Кредитование как фактор развития малого и среднего бизнеса

 

Аннотация


Работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников, 4 приложений.

Во введении отмечается актуальность изучаемой темы, формулируется цель и задачи предстоящего исследования.

Первая глава работы полностью посвящена рассмотрению теоретических аспектов кредитования малого и среднего бизнеса в России - выявлены цели и необходимость.

Вторая глава посвящена практике кредитования предприятий малого и среднего бизнеса. В ней проводится сравнительный анализ практики кредитования МСБ в МДМ Банке и в банке Форштадт.

В третьей главе работы рассматриваются проблемы повышения эффективности кредитования малого и среднего бизнеса.

В заключении представлены данные, полученные по результатам исследования. Сделаны выводы и сравнения.

При написании работы был использован широкий круг источников и применены следующие методы научного познания: метод научной абстракции, методы анализа и синтеза, сравнений и аналогий, индукции и дедукции, исторический метод, системный подход.

Приложения содержат индекс условий для развития МСБ в секторах обрабатывающих производств и услуг.

Работа выполнена на 54 листах формата А4, содержит 11 таблиц и 5 рисунков, включает 4 приложения.


Содержание


Введение

. Теоретические и методологические основы кредитования малого и среднего бизнеса

.1 Кредитование и его функции для предприятий малого и среднего бизнеса

.2 Механизм кредитной сделки

.3 Специфика кредитования малого и среднего бизнеса в России

. Анализ практики кредитования предприятий малого и среднего бизнеса

.1 Анализ региональной практики кредитования малого и среднего бизнеса (на примере Оренбургской области)

.2 Сравнительный анализ практики кредитования МСБ в МДМ Банке и в банке Форштадт

.3 Качественные показатели оценки кредитных портфелей коммерческих банков при кредитовании предприятий малого и среднего бизнеса

. Проблемы повышения эффективности кредитования малого и среднего бизнеса

Заключение

Список использованных источников

Приложение А. Схема кредитования субъектов малого и среднего бизнеса

Приложение Б. Схема процедуры выдачи кредита субъектам малого и среднего бизнеса

Приложение В. Индекс условий для развития МСБ в секторе обрабатывающих производств

Приложение Г. Индекс условий для развития МСБ в секторе услуг


Введение


Вопрос кредитования малого бизнеса находится на приоритетном месте. В развитии этого сектора заинтересованы и предприниматели, и правительственные структуры.

В последние годы на этом рынке происходят достаточно значимые изменения. Первое, что хотелось бы отметить, - банки и государство стали уделять этому сегменту больше внимания. Например, уже реализуется ряд программ - и на уровне областей, и на уровне Минэкономразвития, - связанных с разделением в том или ином виде рисков по кредитованию банками малого бизнеса. Это и система компенсации стоимости поручительства, и инструментарий поручительства со стороны государственных фондов. Начата реализация программы по поддержке экспортно-ориентированных предприятий. В целом все эти позитивные изменения позволяют говорить о том, что начинает появляться реально работающий механизм по государственному содействию развитию малого бизнеса.

Сегодня малый бизнес является плацдармом для подъема экономики. Этому способствует лучшая адаптация к изменению структуры рынка, более высокая налоговая дисциплина, низкий уровень затрат, высокая инновационная активность предприятий малого бизнеса [3].

Процесс кредитования малого бизнеса на данный момент еще не стал массовым - к сотрудничеству с малыми предприятиями готовы немногим более трети банков, причем программы кредитования малого бизнеса предлагают только 13% банков.

Однако у рынка кредитования малого и среднего бизнеса очень хорошие перспективы, банки начали выделять малый и средний бизнес как отдельное направление кредитной политики. В то же время на кредитах для малого и среднего бизнеса банк может заработать только в случае формирования достаточно большого кредитного портфеля, что, в свою очередь, достигается за счет высокой «поточности» этой группы клиентов.

За последние три года, по некоторым оценкам, объемы банковского кредитования малого и среднего бизнеса увеличились в 2 раза. Рост происходит как за счет входа на рынок новых игроков, так и за счет роста портфелей прежних участников рынка. При этом на рынке четко выделились две группы игроков (бизнес-модели). Первая - это региональные банки, вышедшие на рынок 3-5 лет назад, в частности за счет кредитов РосБР и ЕБРР, предлагающие индивидуальный подход к клиенту. Вторая - универсальные федеральные и московские банки, вышедшие на рынок малого бизнеса в последние несколько лет, предлагающие типовые услуги. Последние делают ставку на внедрение специальных моделей оценивания бизнеса малых предпринимателей (по типу скоринг-оценок), которые позволяют им быстро и качественно принимать решения по большому числу потенциальных клиентов и в результате наращивать свой кредитный портфель без существенного увеличения риска портфеля. У каждой из этих групп есть перспективы для дальнейшего развития [15].

В последние год-два среди основных игроков на рынке банковского финансирования малого бизнеса четко выделились две группы банков. Это небольшие региональные, уже укрепившиеся на этом рынке и целенаправленно работающие с малым бизнесом, и крупные банки, которые стали активно выходить на этот рынок. По данным АРБ, не менее 80 крупных банков имеют программы кредитования малого бизнеса. Собственные программы появились у таких банков, как «ВТБ-24», «Райффайзенбанк», «МДМ-банк», «Международный Московский Банк» и др. Причина очевидна: крупный российский бизнес поделен между банками. Высокий уровень конкуренции на этом рынке ведет к снижению доходности кредитования, в то время как доходность направления работы с малым бизнесом обычно выше средней [15].

