 г. при определении страховой части трудовой пенсии Т=12 лет (144 мес.).


                                                ПК=(РП-БЧ)ХТ,                                                 (3)

         где РП – расчетный размер трудовой пенсии;

         БЧ – базовая часть трудовой пенсии по старости, равная 954 рублей.


                                   РП=СКХЗР:ЗПХСЗП,                                                      (4)

где СК – стажевый коэффициент, составляющий от 0,55 до 0,75. Для инвалидов III группы СК=0,3;

ЗР : ЗП – отношение зарплат, учитываемое не более 1,2 (кроме «северян», у которых применяется повышенное отношение);

СЗП – среднемесячная заработная плата в РФ, утвержденная Правительством РФ для исчисления размеров пенсий.

Сумма базовой и страховой частей трудовой пенсии по старости не может быть менее 660 руб.

Расчетный размер трудовой пенсии (РП) определяется для мужчин, имеющих общий стаж не менее 25 лет, и для женщин, не менее 20 лет. РП – не может быть менее 660 рублей.

Величина расчетного пенсионного капитала при неполном общем трудовом стаже определяется, исходя из величины пенсионного капитала при полном стаже, пропорционально имеющемуся трудовому стажу.

Индексация пенсии с 01 января 2002 года:

с 01.02.2002г. – увеличение всей пенсии на 1,065;

с 01.08.2002 г. – увеличение всей пенсии на 1,09;

с 01.02.2003 г. – увеличение базовой части трудовой пенсии на 1,06;

с 01.04.2003 г. – увеличение страховой части трудовой пенсии на 1,126;

с 01.08.2003 г. – увеличение всей пенсии на 1,08;

с 01.04.2004 г. – увеличение:

           базовой части трудовой пенсии на 1,03842680;

           страховой части трудовой пенсии на 1,09;

с 01.08.2004 г. – увеличение:

           базовой части  трудовой пенсии на 1,0628;

           страховой части трудовой пенсии на 1,0628;

с 01.03.2005 г. – увеличение базовой части трудовой пенсии на 240 рублей;

с 01.08.2005 г.- увеличение:

           базовой части трудовой пенсии на 1,06;

           страховой части трудовой пенсии на 1,06 и 1,048.

Расчет пенсии при условиях:

Мужчина 60 лет, имеет трудовой стаж 34 года, отношение зарплат 1,2. Для расчета пенсии используются следующие формулы:

РП=СКХЗР : ЗПХСЗП

ПК=(РП-ПБ)ХТ

СЧ=ПК:Т

П=СЧ+БЧ

БЧ = 450 рублей

РП = 0,64 Х 1,2 Х 1671 = 1283,33 рублей

ПК = (1283,33 – 450) Х 144 = 119999,23

СЧ = 119999,23 : 144 = 833,33 рублей

СЧ = 833,33 Х 1,065 Х 1,09 Х 1,126 Х 1,08 Х 1,09 Х 1,0628 Х 1,06 Х 1,048 = 1513,91 рублей

БЧ = 450 Х 1,065 Х 1,09 Х 1,06 Х 1,08 Х 1,03842680 Х 1,0628 +240 Х 1,06 = 954 рублей

П = 1513,91 + 954 = 2467,91

У мужчины в 60 лет  при стаже 34 года и отношений зарплат 1,2 пенсия получается 2467 рублей 91 копейка.

При следующих условиях:

Женщина 55 лет, имеет трудовой стаж 29 лет, отношение зарплат 1,2, имеет одного нетрудоспособного иждивенца до 18 лет, который сам получает пенсию по случаю потери кормильца.

БЧ = 600 рублей

РП = 0,64 Х 1,2 Х 1671 = 1283,33 рублей

ПК = (1283,33 – 450) Х 144 = 119999,23

СЧ = 119999,23 : 144 = 833,33 рублей

СЧ = 833,33 Х 1,065 Х 1,09 Х 1,126 Х 1,08 Х 1,09 Х 1,0628 Х 1,06 Х 1,048 = 1513,91 рублей

БЧ = 600 Х 1,065 Х 1,09 Х 1,06 Х 1,08 Х 1,03842680 Х 1,0628 + 320 Х 1,06 = 1272,00 рублей

П = 1513,91 + 1272,00 = 2785,91 рублей.

Женщина,  имея одного нетрудоспособного иждивенца, получит пенсию в размере 2785 рублей 91 копейка.

При следующих условиях:

Женщина, воспитавшая инвалида с детства до достижения возраста 8 лет. Возраст 50 лет, стаж 30 лет, отношение зарплат 1,2.

БЧ = 450 рублей

РП = 0,65 Х 1,2 Х 1671 = 1303,38

ПК = (1303,38 – 450) Х 144 =122886,72

СЧ = 122886,72 : 144 =853,38

БЧ = 450 Х 1,065 Х 1,09 Х 1,06 Х 1,08 Х 1,03842680 Х 1,0628 +240 Х 1,06 = 954 рублей.

СЧ = 855,38 Х 1,065 Х 1,09 Х 1,126 Х 1,08 Х 1,09 Х 1,0628 Х 1,06 Х 1,048 = 1553,96 рублей.

П = 954,00 + 1553,96 = 2507,96 рублей.

Пенсия получается в размере 2507 рублей 96 копеек. В случае, если в настоящее время ребенок инвалид с детства до 18 лет, получавший свою пенсии находится у нее на иждивении, то базовая часть составит 600 рублей. Следовательно:

 БЧ = 600 Х 1,065 Х 1,09 Х 1,06 Х 1,08 Х 1,03842680 Х 1,0628 + 320 Х 1,06 = 1272,00 рублей.

 П = 1272,00 + 1553,96 = 2825,96 рублей.

Женщина получит пенсию в размере 2825 рублей 96 копеек.



Глава 3 Анализ инвестиций пенсионных накоплений

3.1. Оценка эффективности временного размещения средств пенсионных накоплений Пенсионного фонда

Взносы, зачисленные в специальную часть индивидуальных лице­вых счетов, дополнительные обязательные взносы на профессиональ­ное пенсионное страхование, отраженные в специальной части инди­видуального лицевого счета, при ведении его на накопительной осно­ве, а также начисленный доход от их инвестирования формируют пен­сионные резервы.

Инвестирование пенсионных резервов осуществляется управляю­щими компаниями, определяемыми на конкурсной основе. Правительством РФ проведен конкурс среди управляющих компаний. В результате рассмотрения конкурсной комиссией поступивших от претендентов заявок, были признаны победителями конкурса по отбору управляющих компаний 55 участников конкурса (приложение Г). Выбор управляющей компании – непростое дело. Очень важно понимать, что ответственность за принятое решение лежит только на застрахованном лице. Если вы определились, какую управляющую компанию (одну) вы намерены вложить средства, накопленные специальной частью вашего лицевого счета, ее название следует вписать в банк заявления и отправить это заявление по почте, предварительно заверив свою подпись у нотариуса, или принести лично в орган ПФР по месту жительства. Выбрать управляющую компанию можно только один раз в году. Если же относитесь к категории «молчунов», ваши пенсионные накопления уйдут в государственную управляющую компанию                                                                                      [18, с.24]. 

Но в любом случае ваши деньги будут работать, увеличивая накопительную часть трудовой пенсии. Кстати говоря, откликнулись на «письма счастья» всего 700 тысяч россиян, заявив о выборе той или иной частной управляющей компании.