Цель работы - произвести анализ кредитования малого и среднего бизнеса в современных рыночных условиях.

В соответствии с поставленной целью, необходимо выделить ряд задач курсовой работы:

рассмотреть понятие «кредитование» и выявить его функции для предприятий малого и среднего бизнеса;

изучить механизм кредитной сделки и исторические этапы его развития;

провести анализ практики региональной кредитования предприятий малого и среднего бизнеса;

рассмотреть качественные показатели оценки кредитных портфелей коммерческих банков при кредитовании предприятий малого и среднего бизнеса;

обозначить основные проблемы кредитования малого и среднего бизнеса в современных рыночных условиях;

выделить меры по созданию благоприятных условий для кредитования малого и среднего бизнеса в России.

Предмет исследования - малый и средний бизнес. Объект исследования - кредитные отношения, кредитование малого и среднего бизнеса.

В работе были использованы нормативные правовые акты РФ, а также работы таких российских ученых, как О.И. Лаврушин, Е.Ф. Жуков, Н.И. Парусимова, Л.Н. Красавина, Ю.С. Масленченков, Г.А. Тосунян и другие.

Изучив все эти материалы, было обнаружено, что практически вся статистическая информация и нормативно-правовые акты касаются только малого предпринимательства и практически отсутствуют для предприятий среднего бизнеса.

Методологическая и теоретическая основы курсовой работы определяются общенаучными и частно-научными методами познания, к которым относится сравнительный, технико-юридический, системно-структурный и логический анализ.


1. Теоретические и методологические основы кредитования малого и среднего бизнеса


.1 Кредитование и его функции для предприятий малого и среднего бизнеса


Проблема развития и создания малых предприятий имеет особое значение для национальной экономики. Известно, что во многих развитых странах эти предприятия обеспечивают производство существенной, а в некоторых случаях преобладающей, части валового национального продукта. Привлекательными для России особенностями малого и среднего бизнеса являются: небольшие сроки окупаемости направляемых сюда инвестиций, его способность быстро приспосабливаться к изменяющемуся спросу, оперативное использование результатов научно-технических достижений и открытий, создание новых рабочих мест. С другой стороны, эта сфера экономики представляет собой область высокорисковых инвестиций: весьма велика доля разоряющихся и ликвидируемых предприятий, впрочем, так же, как значительна доля вновь создаваемых фирм.

Малое предпринимательство - не только существенная составляющая и массовая субъектная база цивилизованного рыночного хозяйства, неотъемлемый элемент присущего ему конкурентного механизма, но и максимально гибкая, эффективная и прозрачная в силу своих размеров форма хозяйствования. Этот предпринимательский уклад мобилизует финансовые и производственные ресурсы населения. Все это предполагает, что малый бизнес должен представлять немалый интерес как предмет приложения кредитных ресурсов, а также потребитель различных розничных услуг коммерческого банка.

Прежде чем говорить о структуре и динамике кредитования малого бизнеса, необходимо определиться с тем, что же понимается под малым бизнесом. Основная проблема, которая здесь возникает, многообразие подходов к выделению малого бизнеса, прежде всего у самих участников рынка. В ряде крупных банков малым бизнесом считается предприятие с объемом выручки до 3-6 млн. долл. США. Другие банки придерживаются определения, данного в Федеральном законе №88-ФЗ от 14.06.95 г «О государственной поддержке малого предпринимательства в Российской Федерации», хотя в самом законе ничего не сказано о финансовых показателях, определяющих принадлежность предприятий к малым, в качестве основного финансового индикатора возможно применение ограничения по годовому обороту в 15 млн. рублей, установленного в Налоговом кодексе РФ и дающего тем, кто ему соответствует, право перехода на упрощенную систему налогообложения. Ряд банков вообще не ведет отдельного учета по предприятиям разного размера, а разделяет клиентскую базу по объемам выданных кредитов.

В мировой практике не сложилось единого мнения относительно того, что же именно считать малым бизнесом. Общей тенденцией является использование комплексного критерия, включающего пороговую численность работников и критическое значение того или иного финансового показателя, устанавливаемого на разном уровне в зависимости от отрасли. При этом в США в качестве финансового критерия используется годовой доход, в Японии - размер уставного капитала, а в большинстве европейских стран и в Канаде - размер годового оборота. Ограничения по численности, структуре и количеству отраслей, по которым производится выделение, существенно различается от страны к стране.

Развитие малого предпринимательства - критерий того, насколько конкурентным является становящееся в стране рыночное хозяйство. Чем более развита конкуренция, тем более справедливыми являются цены, тем меньше у государства возможностей диктовать рынку свои условия, тем выше степень хозяйственной свободы каждого экономического агента. И тем труднее, с другой стороны, удержаться на гребне успеха, тем быстрее вынуждены поворачиваться все, в том числе и тяжелые на подъем крупные предприятия.

Малый и средний бизнес - наиболее мобильный сектор экономики на сегодняшний день, является основой клиентской базы для многих коммерческих банков. Развитие производства предприятий малого бизнеса создает благоприятные условия для оздоровления экономики, поскольку развивается конкурентная среда, создаются дополнительные рабочие места, активнее идет структурная перестройка, расширяется потребительский сектор.