Управля­ющие компании осуществляют операции с пенсионными резервами в соответствии с ограничениями по составу и структуре активов, уста­навливаемыми Правительством Российской Федерации.

Специализированный депозитарий на основе договора осуще­ствляет ежедневный контроль за соблюдением управляющей ком­панией ограничений по инвестированию пенсионных резервов, правил размещения пенсионных резервов, состава и структуры пен­сионных резервов, установленных нормативными правовыми ак­тами. Выбор специализированного депозитария осуществляется на конкурсной основе в порядке, определяемом Правительством Рос­сийской Федерации.

Управляющая компания и специализированный депозитарий, осу­ществляющие деятельность по инвестированию пенсионных резервов, должны иметь соответствующие лицензии.

В целях защиты прав застрахованных  предусмотрены единые требования к осуществлению инвестиционной деятельности, вклю­чающие:

- обособление пенсионных резервов от средств обязательного пенсионного страхования и негосударственного пенсионного страхо­вания и обеспечения;

- обеспечение сохранности пенсионных резервов;

- обеспечение профессионального управления пенсионными ре­зервами;

- осуществление контроля за размещением  пенсионных  резервов;

- введение ряда дополнительных требований к надежности и ре­путации управляющих компаний, специализированных  депозитари­ев и негосударственных профессиональных  пенсионных систем.

В целях эффективного функционирования системы инвестирования пенсионных резервов предусматривается создание адекватного механизма обеспечения надзора и контроля за деятельностью  профес­сиональных участников инвестиционного процесса.

Предполагается возложить функции государственного надзора и контроля на специально созданный орган — Инвестиционную комис­сию. При этом необходимо предусмотреть возможность дополнения государственного надзора и контроля контролем  негосу­дарственных и общественных организаций (Наблюдательный и  Экс­пертный советы).

Инвестиционная комиссия создается Правительством Российской Федерации в качестве коллегиального органа, объединяющего его пред­ставителей федеральных органов исполнительной власти, в компетенцию которых входят вопросы пенсионного обеспечения и регулиро­вания инвестиционной деятельности.

В соответствии с положениями Федерального закона от 24.07.2002 г. № 111-ФЗ «Об инвестировании средств для финансирования накопительной части трудовой пенсии в Российской Федерации» Пенсионный фонд РФ осуществляет временное размещение средств страховых взносов на финансирование накопительной части трудовой пенсии, поступивших в течение финансового года в Пенсионный фонд до их передачи в доверительное управление управляющим компаниям, с которыми заключены договоры доверительного управления.

Для оперативного анализа результатов временного размещения средств пенсионных накоплений Пенсионный фонд Российской Федерации использует индекс, методика построения которого разработана Пенсионным фондом Российской Федерацией.

Индекс средств страховых взносов на финансирование накопительной части трудовой пенсии временно размещаемых Пенсионном фонде (Индекс СПН) отражает динамику доходности инвестиционного портфеля Пенсионного фонда, формируемого в соответствии с постановлением Правительства Российской Федерации от 31.08.2002 г. № 652 «0б утверждении Правил инвестирования средств страховых взносов на финансирование накопительной части трудовой пенсии, поступивших в течение финансового года в Пенсионный фонд Российской Федерации».

В основе расчета Индекса СПН лежит сравнение суммарной стоимости активов инвестиционного портфеля Пенсионного фонда Российской Федерации на отчетную и предшествующую дату по методу Лайсперса. При расчете Индекса СПН индексируемыми величинами являются стоимость ценных бумаг, в качестве со измерителя индексируемых величин используются данные о составе инвестиционного портфеля на дату, предшествующую отчетной (приложение Д).

Использование в качестве весов состава инвестиционного портфеля на предшествующую дату позволяет учесть следующие нюансы, присущие методу Пааше, где в качестве весов используется состав инвестиционного портфеля на отчетную дату:

- влияние на величину индекса ценных бумаг, приобретенных в течение отчетного дня, которые еще не принесли финансового результата, обусловленного ценовым фактором, а повлияли на изменение капитализации инвестиционного портфеля увеличением физического объема;

- отсутствие влияния выбывших в течение отчетного дня ценных бумаг, принесших экономический эффект, обусловленный ценовым фактором.

Таким образом, метод Лайсперса больше подходит для анализа доходности инвестиционных портфелей. Метод Пааше учитывает влияние новых бумаг, поэтому он больше адаптирован для мониторинга состояния рынка ценных бумаг, либо его сегментов.

Индекс СПН рассчитывается по формуле 5:

                              ,                                                       (5)


где — Индекс СПН на отчетную и предшествующую дату соответственно;

— количество ценных бумаг i-го выпуска на дату, предшествующую отчетной, шт.;

— совокупность выпусков ценных бумаг в составе портфеля Пенсионного фонда Российской Федерации;

,— стоимость ценных бумаг i-го выпуска на отчетную и предшествующую дату соответственно, руб.;

,— накопленный купонный доход ценных бумаг i-го выпуска на отчетную и предшествующую дату соответственно, руб.;

— купонный доход и/или погашаемая часть номинала ценных бумаг i-го выпуска на отчетную дату, руб.;

— денежные средства в составе инвестиционного портфеля на дату, предшествующую отчетной, руб.


При определении стоимости ценных бумаг к расчету принимаются котировки по данным ММВБ на отчетную дату (для ценных бумаг, но минированных в валюте Российской Федерации), или информационного агентства «Блумберг», выраженные в рублевом эквиваленте по валютному курсу Центрального Банка России на отчетную дату (для ценных бумаг, но минированных в иностранной валюте).

Кроме того, для анализа эффективности временного размещения средств пенсионных накоплений Пенсионного фонда использует коэффициент прироста сумм страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии, поступивших в Пенсионный фонд за расчетный период. В основе методики расчета данного показателя лежит Положение, утвержденное приказом Минфина России от 30.06.2004 г. № 55 н «Об утверждении Положения о порядке расчета чистого финансового результата, который получен от временного размещения сумм страховых взносов на финансирование накопительной части трудовой пенсии, поступивших в Пенсионный фонд Российской Федерации в течение финансового года и еще не переданных в доверительное управление управляющим компаниям, отобранным по результатам конкурсов, и государственной управляющей компании».

Расчет коэффициента прироста сумм страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии, поступивших в Пенсионный фонд за расчетный период, производится по следующей формуле:

,                                                                 (6)


где  — коэффициент прироста сумм страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии, поступивших в Пенсионный фонд за расчетный период;

ФР — финансовый результат, от переоценки стоимости инвестиционного портфеля, сформированного за счет сумм страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии, поступивших в Пенсионный фонд за расчетный период;

 — сумма страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии, поступивших в Пенсионный фонд за расчетный период.

Расчетным периодом является календарный год, за который работодателем уплачивались страховые взносы на накопительную часть трудовой пенсии застрахованных лиц, с 1 января до 31 декабря включительно, либо до отчетной даты, в случае отчета в течение календарного года.

Для определения финансового результата, ожидаемого от временного размещения сумм страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии, поступивших в Пенсионный фонд за расчетный период, при оценке стоимости инвестиционного портфеля Пенсионного фонда принимаются котировки, используемые при расчете Индекса СПН.

В период с апреля 2002 года до марта 2004 года Пенсионный фонд осуществлял временное размещение страховых взносов на финансирование накопительной части трудовой пенсии, поступивших за 2002 год.

В состав инвестиционного портфеля Пенсионного фонда, сформированного за счет средств пенсионных накоплений 2002 года, входило 3 выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации, обязательства по которым выражены в иностранной валюте (62,2%), и 6 выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации, обязательства по которым выражены в валюте Российской Федерации (37,8%) (диаграмма 4).






Диаграмма 4 -Структура инвестиционного портфеля, сформированного за счет средств пенсионных накоплений 2002 года на момент реализации


Средняя доходность к погашению ценных бумаг, обязательства по которым выражены в валюте Российской Федерации, входящих в инвестиционный портфель средств пенсионных накоплений 2003 года, составляла 17,01% годовых, ценных бумаг, обязательства по которым выражены в иностранной валюте, 9,36% годовых.

Динамика Индекса СПН инвестиционного портфеля, сформированного за счет средств пенсионных накоплений 2002 года и коэффициента прироста сумм страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии, представлена диаграммой 5.


—— Индекс СПН

----- коэффициент прироста сумм страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии


Диаграмма 5 - Динамика Индекса СПН 2002 года и коэффициента прироста сумм страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии в период с 03.04.2002 по 18.03.2004 гг.

В период с февраля 2003 до октября 2004 года Пенсионный фонд осуществлял временное размещение страховых взносов на финансирование накопительной части трудовой пенсии, поступивших за 2003 год.


В состав инвестиционного портфеля Пенсионного фонда, сформированного за счет средств пенсионных накоплений 2003 года, входило 4 выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации, обязательства по которым выражены в иностранной валюте (52,8%), и 10 выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации, обязательства по которым выражены в валюте Российской Федерации (47,2%) (диаграмма 6).



Диаграмма 6 - Структура инвестиционного портфеля, сформированного за счет средств пенсионных накоплений 2003 года на момент реализации


Средняя доходность к погашению ценных бумаг, обязательства по которым выражены в валюте Российской Федерации, входящих в инвестиционный портфель средств пенсионных накоплений 2003 года, составляла 6,97% годовых, ценных бумаг, обязательства по которым выражены в иностранной валюте, 7,15% годовых.

Динамика Индекса СПН инвестиционного портфеля, сформированного за счет средств пенсионных накоплений 2003 года, и коэффициента прироста сумм страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии представлена диаграммой 7.

—— Индекс СПН

----- коэффициент прироста сумм страховых взносов на накопительную часть трудовой пенсии




Диаграмма 7 – Динамика Индекса СПН 2003 года и коэффициента прироста сумм страховых взносов на накопительную часть страховой пенсии в период с 24.02.2003 по 11.10.2004 гг.

Динамика сводного индекса средств страховых взносов на финансирование накопительной части трудовой пенсии, поступивших в Пенсионный фонд в течение 2002—2005 годов и временно размещаемых Пенсионным фондом, представлена диаграммой 8.



Диаграмма 8 - Динамика Индекса СПН инвестиционного портфеля, сформированного за счет средств пенсионных накоплений

2002-2005 годов

                                                    

В заключение следует отметить, что представленные показатели применяются Пенсионным фондом Российской Федерации в целях анализа, эффективности временного размещения средств пенсионных накоплений до их передачи в доверительное управление управляющими компаниями, с которыми заключены договоры доверительного управления.

В целях осуществления мониторинга, эффективности инвестирования средств пенсионных накоплений, переданных Пенсионным фондом Российской Федерации в доверительное управление управляющим компаниям, ПФР использует семейство индексов, методика построения которых разработана ПФР.

Методика построения указанных индексов основывается на том, что должны быть учтены законодательно установленные требования к перечню разрешенных активов и структуре инвестиционных портфелей управляющих компаний, осуществляющих доверительное управление средствами пенсионных накоплений.

Данные индексы ориентированы на сектор рынка, предназначенный для инвестирования средств пенсионных накоплений управляющими компаниями, с которыми ПФР заключены договоры доверительного управления.

Для оценки эффективности управления средств пенсионных накоплений управляющими компаниями ПФР использует индексы наименее (Индекс LВ) и наиболее (Индекс НВ) рисковых активов из перечня активов, разрешенных законодательством для инвестирования средств пенсионных накоплений.

При этом следует учитывать, что у государственной управляющей компании, осуществляющей инвестирование средств пенсионных накоплений, формируемых в пользу застрахованных лиц, не воспользовавшихся правом выбора, в соответствии с законодательством перечень объектов для инвестирования составляют наименее рисковые активы.

Расчет значений Индекса LВ и Индекса НВ осуществляется ПФР ежедневно по результатам торгов на рынке ценных бумаг с учетом рыночных цен, рассчитываемых в соответствии с требованиями Постановления ФКЦБ России от 18 февраля 2004г. № 04 - 6 / пс и публикуемых ММВБ, по выпускам ценных бумаг, включенным в соответствующий индексный список.

Формула для расчета индексов:


                       ,                                             (7)

где    - Индекс HВ или Индекс LВ на дату расчета и предшествующую дату соответственно (пункты);

 - стоимость ценной бумаги i-го выпуска на дату расчета и предшествующую дату соответственно, (рубли, копейки);

 - накопленный купонный доход облигации i-го выпуска на дату расчета и предшествующую дату соответственно (рубли, копейки);

 - сумма выплаченного купонного дохода по облигации i-го выпуска на дату расчета (рубли, копейки);

 - объем эмиссии облигаций или объем акций i-го выпуска на дату последнего торгового дня анализируемого месяца, выраженный в штуках ценных бумаг;

kT - совокупность выпусков модельного портфеля, входящих в индексный список по итогам анализируемого месяца;

 — корректирующий коэффициент i-го выпуска, рассчитанный на момент составления модельного портфеля.

Пересмотр индексных списков производится ежемесячно на дату первого торгового дня календарного месяца по итогам предшествующего (анализируемого) календарного месяца.

Для расчета Индекса LВ в индексный список включаются выпуски государственных ценных бумаг Российской Федерации, обращающиеся на ММВБ за исключением:

1) выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации с индексацией купонов и/или номинальной стоимости с привязкой к неопределенным показателям (курс валюты, инфляция и т.д.);

2) выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации со сроком погашения менее 365 дней;

3) выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации, используемых в операциях по продаже Банком России облигаций с обязательством обратного выкупа;

4) выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации, по которым не было сделок в течение 30% торговых дней анализируемого месяца.

При расчете Индекса LВ корректирующие коэффициенты () определяются на момент составления индексного списка по следующему алгоритму.

Рассчитываются доли каждого выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации в общем объеме всех выпусков индексного списка ( ) по следующей формуле:


,                                       (8)


где — доля i-го выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации в общем объеме на момент составления индексного списка;

— стоимость i-го выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации на дату, предшествующую дате составления индексного списка, (рубли, копейки);

 - накопленный купонный доход i-го выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации на дату, предшествующую дате составления индексного списка, (рубли, копейки);

 - размещенный объем эмиссии i-го выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации на дату, предшествующую дате составления индексного списка, выраженный в штуках ценных бумаг;

kT — совокупность выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации, входящих в индексный список на момент его составления.