Малый и средний бизнес занимает особое место в экономике промышленно-развитых стран, что объясняется многими факторами: малые предприятия не требуют крупных стартовых инвестиций; помогают решать проблемы реструктуризации экономики; обеспечивают занятость существенной доли экономически активного населения; способствуют формированию конкурентной среды и установлению рыночного равновесия. Кроме того, за счет меньшего масштаба малые предприятия способны более гибко реагировать как на изменяющиеся экономические условия, так и на колебания потребительского спроса, на изменение конъюнктуры рынка, тем самым, придавая экономике дополнительную стабильность. В экономически развитых странах на долю малого предпринимательства приходится 60-70% валового национального продукта.

Успешное развитие малого и среднего бизнеса в значительной степени зависит от обеспеченности предпринимателей финансовыми ресурсами как долгосрочного, так и краткосрочного характера. Недостаток финансирования - типичная серьезная проблема, с которой сталкиваются российские предприятия и предприниматели, что особенно ощущается в регионах. Реализация потенциала малого бизнеса в решении экономических и социальных проблем тем более невозможна без его адекватной финансово-кредитной поддержки. И на сегодня в России проблема финансового обеспечения развития малого бизнеса стоит особенно остро.

Необходимость кредитования предприятий малого и среднего бизнеса предопределяется многими объективными и субъективными факторами.

К объективным факторам принадлежат:

характер производственного процесса;

отраслевая принадлежность предприятий;

сезонность производства.

К субъективным факторам принадлежат:

уровень организации производства;

уровень организации сбыта и снабжения;

другие факторы.

В условиях, когда банковская система не позволяет в полном объеме удовлетворить уже существующих или готовящихся открыть собственный бизнес предпринимателей, на первый план выходит потребность совершенствования действующего механизма банковского кредитования субъектов малого бизнеса.

В рамках действующего законодательства целями кредитования малого бизнеса являются:

приобретение объектов недвижимости (в том числе вместе с земельным участком, на котором они расположены) для использования в целях производства, торговли или оказания услуг, а также размещения офисных помещений;

расходы по капитальному и (или) текущему ремонту помещений;

выкуп земельных участков под находящимися в собственности заёмщика объектами недвижимости, используемыми в хозяйственной деятельности;

приобретение оборудования (включая приобретение и установку торговых павильонов) и транспортных средств, предназначенных для производства (в том числе сельскохозяйственного), торговли или оказания услуг;

приобретение сельскохозяйственных животных (кроме птиц).

Кредитование заёмщика производится в форме:

кредита;

невозобновляемой кредитной линии;

возобновляемой кредитной линии;

генерального соглашения об открытии рамочной кредитной линии.

Базовые положения возможной концепции стратегического партнерства банка и малого предприятия основаны на принципе обеспечения относительного баланса их хозяйственных интересов.

Цели стратегического партнерства:

для предприятия - создание благоприятных условий функционирования на рынке за счет наличия постоянной финансовой и консультационной поддержки банка;

для банка - создание условий, обеспечивающих постоянное увеличение спроса на свои услуги со стороны предприятия в сочетании с минимизацией клиентских рисков за счет косвенного участия в управлении его деятельностью.

Кредитование малого и среднего бизнеса на сегодняшний день является одной из приоритетных задач российской экономики. Если верить заявлениям представителей российских банков, кредитование малого бизнеса - одна из приоритетных задач многих из них. Однако на практике небольшой компании взять кредит удается редко. Между тем, развитие банковского кредитования малого бизнеса выгодно обеим сторонам.

Основной преградой, которая стоит на пути расширения операций банков с предприятиями малого и среднего бизнеса, является высокий риск кредитования. Риски кредитования МСБ обусловлены как спецификой этого особого вида бизнес-деятельности, так и особенностями его развития в России. Например, оторванность российского малого и среднего бизнеса от формирования всей предпринимательской среды. В результате, в отличии от зарубежных аналогов, малые предприятия в России функционируют изолированно от крупных корпораций. Значимым фактором, влияющим на формирование рисков банковского кредитования МСБ, является также деформация хозяйственной среды малого и среднего бизнеса, проявляющаяся в разрыве между реальными и формально учтенными объемами хозяйственного оборота, что создает недостаточную информационную прозрачность данного сектора экономики. Специфичным представляется и кадровый состав менеджмента, обусловленный особенностями становления рыночной экономики в России. Это обусловливает положение, при котором банковская работа с клиентом такого рода соединяет как методы работы с юридическим лицом, так и методы работы с юридическим лицом.

Объем кредитования малого бизнеса не превышает 3% общего объема кредитных портфелей банков. Препятствием для его увеличения становится жесткая позиция ЦБ РФ, который в большинстве случаев рассматривает кредиты малым предприятиям как проблемные и безнадежные ссуды из-за недостаточного обеспечения и требует создания резервов в размере половины либо полной суммы кредита. Спрос на кредиты в малом бизнесе удовлетворяется менее чем на 30%.

Малый бизнес испытывает постоянную потребность в дополнительных финансовых ресурсах как для открытия новых предприятий, так и для развития уже существующих. Удобная форма кредитования будет способствовать становлению малого бизнеса и увеличению его доли в экономике региона и страны в целом.


.2 Механизм кредитной сделки


Механизм кредитования включает ряд элементов: кредитную политику кредитора, виды, объекты банковских кредитов и способы предоставления кредита заемщику, порядок возврата кредита и уплаты процента, контроль за протеканием кредитного процесса.

Механизм кредитования учитывает особенности воспроизводственного цикла заемщика, специфику поступления выручки от реализации продукции, характер потребности заемщика в кредите.