Если максимальная доля государственных ценных бумаг Российской Федерации одного выпуска не превышает 35% в общем объеме выпусков, входящих в индексный список, корректирующий коэффициент () принимается равным 1. В противном случае доли выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации, не удовлетворяющих данному условию, принимаются равными 35% (=35%), а доли остальных выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации, начиная с наибольшей в порядке убывания, пересчитываются по следующей формуле:


,                                            (9)


где  - скорректированная доля i-го выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации в общем объеме индексного списка;

 - доля i-го выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации в общем объеме индексного списка без учета корректировки;

 - совокупность выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации, входящих в индексный список на момент составления, доли которых были скорректированы;

 - совокупность выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации, входящих в индексный список на момент составления, доли которых не были скорректированы.

Если в результате расчетов скорректированная доля i-го выпуска превышает 35%, она принимается равной 35%.

Для выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации, скорректированная доля которых составляет менее 35%, корректирующие коэффициенты принимаются равными 1 (=1). Для остальных - корректирующий коэффициент () рассчитывается по следующей формуле:

                    ,                                                    (10)


где  - корректирующий коэффициент i-го выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации, скорректированная доля которого равна 35% в общем объеме индексного списка;

 - стоимость i-го выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации на дату, предшествующую дате составления индексного списка (рубли, копейки);

 - накопленный купонный доход i-го выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации на дату, предшествующую дате составления индексного списка (рубли, копейки);

 - размещенный объем эмиссии i-го выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации на дату, предшествующую дате составления индексного списка, выраженный в штуках ценных бумаг;

 - скорректированная доля i-го выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации в общем объеме индексного списка;

 - совокупность выпусков государственных ценных бумаг Российской Федерации, входящих в индексный список на момент составления, скорректированные доли которых менее 35%.

В случае невозможности обеспечения ограничения по максимальной доле одного выпуска государственных ценных бумаг Российской Федерации в рамках составленного индексного списка, индексный список подлежит пересмотру до возможности обеспечения ограничения при условии сокращения минимального срока до погашения на 1 день.

Для расчета Индекса НВ в индексный список включаются ценные бумаги, входящие в котировальный лист "А" первого уровня ММВБ, за исключением:

1) облигаций с индексацией купонов и/или номинальной стоимости с привязкой к неопределенным показателям (курс валюты, инфляция и т.д.);

2) облигаций со сроком погашения менее 365 дней;

3) облигаций эмитентов, совокупный объем находящийся в обращении облигаций которых менее 1 млрд. рублей;

4) акций эмитентов, капитализация которых менее 1 млрд. рублей;

5) ценных бумаг, по которым не было сделок в течение 30% торговых дней анализируемого месяца.

Из индексного списка составляется модельный портфель ценных бумаг, соответствующий указанным в законодательстве ограничениям:

- ограничение на максимальную долю одного эмитента или группы связанных эмитентов в инвестиционном портфеле;

- ограничение на максимальную долю акций как наиболее рисковых активов в инвестиционном портфеле.

Для учета данных ограничений рассчитываются корректирующие коэффициенты для каждого выпуска ценных бумаг по следующему алгоритму:

1. Рассчитываются доли каждого выпуска ценных бумаг в общем объеме модельного инвестиционного портфеля () по следующей формуле:


,                                               (11)


где  - доля i-го выпуска ценных бумаг в общем объеме модельного инвестиционного портфеля на момент составления индексного списка;

 - стоимость i-го выпуска ценных бумаг на дату последнего торгового дня анализируемого месяца, (рубли, копейки);

 - накопленный купонный доход облигаций i-го выпуска ценных бумаг на дату последнего торгового дня анализируемого месяца (рубли, копейки);

 - объем эмиссии облигаций или объем акций i-го выпуска на дату последнего торгового дня анализируемого месяца, выраженный в штуках ценных бумаг;

 - корректирующий коэффициент i-го выпуска ценных бумаг, по умолчанию принимается равным 1;

kT - совокупность выпусков ценных бумаг, входящих в модельный инвестиционный портфель на момент составления индексного списка.

2. Рассчитываются доли выпусков ценных бумаг каждого эмитента (группы связанных эмитентов) в общем объеме модельного инвестиционного портфеля () по следующей формуле:


                                           ,                                                                   (12)


где   - доля выпусков ценных бумаг j-го эмитента (группы связанных эмитентов) в общем объеме модельного инвестиционного портфеля на момент составления индексного списка;

 - доля i-го выпуска ценных бумаг в общем объеме модельного инвестиционного портфеля на момент составления индексного списка;

kj - совокупность выпусков ценных бумаг j-го эмитента (группы связанных эмитентов), входящих в модельный инвестиционный портфель.

Если максимальная доля выпусков ценных бумаг эмитента (группы связанных эмитентов) не превышает 5% в общем объеме модельного инвестиционного портфеля, корректирующие коэффициенты, ограничивающие доли выпусков ценных бумаг эмитентов (групп связанных эмитентов), принимаются равными 1 (=1) и определяются совокупные доли выпусков ценных бумаг модельного инвестиционного портфеля каждого вида (по формуле 10). В противном случае доли выпусков ценных бумаг эмитентов (групп связанных эмитентов), не удовлетворяющие данному условию, принимаются равными 5% (-5%), а доли выпусков ценных бумаг остальных эмитентов (групп связанных эмитентов) пересчитываются, начиная с наибольшей в порядке убывания, по следующей формуле:


,                                            (13)

где  - скорректированная доля выпусков ценных бумаг j-го эмитента (группы связанных эмитентов) в общем объеме модельного инвестиционного портфеля;

 - доля выпусков ценных бумаг j-го эмитента (группы связанных эмитентов) в общем объеме модельного инвестиционного портфеля без учета корректировки;

- совокупность выпусков ценных бумаг эмитентов (групп связанных эмитентов), входящих в индексный список на момент его составления, доли выпусков ценных бумаг которых были скорректированы;

 - совокупность выпусков ценных бумаг эмитентов (групп связанных эмитентов), входящих в модельный инвестиционный портфель на момент составления индексного списка, доли выпусков ценных бумаг которых не были скорректированы.

Если в результате расчетов скорректированная доля выпуска ценных бумаг j-го эмитента (группы связанных эмитентов) превышает 5%, она принимается равной 5%.

В случае невозможности обеспечения ограничения по максимальной доле выпусков ценных бумаг одного эмитента (группы связанных эмитентов) в общем объеме модельного инвестиционного портфеля, индексный список подлежит пересмотру до возможности обеспечения данного условия путем последовательного включения выпусков ценных бумаг нового эмитента в следующем порядке:

- выпуски ценных бумаг эмитента, совокупный объем находящихся в обращении облигаций или капитализация акций которых максимальны;

- выпуски облигации эмитента, срок до погашения которых максимален.

2. Определяются корректирующие коэффициенты, ограничивающие доли выпусков ценных бумаг эмитентов (групп связанных эмитентов) () в следующем порядке.

Для выпусков ценных бумаг эмитента (группы связанных эмитентов), скорректированная доля которых составляет менее 5%, корректирующие коэффициенты принимают равными 1 (=1). Для остальных выпусков ценных бумаг эмитентов (групп связанных эмитентов) корректирующий коэффициент () рассчитывается по следующей формуле:

,                                            (14)


где - корректирующий коэффициент i-го выпуска ценных бумаг эмитента (группы связанных эмитентов), скорректированная доля которого равна 5% в общем объеме;

 - доля i-го выпуска ценных бумаг в общем объеме модельного инвестиционного портфеля на момент составления индексного списка;

 - стоимость ценной бумаги i-го выпуска на дату последнего торгового дня анализируемого месяца (рубли, копейки);

 - накопленный купонный доход облигации i-го выпуска на дату последнего торгового дня анализируемого месяца (рубли, копейки);

 - объем эмиссии облигаций или объем акций i-го выпуска на дату последнего торгового дня анализируемого месяца, выраженный в штуках ценных бумаг;

 - корректирующий коэффициент i-го выпуска ценных бумаг, по умолчанию принимается равным 1;

 - скорректированная доля выпусков ценных бумаг j-го эмитента (группы связанных эмитентов) в общем объеме модельного инвестиционного портфеля;

 - совокупность выпусков ценных бумаг эмитентов (групп связанных эмитентов), входящих в модельный инвестиционный портфель на момент составления индексного списка, скорректированные доли которых менее 5%;

 - совокупность выпусков ценных бумаг j-го эмитента (группы связанных эмитентов), входящих в модельный инвестиционный портфель на момент составления индексного списка.

Уточняются корректирующие коэффициенты () по следующей формуле:

,                                                                (15)


где - уточненный корректирующий коэффициент i-го выпуска ценных бумаг;

 - корректирующий коэффициент i-го выпуска ценных бумаг до уточнения;

 - корректирующий коэффициент, ограничивающий доли выпусков ценных бумаг эмитентов.

Предварительно уточнив доли каждого выпуска ценных бумаг по формуле 11, рассчитываем совокупные доли каждого вида ценных бумаг модельного инвестиционного портфеля () по следующей формуле:

,                                                                     (16)

где  - доля которого вида ценных бумаг модельного инвестиционного портфеля на момент составления индексного списка.

 - уточненная доля i-го выпуска ценных бумаг в общем объеме модельного инвестиционного портфеля на момент составления индексного списка;

kk - совокупность выпусков ценных бумаг k-ого вида модельного инвестиционного портфеля.

3. Определяются корректирующие коэффициенты, ограничивающие вид ценных бумаг, () по следующему алгоритму.

Если доля акций не превышает максимально установленной доли, корректирующий коэффициент, ограничивающий долю акций, принимается равным 1 (=1), а корректирующий коэффициент, ограничивающий долю облигаций () рассчитывается по следующей формуле:


,                                                         (17)


В противном случае, если доля акций превышает максимально установленную долю, корректирующий коэффициент, ограничивающий долю облигаций, принимается равным 1 (=1), а корректирующий коэффициент, ограничивающий долю акций (), рассчитывается по следующей формуле:


,                                                        (18)

где  - максимальная доля акций модельного инвестиционного портфеля в соответствие с законодательством;

 - стоимость ценной бумаги i-го выпуска на дату последнего торгового дня анализируемого месяца (рубли, копейки);

- накопленный купонный доход облигации i-го выпуска на дату последнего торгового дня анализируемого месяца (рубли, копейки);

 - объем эмиссии облигаций или объем акций i-го выпуска на дату последнего торгового дня анализируемого месяца, выраженный в штуках ценных бумаг;

 - уточненный корректирующий коэффициент i-го выпуска ценных бумаг;

k - совокупность выпусков акций модельного инвестиционного портфеля;

k - совокупность выпусков облигаций модельного инвестиционного портфеля.

Уточняются корректирующие коэффициенты () по следующей формуле:

,                                                                     (19)


где  - уточненный корректирующий коэффициент i-го выпуска ценных бумаг;

- корректирующий коэффициент i-го выпуска ценных бумаг до уточнения;

- корректирующий коэффициент, ограничивающий вид ценных бумаг.

В случаи невыполнения условия на ограничение максимальной доли выпусков ценных бумаг одного эмитента (группы эмитентов) производится перерасчет до удовлетворения указанным требованиям.

В случае невозможности обеспечения ограничения по максимальной доле вида ценных бумаг без нарушения ограничения максимальной доли выпусков ценных бумаг одного эмитента (группы связанных эмитентов), индексный список подлежит пересмотру до возможности обеспечения данного условия путем последовательного включения выпусков ценных бумаг новых эмитентов, совокупный объем находящихся в обращении облигаций или капитализация акций которых максимальны.

Если указанные меры не привели к обеспечению выполнения всех ограничений, приоритетным устанавливается выполнение ограничения по максимальной доле одного эмитента (группы связанных эмитентов).

При расчете значений Индекса НВ и Индекса LВ в первый торговый день календарного месяца по формуле 7 в числителе и знаменателе используются совокупность выпусков ценных бумаг, входящих в индексный список, пересмотренный по итогам предыдущего месяца (диаграмма 9).

                                                                                             



- Индекс LВ

- Государственная управляющая компания

-Совокупный инвестиционный портфель управляющих компаний, отобранных по конкурсу

- Индекс HВ


Диаграмма 9 - Динамика индексов ПФР


                                                                                             

- Худший результат

- Лучший результат

- Совокупный инвестиционный портфель управляющих компаний, отобранных по конкурсу

- Инвестиционный портфель государственной управляющей компании

Диаграмма 10 - Динамика темпов прироста стоимости чистых активов


Кроме того, для анализа эффективности инвестирования средств пенсионных накоплений, переданных Пенсионным фондом Российской Федерации в доверительное управление управляющим компаниям, ПФР анализирует динамику изменения прироста стоимости чистых активов инвестиционных портфелей управляющих компаний и совокупного инвестиционного портфеля управляющих компаний, отобранных по конкурсу (диаграмма 10).

Наибольший интерес представляют следующие показатели:

- худший темп прироста стоимости чистых активов;

- лучший темп прироста стоимости чистых активов;

- темп прироста стоимости чистых активов совокупного инвестиционного портфеля управляющих компаний, отобранных по конкурсу;

- темп прироста стоимости чистых активов государственной управляющей компании.

Динамика прироста стоимости чистых активов совокупного инвестиционного портфеля практически совпадает с результатами инвестирования государственной управляющей компанией из-за высокой доли средств пенсионных накоплений, переданных в доверительное управление государственной управляющей компании (96,9%), поэтому представляет меньший интерес для анализа.

На диаграмме 11 представлена динамика темпов прироста стоимости чистых активов инвестиционного портфеля государственной управляющей компании, совокупного инвестиционного портфеля управляющих компаний, отобранных по конкурсу, а также лучшие и худшие результаты, показанные управляющими компаниями, с которыми ПФР заключены договоры доверительного управления.

                                                                                                                       

                                              менее                  от О%                          от2%                        от4%                       от6%                         от8%                          от 10%                    от 12%

                                              0%                      до2%                           до4%                      до6%                       до8%                       до 10%                      до 12%                    и выше


Диаграмма 11 - Темпы прироста стоимости чистых активов


По состоянию на 27.04.2005г. темп прироста инвестиционного портфеля государственной управляющей компании составил 4,88%, темп прироста совокупного инвестиционного портфеля управляющих компаний, отобранных по конкурсу, составил 7,3%.

Распределение инвестиционных портфелей управляющих компаний, с которыми заключены договора доверительного управления по темпу прироста стоимости чистых активов по состоянию на 27.04.2005г., представлены на диаграмме 11.

Видно, что подавляющее большинство управляющих компаний за анализируемый период показали положительный результат прироста стоимости чистых активов.

При этом более жесткие ограничения по перечню активов, разрешенных для инвестирования средств пенсионных накоплений государственной управляющей компанией, не оказали значительного влияния на результат, показанный за анализируемый период.