Современный механизм кредитования российских банков характеризуется следующими признаками:

выдача кредитов в пределах кредитных ресурсов кредитора (слабо используется механизм мультипликации кредитов из-за отсутствия единой банковской системы);

коммерциализация кредитных отношений, т.е. важно не только удовлетворить спрос на кредит, но и получить прибыль;

зависимость кредитования от нормативов, установленных ЦБ;

договорная (децентрализованная) и не стандартизированная основа кредитных сделок;

переход от объекта к субъекту кредитования

в организации кредитного процесса должны учитываться такие приоритеты как целевое использование ссуд, формы обеспечения и реальные возможности по возврату ссуд;

кредитор и заемщик должны придерживаться таких моральных ценностей как откровенность с обеих сторон, порядочность и честное, добросовестное выполнение принятых обязательств.

Мировая банковская практика, основанная на многолетнем опыте работы в условиях меняющейся конъюнктуры и конкурентного соперничества кредитных учреждений, выработала своеобразный «кодекс поведения» банков, иначе говоря, сумму правил, направленных на проведение взвешенной кредитной политики и позволяющих в значительной мере минимизировать риск по ссудным операциям. И хотя организация кредитных взаимоотношений банка с клиентами зависит от размера банка, величины кредитного портфеля, вида ссуды, квалификации банковских работников, отвечающих за оформление ссуды, но, тем не менее, процесс кредитования любого банка, по возможности, необходимо разделять на несколько этапов, каждый из которых вносит свой вклад в качественные характеристики кредита и определяет степень его надежности и прибыльности для банка.

Процесс принятия решения по вопросу кредитования предприятий банками состоит из нескольких основных этапов, на каждом из которых уточняются характеристики ссуды, способы ее выдачи, использования и погашения:

Предварительное рассмотрение кредитной заявки и собеседование с заемщиком с целью предварительного ознакомления с предложенным проектом и последующего уточнения условий предоставления кредитных ресурсов.

Основной целью и задачей данного этапа является разработка оптимальных условий кредитования, достижение взаимного понимания условий осуществления проекта, предложенного к кредитованию.

Проводится «экспресс-анализ» клиентского запроса и принимается решение о принципиальной возможности предоставления кредита. При этом должна быть получена комплексная информация о потенциальном заемщике и предложенном им проекте кредитования.

Выясняются серьезность, надежность и кредитоспособность заемщика, его репутация как возможного партнера по бизнесу, обоснованность испрашиваемого кредита и степень обеспеченности его возврата. В случае необходимости банки могут выработать свои требования к кредитному предложению и ознакомить с ними заемщика. Выясняется соответствие кредитного предложения кредитной политике банков и структуре формирования их ссудного портфеля. Приведет ли предоставление нового кредита к дальнейшей диверсификации кредитного портфеля и снижению кредитного риска или к обратным результатам.

Для этого, прежде всего, определяется характер потенциального заемщика. Обязательно уточняется информация о взаимоотношениях клиента с другими банками: в каких банках он в настоящее время обслуживается; обращался ли он к другим банкам за ссудой, какова его кредитная история; имеются ли непогашенные кредиты, их сумма, сроки погашения и способ обеспечения; динамика оборотов по счетам клиента, объем конверсионных операций и др.

Проведение предварительных переговоров с клиентом позволяет составить общее представление о параметрах кредитной сделки: об объеме заимствования, целевом назначении, основных условиях кредитования (форма, срок, процентная ставка, периодичность выплат), этапы реализации проекта, предложенного к финансированию, источники погашения заемных средств, доля участия в реализации проекта собственных средств заемщика.

Кроме того, выясняется, какое обеспечение может быть представлено в качестве гарантии возврата предоставляемых денежных средств. Для этого уточняется: вид обеспечения, который может быть предоставлен клиентом; его качественные и количественные характеристики.

Как правило, уже первые контакты с предполагаемым заемщиком позволяют сделать предварительные выводы о целесообразности дальнейшей проработки проекта.

По мере дальнейшей работы с кредитной заявкой может возникнуть необходимость в проведении дополнительных переговоров, которые позволят составить наиболее полное представление о предложении клиента.

Получение от потенциального заемщика необходимых документов, отражающих его финансовое состояние и характеризующих предложенный к кредитованию проект.

Для документального подтверждения изложенных заемщиком фактов запрашиваются следующие документы:

. Официальное ходатайство о предоставлении кредита.

. Официальное ходатайство, составленное в виде заявления, которое должно содержать краткую информацию об испрашиваемом.

. Заполненная и подписанная анкета, содержащая краткую информацию о предприятии и кредитном проекте.

. Юридические документы: нотариально заверенные учредительные документы предприятия, карточка образцов подписей и оттиска печати; документы, подтверждающие полномочия лица, имеющего право выступать от имени организации при ведении переговоров и подписывать кредитный договор, и другие документы; согласие учредителей (участников, акционеров) на получение кредита и/или на предоставление обеспечения (оригинал протокола собрания учредителей (участников, акционеров)).

. Документы, характеризующие финансовое состояние предприятия: баланс предприятия с формами №2,3,4,5; расшифровка дебиторской и кредиторской задолженностей с указанием наименований контрагентов, суммы долга, даты возникновения и срока его погашения (за прошедший отчетный период), а также состояние кредиторской и дебиторской задолженности на дату обращения за кредитными ресурсами; справка о полученных кредитах и займах с приложением копий кредитных договоров (договоров займа) и договоров залога (поручительства, гарантии) по состоянию на дату запроса о кредите; справка о выданных поручительствах с приложением копий договоров поручительств по состоянию на дату запроса; перечень расчетных, текущих и иных счетов, открытых в других банках; копии заверенных выписок из расчетных, текущих и иных счетов заемщика за последний год с указанием ежемесячных оборотов и среднемесячного сальдо.