В заключение следует отметить, что представленные показатели применяются Пенсионным фондом Российской Федерации в целях анализа, эффективности инвестирования средств пенсионных накоплений управляющими компаниями, с которыми заключены договоры доверительного управления.


3.2 Рейтинг Управляющих компаний, осуществляющих   доверительное управление средствами пенсионных накоплений

Большинство аналитиков, изначально прогнозировало, что за один год большой революции в этой сфере не произойдет. Авторитет государственной структуры, как накопителя и распорядителя, несмотря ни на что, остается высоким. Так было в ходе создания и банковской системы, и страховой системы. По этому же сценарию, по всей видимости, будет происходить становление новой пенсионной системы. В 2004 году на долю Государственной управляющей компании пришлось 96,4% суммарного объема средств, перечисленных в управляющие компании, а на долю негосударственных управляющих компаний, соответственно - 3,6%. Несмотря на значительные возможности выбора - в 2004 году с пенсионными средствами населения в рамках договоров с Пенсионным фондом Российской Федерации работало 55 негосударственных управляющих компаний, предлагающих 63 инвестиционных портфеля, - население довольно консервативно отнеслось к идее передачи прав на управление накопительной частью пенсии в частные руки.

Тем не менее, следует учесть, что 2004 год был не вполне показательным, стартовым, и в будущем по мере роста доверия населения возможен рост роли негосударственных управляющих компаний в управлении пенсионными накоплениями населения, как это имеет место в банковской сфере. Немаловажную роль в этом процессе должны сыграть и результаты эффективности деятельности управляющих компаний, которые пока довольно скромны, что объясняется как объективными рыночными, так и регулятивными факторами. С одной стороны 2004 год был не лучшим с точки зрения возможностей фондового рынка, с другой стороны ограничения, накладываемые законодательством на инструменты для инвестирования, снижают возможности финансового маневра менеджеров - управляющих портфелями.

Исходя из интересов застрахованных лиц и положений Федерального Закона «0б инвестировании средств для финансирования накопительной части трудовой пенсии в Российской Федерации» Пенсионный фонд Российской Федерации и информационное агентство «АК&М» заключили соглашение о сотрудничестве. Целями соглашения являются повышение доверия застрахованных лиц к мероприятиям, проводимым в рамках пенсионной реформы в Российской Федерации, обеспечение информационной поддержки застрахованных лиц и содействие реализации ими права на выбор инвестиционного портфеля (управляющей компании) при формировании накопительной части трудовой пенсии, стимулирование управляющих компаний к повышению эффективности и надежности инвестирования средств пенсионных накоплений за счет создания конкурентной среды в сфере деятельности управляющих компаний, а также выявления недобросовестной конкуренции. В рамках этого соглашения Рейтинговым центром АК&М подготовлен рейтинг, который показывает сравнительную эффективность деятельности негосударственных управляющих компаний по инвестированию средств пенсионных накоплений. Рейтинг строится путем агрегирования ряда показателей, характеризующих результаты деятельности негосударственных управляющих компаний.

Источником информации являются данные отчетов управляющих компаний об инвестировании средств пенсионных накоплений и данные отчетов управляющих компаний о доходах от инвестирования средств пенсионных накоплений.

При составлении рейтинга использовались следующие показатели:

1) Отношение дохода от инвестиций к объему привлеченных средств.

Показатель  рассчитывается как  отношение дохода  от инвестирования  к  объему  средств пенсионных накоплений, поступивших из Пенсионный фонд Российской Федерации в 2004 году. В 2004 году Пенсионный фонд Российской Федерации осуществлял передачу средств пенсионных накоплений (СПН) дважды: в марте (СПН 2002 года) и в октябре (СПН 2003 года). Средства пенсионных накоплений 2003 года поступали в управляющие компании несколькими траншами в течение четвертого квартала 2004 года. При расчете показателя из суммы перечисленных из Пенсионного фонда средств не вычитались средства пенсионных накоплений, перечисленные управляющими компаниями в Пенсионный фонд.

Следует учитывать, что данный показатель характеризует насколько увеличился суммарный объем средств пенсионных накоплений в управлении управляющих компаний по отношению к суммарному объему средств перечисленных из Пенсионный фонд за 2004 год.

2) Отношение доходов от инвестирования к необходимым расходам по инвестированию и вознаграждению.

Показатель рассчитывается как отношение доходов от инвестирования к сумме необходимых расходов по инвестированию и вознаграждению управляющих компаний в 2004 году. К необходимым расходам по инвестированию средств пенсионных накоплений относятся расходы, которые непосредственно связаны с доверительным управлением переданными управляющими компаниями средствами, а также оплата специализированного депозитария, аудиторов, страховщиков по договорам обязательного страхования ответственности, других участников отношений по формированию и инвестированию средств пенсионных накоплений.

Данный показатель дает возможность оценить, какую отдачу приносят расходы управляющих компаний, связанные с деятельностью по инвестированию средств пенсионных накоплений, и характеризует доходность затрат.

3) Объем привлеченных средств.

Объем средств,  поступивших в управление негосударственной управляющей компании в течение 2004 года. В 2004 году Пенсионный фонд Российской Федерации осуществлял передачу Средств пенсионного накопления дважды: в марте (СПН 2002 года) и в октябре (СПН 2003 года). Из суммы перечисленных из Пенсионного фонда Российской Федерации средств не вычитались средства пенсионных накоплений, перечисленные управляющими компаниями в Пенсионный фонд Российской Федерации.

Данный показатель позволяет оценить долю управляющих компаний на рынке и в определенной степени характеризует эффективность деятельности по привлечению клиентов в 2004 году.

4) Доля необходимых расходов по инвестированию в объеме привлеченных средств.

Показатель  рассчитывается как отношение необходимых расходов  по инвестированию  к объему средств, поступивших в управляющую компанию в 2004 году.

Показатель характеризует объем затрат управляющей компании на управление 1 руб. средств пенсионных накоплений.

В связи с существенными различиями в объемах привлеченных средств населения негосударственными управляющими компаниями составлялись 2 ранжированных списка (рейтинга) на основе агрегирования описанных выше показателей. В первый список (Рейтинг1) вошли компании, каждая из которых получила в управление в 2004 году более 1% суммарного объема средств, привлеченных негосударственными управляющими компаниями - это 16 управляющих компаний с объемом средств от 625.72 млн. руб. до 35.02 млн. руб. (приложение К). Во второй список (Рейтинг 2) вошли компании, каждая из которых получила в управление в 2004 году менее 1% от суммарного объема средств, привлеченных негосударственными управляющими компаниями - это 39 управляющий компаний с объемом средств от 0.9 млн. руб. до 22.61 млн. руб. (приложение Л).

По каждому из показателей для каждого из рейтингов определялся рейтинговый балл, пропорциональный значению показателя. Рейтинговые баллы показателей суммировались с весовыми коэффициентами (приведены в таблице 3) и таким образом определялся итоговый рейтинговый балл управляющей компании в Рейтинге 1 или Рейтинге 2 (в зависимости от того, в какой рейтинг вошла управляющая компания). Место компаний в рейтингах определялось пропорционально значению итоговых рейтинговых баллов.

Для управляющих компаний, которые управляют несколькими инвестиционными портфелями, данные по всем портфелям суммировались.


Таблица 3 - Весовые коэффициенты показателей при расчете итогового рейтингового балла

Показатель


Весовой коэффициент


Отношение дохода от инвестиций к объему привлеченных средств


0.4


Отношение доходов от инвестирования к необходимым расходам по инвестированию и вознаграждению


0.3


Объем привлеченных средств


0.2


Доля необходимых расходов по инвестированию в объеме привлеченных средств


0.1



Из приведенных ниже результатов исследования можно сделать несколько выводов.

Во-первых, низкое значение отношения дохода от инвестирования к объему поступивших средств. Впрочем, этот факт вполне объясним как не вполне благоприятной конъюнктурой рынка, так и существенными ограничениями на выбор финансовых инструментов для негосударственных управляющих компаний, работающими с пенсионными деньгами.

Во-вторых, первый, можно сказать, стартовый год вопреки ожиданиям
продемонстрировал, что показатели, характеризующие эффективность деятельности частных управляющих компаний не выше, чем аналогичные показатели деятельности государственных управляющих компаний. Из тех управляющих компаний, которые привлекли более 1% от суммарного объема привлеченных негосударственными управляющими компаниями средств (Рейтинг 1), более высокое отношение дохода от инвестирования к объему средств, перечисленных из Пенсионного фонда, показал только управляющая компания «КапиталЪ». Несколько выше этот показатель был в управляющей компании. работающих с небольшими объемами денежных средств (менее 1% от суммарного объема привлеченных негосударственными управляющими компаниями средств), но и в этой части эффективнее государственные управляющие компании работали единицы. При этом некоторые негосударственные управляющие компании закончили 2004 год с отрицательной доходностью.

Вместе с тем следует учитывать, что представленный рейтинг основан на данных по итогам 2004 года, когда только происходило становление и отработка механизмов привлечения и инвестирования негосударственными компаниями средств пенсионных накоплений, а следовательно, в перспективе картина может измениться.

 В целях обеспечения права застрахованных лиц на получение информации  из Пенсионного фонда РФ о состоянии их индивидуальных счетов Пенсионный фонд РФ осуществляет рассылку и доставку информационных писем по месту жительства застрахованных лиц. В первую очередь получают письма о состоянии индивидуального лицевого счета застрахованного лица граждане, имеющие накопительную часть лицевого счета. Это касается работающих мужчин 1953г.р. и моложе и работающих женщин 1957г.р. и моложе.

В соответствие со ст. 32 Федерального закона «Об инвестировании средств для накопительной части трудовой пенсии в Российской Федерации» №111 ФЗ от 24.07.2003г. информирование застрахованных лиц будет производиться ежегодно до 1 июля. В письмо вложено Извещение о состоянии индивидуального лицевого счета застрахованного лица, содержащее информацию о страховых взносах, поступивших в ПФР за каждый взнос отдельно, начиная с 2002 года, как на финансирование страховой части трудовой пенсии, так и на финансирование накопительной части трудовой пенсии. Помимо извещения в письме находится бланк Заявления о выборе инвестиционного портфеля (Управляющей компании) и Инструкция по его заполнению (для тех застрахованных лиц, которые имеют накопительную часть пенсии).   

При переходе к формированию пенсионных прав на основании учета фактически уплаченных страховых взносов, а также в связи с введением накопительной части трудовой пенсии и профессиональ­ного пенсионного страхования необходимо адаптировать систему пер­сонифицированного учета к новым условиям.

Это требует решения следующего комплекса задач:

 - обеспечение взаимосвязи системы персонифицированного учета с системами бухгалтерского учета, учета плательщиков и уплаченных страховых взносов, а также с системой назначения и выплаты пенсии;

 - синхронизация представления отчета плательщика по уплате стра­ховых взносов и сведений персонифицированного учета;

 - уточнение перечня информации, представляемой работодателями, исходя из необходимости ее сокращения;

 - организация учета фактически поступивших платежей за застра­хованное лицо, произведенных ему выплат и величины его расчетно­го пенсионного капитала, а также инвестиционного дохода;

 - введение специальной части индивидуального лицевого счета для учета размера денежных средств, направляемых на финансирование накопительной части пенсий;

 - разработка и обеспечение системы урегулирования конфликтных ситуаций и способов информирования населения об обязательствах, связанных с формированием накопительной частя пенсии;

 - обеспечение информационной поддержки прогнозирования рас­ходов на выплату пенсий, определения тарифа страховых взносов в Пенсионный фонд Российской Федерации, расчета макроэкономи­ческих показателей, касающихся государственного пенсионного обес­печения, совершенствования пенсионного законодательства Россий­ской Федерации.

Заключение

С 1 января 2002 года на территории России действует пенсионная реформа, коренным образом изменившая всю законодательную базу, регулирующую систему пенсионного обеспечения. Основу пенсионной реформы составили принятые в декабре 2001 года Законы:

«О трудовых пенсиях в Российской Федерации» от 17.12.2001г. № 173-ФЗ;

«Об обязательном пенсионном страховании в Российской Федерации» от 15.12.2001г. № 167-ФЗ;

«О государственном пенсионном обеспечении в Российской Федерации» от 15.12.2001г. №166-ФЗ.

Пенсионная реформа в будущем коснется всех жителей страны. По мнению специалистов, к 2015 - 2016 годам произойдет переход от солидарной, или распределительной,  системы – когда все средства, собранные в качестве пенсионных взносов с работающих, распределялись и выплачивались пенсионерам – к накопительной схеме, по которой каждый работник сможет своими доходами влиять на размер будущей пенсии [23, с. 32].

Суть пенсионной реформы заключается в переходе на совершенно новый принцип пенсионного обеспечения – на основе пенсионного страхования.

Прежняя пенсионная система, основанная на принципе распределения, обеспечивала:

- низкий уровень размеров пенсии;

- недостаточный учет вклада тех, кто много зарабатывает и делает большие            пенсионные взносы;

- «уравниловку».

Пенсионное законодательство было сложным, содержало множество льгот и преимуществ, для отдельных категорий граждан за счет других.

Для финансового обеспечения такой пенсионной модели необходимо иметь 3-х работающих на 1 пенсионера. Сейчас  в России такое соотношение уже равно 1,25.  В перспективе это соотношение будет продолжать снижаться.

Пенсионная реформа, основанная на страховом принципе, решает следующие задачи:

- выведение скрытых частей заработной платы из «тени» и увеличение за счет этого поступления средств, для выплаты пенсии сегодняшним пенсионерам;

- создание стимула для работающих к полной уплате взносов со всех своих доходов;

- обеспечение «прозрачности» пенсионной системы.

Решение этих задач позволяет сформировать новую пенсионную модель– более простую и удобную для расчетов, более понятную гражданам.

Следует отметить, что пенсионная реформа направлена не только на повышение уровня материального обеспечения нынешних пенсионеров, но в большей степени создает предпосылки для формирования пенсионного обеспечения для будущего поколения.

Поскольку размер пенсии будет зависеть от суммы уплаченных страховых взносов, уже сейчас каждый работодатель обязан своевременно и в полном объеме перечислять в Пенсионный фонд страховые взносы. Несвоевременная уплата взносов работодателем означает, что его работники не получат право на страховую и накопительную части трудовой пенсии, то есть будут ущемлены в своих пенсионных правах.

Именно страховые взносы -  это тот личный вклад и индивидуальный показатель будущей пенсии. Чем больше взносов будет находиться на лицевом счете, тем выше будет пенсия.