. Пакет документов, содержащий информацию о целевом назначении использования запрашиваемых денежных средств. Как правило, она содержится в технико-экономическом обосновании, бизнес-плане подтверждающем экономическую эффективность сделки и окупаемость затрат в течение всего периода кредитования. Здесь содержится подробная информация о предлагаемом к кредитованию проекте, получателе заемных средств; описание в развернутой форме характеристик мероприятий, связанных с реализацией проекта; сведения о продукте (услуге) в разрезе условий, которые складываются на данном сегменте рынка - о спросе и перспективе развития рынка, конкурентной среде и позиции фирмы и ее продукции/услуги; производственный план с изложением основных этапов производственного цикла; раздел, характеризующий осуществление управления проектом; финансовый план; основные риски при реализации проекта.

. Документы, содержащие информацию о предлагаемом способе обеспечения кредита. Их состав определяется способом и формой гарантии возвратности кредита, которые потенциальный заемщик готов предложить кредитору и которые последний считает оптимальными, исходя из проводимой кредитной политики. Залогодателем может являться как сам заемщик, так и третье лицо, выступающее перед кредитором гарантом по обязательствам заемщика. Поэтому, в пакет документов, характеризующих предмет залога, могут быть включены юридические документы, подтверждающие правоспособность залогодателя.

Внутрибанковские этапы «превращения» спроса на кредит - заявки - непосредственно в сам банковский продукт - кредит:

) Проведение анализа кредитной заявки - анализ кредитоспособности и платежеспособности заемщика, оценка обеспечения, предложенного клиентом.

Основной задачей проведения анализа является минимизация кредитных рисков и обеспечение возможности получения кредитором максимального дохода. Это подразумевает проведение анализа заемщика, особенностей его бизнеса, непосредственно проекта, предложенного к кредитованию, а также предложенного обеспечения. Анализ охватывает широкий круг вопросов, которые характеризуют заемщика и кредитный проект. Подлежат анализу следующие факторы внешней и внутренней среды, оказывающие или могущие оказывать влияние на конечный результат кредитного проекта: общее состояние занимаемого клиентом сегмента рынка, отрасли и региона; позиция клиента на рынке, конкурентоспособность; финансовое положение клиента и перспективы развития; характер кредитуемой сделки; ликвидность предоставляемого обеспечения; история отношений с Банком и другими кредитными учреждениями.

Большое внимание уделяется оценке предложенного заемщиком обеспечения кредита. Исполнение заемщиком своих обязательств по кредитному договору может обеспечиваться залогом, поручительством, банковской гарантией и другими способами, предусмотренными гл.23 Гражданского кодекса Российской Федерации, действующим законодательством и договором.

) Подготовка заключения о целесообразности предоставления запрашиваемых кредитных ресурсов.

После получения всех необходимых данных о предполагаемом заемщике и его проекте составляется заключение о целесообразности предоставления кредита, содержащее полную информацию о клиенте, необходимое для вынесения решения о предоставлении кредита.

) Принятие окончательного решения о предоставлении кредита заемщику. Решение о выдаче кредита на основании подготовленной исполнителями информации принимается коллегиальным органом банка (правление, кредитный комитет) либо единолично уполномоченным лицом (председатель правления, совета директоров, директор и проч.)

) Оформление документов, регулирующих взаимоотношения сторон.

) Выдача кредита.

Выдача кредита осуществляется после выполнения заемщиком определенных условий, оговоренных в кредитном договоре, путем открытия клиенту ссудного счета и перечисления денежных средств на его расчетный счет при предоставлении платежных поручений в соответствии с суммой и целями кредита.

В зависимости от условий кредитного договора ссуды могут выдаваться: единовременно в начале действия договора; по графику; по мере предоставления заемщиком платежных документов.

) Кредитный мониторинг (включает в себя сопровождение кредита до момента его полного погашения).

После рассмотрения кредитной заявки, ее анализа, принятие решения и выдачи кредита проводится контроль над выполнением хода кредитуемого проекта, который включает:

периодическую проверку всех видов кредитов.

- проверку всех важнейших условий по каждому кредитному договору, в том числе: соответствия фактических платежей по кредиту рассчитанным данным, а также целям кредита; своевременности расчетов по ссудной задолженности; качества и состояния обеспечения по кредиту; полноты соответствующей документации и возможности получить в свое распоряжение любое предоставленное обеспечение и юридическое право предпринимать при необходимости судебные действия в отношении заемщика; оценки изменений финансового положения и прогнозов относительно увеличения или сокращения потребностей заемщика в банковском кредите.

наиболее частую проверку крупных кредитов, поскольку невыполнение заемщиками обязательств по ним может серьезно сказаться на финансовом положении банков.

более частые проверки кредитов при появлении значительных проблем в тех отраслях, в которые банки вложили значительную часть своих ресурсов (например, заметное изменение налогового или экспортно-импортного законодательства; появление новых конкурентов или изменение технологий, требующее применения новых методов производства и реализации продукции).

увеличение частоты проверок по мере роста проблем, связанных с конкретным кредитом.

Схемы кредитования субъектов малого и среднего бизнеса и процедуры выдачи кредита показаны в приложениях А и Б.

Таким образом, применяемый в том или ином банке механизм кредитования свидетельствует о клиентоориентированности банка на рынке, его способности к принятию и распределению кредитных рисков, и, в конечном итоге, формирует доступность/недоступность его кредитных продуктов для различных субъектов экономики.


.3 Специфика кредитования малого и среднего бизнеса в России


Бум запуска специальных программ для предприятий МСБ пришелся на 2006 год. И с того времени вплоть до кризиса этот рынок в нашей стране увеличивался на 50-70% в год, тогда как для Европы рост в 5% здесь считался большим. Снижение объемов кредитования МСБ было только в период кризиса в 2008-2009 гг. При этом львиную долю кредитующихся (до 65%) занимали торговые компании. Однако даже во время экономического подъема спрос на кредиты со стороны предпринимателей, по некоторым оценкам, был удовлетворен лишь на 15-20%. Очень мало шансов получить кредит и у предприятий, работающих на рынке менее года, не являющихся резидентами, а также ведущими упрощенную бухгалтерию (или не ведущими ее вовсе). Со стороны банков можно выделить факторы, препятствующие развитию кредитования малого и среднего бизнеса (таблица 1.3.1), такие как непрозрачность заемщика, отсутствие залогового обеспечения, неразвитость законодательства и программ господдержки, мешающие органическому росту, вынесены в первые строчки списка.


Таблица 1.3.1

Факторы, препятствующие развитию кредитования МСБ

МестоФактор1Непрозрачность заемщиков2Отсутствие залогового обеспечения3Плохое качество залогового обеспечения4Неразвитость субсидирования кредитов в рамках госпрограмм5Неразвитость законодательства6Недостаточность развития филиальных сетей банков7Отсутствие у малого бизнеса понимания сути банковских продуктов8Недостаточность наработанного банками опыта9Нехватка квалифицированных кадров10Высокие процентные ставки по кредитамВсе эти факторы, с одной стороны, характерны для любого рынка кредитования, находящегося на начальном этапе развития. С другой стороны, их можно беспрепятственно смягчить, позволив рынку расти быстрее, и улучшить условия функционирования как для банков, так и для малых предпринимателей. Для того чтобы понять, где лежит ключ к разгадке этой проблемы, обратимся к причинам, сдерживающим развитие кредитования МСБ, и рассмотрим их более подробно.

Проблема непрозрачности предприятий малого и среднего бизнеса для банков имеет два измерения. С одной стороны, непрозрачность заемщиков выражается в том, что отчетность (как бухгалтерская, так и управленческая) не отражает реального содержания экономической деятельности малого предприятия. Это связано не только с качеством составления отчетности (на которое жалуются многие банки), но и с тем, что предприятия зачастую функционируют в рамках упрощенной системы налогообложения, предполагающей ведение отчетности в редуцированной форме. Понимание бизнеса, способность со слов клиента составить баланс и рассчитать финансовые потоки - важное технологическое и конкурентное преимущество для всех банков, работающих в сегменте МСБ.

С другой стороны, проблема непрозрачности связана и с высокой долей «серого» бизнеса малых предприятий. В совокупности два этих фактора приводят к тому, что произвести оценку рисков, связанных с кредитованием МСБ, для банков очень затруднительно. Чем менее точной является оценка рисков, тем выше неопределенность, которая закладывается и в уровень процентной ставки, под которую малые предприятия получают кредиты. Что, естественно, снижает привлекательность банковского финансирования для самих предпринимателей.

Прежде всего, банк смотрит на финансовое положение клиента - главное, чтобы у потенциального заемщика был стабильный и приносящий доход бизнес. Иногда предприятия умышленно скрывают полную информацию, например, имеющиеся долги. При этом в первую очередь проигрывает бизнес клиента, поскольку, скрывая обязательства, он вынужден будет очень сильно увеличить долговую нагрузку, что не лучшим образом скажется на финансовых показателях предприятия. Бывают и такие ситуации, когда у бизнеса нет перспектив для развития. В этих случаях выдача кредита становится слишком рискованной, и многие банки, как правило, на это не идут.

По оценке проблемы низкой залоговой базы, которой обладают предприятия малого и среднего бизнеса более 75% всех кредитов, выдаваемых в рамках специализированных программ, - это кредиты с полным обеспечением, в качестве которого принимается недвижимость и оборудование.

Банкам неминуемо придется решать проблему недостатка залогов, ведь она является серьезным препятствием для роста объемов кредитования МСБ. С одной стороны, консервативные требования по предоставлению обеспечения «отрезают» от банков достаточно широкий круг клиентов, в том числе и стартапы, традиционно предъявляющие высокий спрос на кредитное финансирование. С другой стороны, полное залоговое обеспечение - это лишь дополнительная страховка. В любом случае несовершенство залогового законодательства и недостаточный опыт работы с залогами делают процедуру истребования и реализации заложенного имущества достаточно трудоемкой для самих банков.

Альтернативой залоговому обеспечению могло бы стать и предоставление государственных гарантий по кредитам малому и среднему бизнесу.

Фактор недостаточной поддержки с помощью субсидий, выделенных банками, на самом деле можно трактовать гораздо шире - как фактор недостаточной государственной поддержки малого бизнеса в целом.

В основном проблемы государственной поддержки в том виде, в каком они фигурировали в течение последних лет, остались на прежнем уровне. Субсидированием кредитных ставок и поручительством через специальные государственные фонды по - прежнему могут воспользоваться далеко не все банки. Программы развития кредитования малого бизнеса, озвученные крупными госбанками, имеют достаточно туманную перспективу. Проблема с взаимодействием с государственными органами по поводу залогового обеспечения, в частности при залоге недвижимости, также сохраняется.