Размер трудовой пенсии состоит из трех частей:

- базовой, которая устанавливается всем получателям трудовых пенсий в единой твердой сумме и которую предполагается довести до прожиточного минимума;

- страховой, устанавливаемой исходя из суммы страховых взносов, уплаченных работодателем за застрахованное лицо. Чем больше трудится и  зарабатывает гражданин, тем больше средств будет накоплено на лицевом счете в Пенсионном фонде и тем больше размер пенсии будет установлен;

- и накопительной части, которая устанавливается исходя из суммы страховых взносов, уплаченных работодателем за застрахованное лицо и находящихся на специальной части лицевого счета в Пенсионном  фонде.

Отчисления взносов на накопительную часть предусмотрены для более молодого поколения, начинающего активную трудовую деятельность в настоящее время. Именно оно в полной мере будет влиять на формирование своей будущей пенсии.

Таким образом, надо полагать, что на данном этапе реформирования пенсионной системы принятые законы решают не только текущие проблемы пенсионной системы, но и обеспечивают дальнейшую ее реализацию в целях наиболее полного обеспечения и защиты прав граждан, предоставленных им Конституцией РФ.
























Список использованных источников


1.   Конституция Российской Федерации от 12.12.1993г.

2.   Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.11.1994г. № 51-ФЗ.

3.   Закон Российской Федерации от 20.11.1990г. № 340-1 «О государственных пенсиях в РСФСР».

4.   Федеральный закон Российской Федерации от 21.07.1997г. № 113-ФЗ «О порядке исчисления и увеличения государственных пенсий».

5.   Федеральный закон Российской Федерации от 15.12.2001г. № 167-ФЗ

«Об обязательном пенсионном страховании в Российской Федерации».

6.   Федеральный закон Российской Федерации от 15.12.2001г. № 166-ФЗ

«О государственном пенсионном обеспечении в Российской Федерации».

7.   Федеральный закон Российской Федерации от 17.12.2001г. № 173-ФЗ

«О трудовых пенсиях в Российской Федерации».

8.   Федеральный закон от 29.12.2001г. № 187-ФЗ «О внесении изменений и                                                                                                                                                                                             дополнений в часть вторую налогового кодекса Российской Федерации и некоторые другие  акты  законодательства Российской Федерации о     налогах и сборах».

9.   Федеральный закон от 31.12.2001г. №198-ФЗ «О внесении дополнений и изменений в налоговый кодекс Российской Федерации и в некоторые   законодательные акты Российской Федерации о налогах и сборах».

10. Федеральный закон от  22.08.2004 г. № 122-ФЗ «О внесении изменений в  законодательные акты Российской Федерации и признании утратившими силу некоторых законодательных актов Российской Федерации в связи с принятием Федеральных законов « О внесении изменений и дополнений в Федеральный закон «Об общих принципах организации законодательных (представительных) и исполнительных органов государственной власти субъектов Российской Федерации» и «Об общих принципах организации местного самоуправления в Российской Федерации»

11. Постановление Правительства РФ от 24.01.2002г. № 42 «Об утверждении  коэффициентов индексации с 1 февраля 2002г. базовой и страховой частей  трудовой пенсии».

12. Постановление Правительства РФ от 4.03.2002г. № 141 «О некоторых вопросах  реализации Федерального Закона  «О государственном пенсионном обеспечении в Российской Федерации».

13. Постановление Правительства РФ от 29.04.2002г. № 285 «О внесении изменений в Постановлении Правительства Российской Федерации от 23  марта 2001г. № 229».

14. Приказ МНС РФ от 28.03.2002 № БГ-3-05/153 «Об утверждении формы расчета по авансовым платежам по страховым взносам на обязательное пенсионное страхование и порядка ее заполнения».

15. «Положение о порядке перечисления в 2002 году средств единого социального налога, зачисляемых в Федеральный бюджет и направляемых в бюджет Пенсионного Фонда Российской Федерации на финансирование выплаты базовой части трудовой пенсии». (утв. Минфином РФ № 17н, ПФ РФ №  МЗ-ОЗ-25/2237/ 12.03.2002г.).

16.  Информационное письмо Минтруда РФ от 24.01.2002г. № 450-ЮЛ, ПФ РФ от 28.01.2002г. № ЛЧ-06-25/719 «Об определении отношения среднемесячного заработка пенсионера к среднемесячной заработной плате в Российской Федерации за 4 квартал 2001 года».

17. Афанасьев С.А., Воронин Ю.В., Чижик Л.И. Конвертация пенсионерам // Пенсия. - 2002. - № 1. - С.15.

18. Батанов Г. Н. Все о пенсиях // Финансовый контроль. – 2004. - № 6. – С.34.

19. Батанов Г.Н. О реализации законодательства о ежемесячной денежной выплате // Пенсия.-2004. - № 8. – С.29.

20.   Батанов Г.Н. От льготы – к ежемесячной денежной выплате // Пенсия.-2004. - № 9. – С. 55.

21. Вьюницкий В. И. Выгодно ли застрахованным дополнительное страхование? // Пенсия. – 2004. - № 7. – С. 44.

22. Вьюницкий В.И. Кто несет ответственность за сохранность накопительной части пенсии? // Пенсия. – 2004. -№ 8. – С.66.

23. Вьюницкий В. И. Что ждет пенсионную систему? // Пенсия. – 2005. - № 4. – С.51.

24. Вьюницкий В. И. О новациях в Пенсионном законодательстве // Пенсия. – 2004. - №5. – С.67.

25. Дегтярев Г.П. Пенсионное обеспечение государственных служащих в Российской Империи в 18-19 веках // Пенсия. - 1997. - № 10. - С.58.

26. Зурабов М.Ю. Нормативные материалы // Вестник Пенсионного Фонда России. - 2002. - № 4. – С.10.

27. Зурабов М.Ю. О целях  и ходе проведения пенсионной реформы // Пенсия. -2002. - № 4. - С.22.

28. Зурабов М. Ю. Что будет после «писем счастья»? О задачах нового этапа пенсионной реформы // Пенсия. – 2004. - № 1.- С.44.

29. Карагодин М. М. Инвестирование обязательных пенсионных накоплений // Социальный мир. – 2002. - № 24. – С.10.

30. Касаткин И.А. Оценка эффективности инвестирования средств пенсионных накоплений // Пенсионные фонды и инвестиции.- 2005.- № 3. – С.72.

31. Лапина Юлия Как разговорить «молчунов» // Пенсионные фонды и инвестиции.- 2004. - № 3.– С.89.

32. Соловьёв А.К. Финансовая система государственного пенсионного    страхования в России.– М.: Недра, 2001. – 120 с.

33. Федотов М.С., Черных В.И. Метод оценки надежности пенсионных вложений // Пенсионные фонды и инвестиции. – 2005. - № 1. – С.55.

34. Черных В.И., Федотов М.С. Открытость деятельности НПФ // Пенсионные фонды и инвестиции.- 2004. - № 5. – С.44.





Дипломная работа выполнена мною совершенно самостоятельно. Все использованные в работе материалы и концепции из опубликованной научной литературы и других источников имеют ссылки на них.  



 «____»                      2005 года


    __________________                                           Казакова Н. Е.




Федеральное агентство по образованию Ульяновский государственный технический университет Дипломная работа Тема: «Пенсионная реф

Больше работ по теме:

КОНТАКТНЫЙ EMAIL: [email protected]

Скачать реферат © 2019 | Пользовательское соглашение

Скачать      Реферат

ПРОФЕССИОНАЛЬНАЯ ПОМОЩЬ СТУДЕНТАМ