В международной практике существует две основных модели выстраивания господдержки малого бизнеса - американская (прямая поддержка малых предприятий и предоставление субсидий) и германская (создание двухуровневой системы рефинансирования).

Элементы первой модели присутствуют в России как на федеральном уровне, так и на уровне регионов, однако пока они развиты в недостаточной степени. Вместе с тем даже недостаток средств в федеральном и региональном бюджете не может препятствовать оказанию помощи малому бизнесу, ведь можно снизить административные издержки и коррупционное давление, которому подвергаются малые предприятия. По данным исследования «ОПОРЫ России», сегодня предприниматели в среднем тратят около 9,6% среднемесячной выручки на разного рода незаконные выплаты чиновникам. Первоочередная задача властей, прежде всего региональных, - остановить эти процессы.

Некоторые черты двухуровневой системы рефинансирования кредитов, выдаваемых малому бизнесу, также присутствуют, однако само рефинансирование развивается медленнее, чем ожидалось. Государственная корпорация «Банк Развития и Внешнеэкономической деятельности (Внешэкономбанк)», согласно принятому Меморандуму о финансовой политике, в качестве одного из главных направлений своей деятельности выделяет «участие в реализации проектов, направленных на развитие малого и среднего предпринимательства, посредством кредитования кредитных организаций и юридических лиц, осуществляющих поддержку малого и среднего предпринимательства».

Однако пока механизм только создается, ВЭБ занимается и другими проектами, а в качестве рефинансирующих организаций при необходимости выступают банки - лидеры, обладающие большим опытом и осуществляющие зачастую даже не рефинансирование, а покупку портфелей у более мелких банков.

Многие банки только начали работать в сегменте кредитования малого и среднего бизнеса. Соответственно, они компенсируют недостаток опыта и технологий более консервативным подходом к оценке рисков и более высокими процентными ставками.

Скоринговые модели при выдаче кредитов в большинстве банков пока не используются. Решения о выдаче кредитов принимаются, как правило, на кредитных комитетах, что, опять же, означает и более высокие операционные издержки. В том числе и по этой причине, несмотря на то что уровень просроченной задолженности в сегменте крайне низок (в целом по рынку он не превышает 2%), ставки по кредитам, как правило, достаточно высоки.

В свою очередь у предпринимателей накопились претензии к банкам - риски из-за бумажной волокиты: при оформлении кредита необходимо найти поручителя, за свои собственные деньги застраховать помещение, взять справку из БТИ, которая действует только определенное время, а также подготовить другие документы. Все это выливается по самым скромным оценкам более чем в 100 000 рублей. А если в итоге будет отказ в кредите? Малому предприятию нужно немного денег, но быстро, а получение кредита в крупных банках занимает очень много времени и сил на оформление.

Средние и небольшие банки более расторопны, но у них, как правило, не хватает ресурсов и ликвидности. Особенно это проявилось в 2009 году в связи с кризисом ликвидности. Впервые за несколько лет кредитные ставки выросли, причем сразу на 3-4%. Кроме того, мало кто из банков работает с «микрофинансовыми» компаниями и кредитными кооперативами, которые, в свою очередь, выдают ссуды предпринимателям.

Претензий бизнесменов и финансистов по отношению друг к другу накопилось примерно одинаковое количество. Малый бизнес тоже с опаской смотрит на банки. По данным исследования Ассоциации региональных банков России, подавляющее большинство москвичей (92%) при открытии своего дела предпочли бы воспользоваться либо собственными накоплениями, либо занять у знакомых. Только половина нуждающихся в инвестициях жителей столицы в принципе рассматривает банковские ссуды как способ привлечения средств для развития бизнеса. Недоверие к банковским услугам вызывают:

наличие скрытых платежей за пользование кредитом (так ответили 54% опрошенных);

короткие сроки погашения (38,2%);

необходимость предоставления имущества в залог (34,8%);

недостаточное число банков, предлагающих ссуды малому бизнесу (30%).

В результате только 5,5% взрослого населения столицы принимает активное участие в развитии малого бизнеса, в то время как за рубежом эта цифра в несколько раз больше.

Помимо доступных кредитов малый бизнес нуждается в масштабной господдержке: финансовой, правовой, консультационной, да и просто моральной. В целом предприниматели позитивно оценивают свое текущее положение, но испытывают пессимизм в отношении перспектив развития предприятий, причем, чем меньше масштабы бизнеса опрашиваемых, тем выше уровень их пессимизма. Как следствие - низкая инвестиционная активность, отказ от долгосрочных проектов, отказ от расширения бизнеса, а значит, упущенная выгода для всей экономики страны. В России доля малого бизнеса в национальной экономике до сих пор не превышает 20-25%, в то время как во всех экономически развитых странах она составляет не менее 40-50%.

В целом, ситуация складывается так: с одной стороны, государство вроде бы ратует за развитие малого и среднего бизнеса, но банки не готовы в одиночестве нести все риски и ответственность. Банкиры ждут от государства участия в финансировании в проектах, которые считаются наиболее рискованными для кредиторов. Должна быть разработана и система мер по поддержке предпринимателей, в частности есть идея создания отдельного государственного органа, куда бы бизнесмен мог обратиться в случае произвола чиновников или проблем с криминальными структурами. Если малый бизнес получит столь всеобъемлющую поддержку и на проект будет грамотно реализован, то он станет не дотационным, а коммерчески успешным и окупится буквально за несколько лет.

бизнес кредитный сделка банк


2. Анализ практики кредитования предприятий малого и среднего бизнеса


.1 Анализ региональной практики кредитования малого и среднего бизнеса (на примере Оренбургской области)


Структура рынка кредитования малого и среднего бизнеса по регионам РФ остается неизменной в течение последних нескольких лет. Лидирует Центральный ФО с долей порядка 38% (и около 20-22% рынка приходится на Москву), за ним следует Приволжский ФО (его доля - 18-19%), на третьем месте Северо-Западный ФО (около 13%, причем порядка 6,5% приходится на Санкт-Петербург).

С каждым годом малый и средний бизнес играет все более заметную роль в экономике областного центра: его развитие способствует увеличению объема налоговых поступлений, созданию новых рабочих мест, насыщению рынка товарами и услугами. Уровень развития малого предпринимательства является одним из важнейших показателей социальной ориентации современной рыночной экономики. Но непременным условием успеха в развитии предпринимательства остаётся всесторонняя и стабильная поддержка, оказываемая органами власти на местах.

Послекризисный период - весь 2009 год - был сложным и для российской экономики, и для банков. Объемы промышленного производства в Оренбургской области сократились по сравнению с 2008 г. на 9%; в обрабатывающих отраслях на 15%; инвестиции в основной капитал уменьшились на 21%, что повлекло сокращение объема в строительстве почти на одну треть.

Банковские услуги в регионе оказывают 830 подразделений кредитных организаций. Самыми многочисленными являются дополнительные офисы (их 268) и операционные кассы (444). Практически они обеспечивают банковскими услугами сельских жителей. Показатель насыщенности банковскими услугами на 100 тыс. населения составил 16,5 единицы и остался на прежнем уровне.

Структура банковского сектора Оренбургской области характеризуется высокой степенью концентрации в крупных городах области. Во всех административных образованиях области функционируют подразделения кредитных организаций, в большинстве районов - Поволжского банка Сбербанка России ОАО, Оренбургского регионального филиала ОАО «Россельхозбанк» и регионального ОАО «БАНК ОРЕНБУРГ».

Вклад банковского сектора области в развитие малого и среднего бизнеса характеризуется следующими показателями (см. таблицу 2.1.1 и рис. 2.1.1).


Таблица 2.1.1

Объём кредитов, предоставленных субъектам малого и среднего бизнеса в Оренбургской области (млн. руб.)

Объем предоставленных кредитовв рубляхв иностранной валюте и драгоценных металлахСубъектам малого и среднего предпринимательваИз них:Субъектам малого и среднего предпринимательваИз них:индивидуальным предпринимателяминдивидуальным предпринимателям01.07.20099 295,91 726,132,00,001.07.201017 2693 17127,00

Рис. 2.1.1 - Объём кредитов, предоставленных субъектам малого и среднего бизнеса в Оренбургской области в 2009-2010 гг. (по данным «Бюллетеня банковской статистики»)

В Оренбурге поддержка бизнеса осуществляется в различных формах: путем стимулирования производства наиболее приоритетных видов продукции, предоставления льгот по арендной плате для начинающих предприятий, дотацией банковского кредитования, организацией информационно-консультативных семинаров. Все основные направления поддержки субъектов малого и среднего предпринимательства отражены в областной целевой программе «О развитии малого и среднего предпринимательства в городе Оренбурге на 2009-2011 гг.».

Областной целевая программа содержит следующие мероприятия в рамках раздела «Финансовая поддержка МСП»:

субсидирование части процентной ставки по кредитам, предоставленным кредитными организациями кредитным потребительским кооперативам (в том числе сельскохозяйственным) на цели предоставления займов субъектам МСП;

формирование гарантийного фонда для целей предоставления поручительств по обязательствам субъектов МСП с применением субсидиарной ответственности; организация постоянного отбора проектов субъектов МСП для предоставления поручительств за счет активов гарантийного фонда;

организация постоянного отбора заявок субъектов МСП на получение субсидий для компенсации части процентных платежей по кредитам кредитных организаций. Предоставление соответствующих субсидий. Приоритетная поддержка проектов МСП в сфере ремесленной, инновационной, сельскохозяйственной, внешнеэкономической деятельности;

предоставление микрозаймов субъектам предпринимательства;

предоставление грантов начинающим на создание собственного бизнеса.

Если рассматривать финансовое участие бюджета в динамике, тенденция к росту налицо (см. рисунок 2.1.2) [14].


Рис. 2.1.2 - Выделение средств на финансовую поддержку МСБ из бюджета Оренбургской области


Это уже четвертая успешно реализуемая программа поддержки предпринимательства, разработанная в администрации Оренбурга. Одним из основных и наиболее востребованных направлений, которое позволит повысить эффективность деятельности субъектов малого и среднего предпринимательства, организовать новые рабочие места и создать дополнительный бюджетный эффект, является субсидирование процентной ставки. В 2010 году заявки были приняты от 31 предприятия, по 18 из них было принято положительное решение. Всего же за период действия программы такую поддержку за счет средств городского бюджета получили 43 оренбургских предприятия. Сумма субсидий, перечисленных предприятиям в 2009 году, составила 9 млн. рублей, а в 2010-м - 7 млн. рублей [16].

Следует отметить, что благодаря поддержке, оказываемой администрацией города, практически на всех предприятиях отмечается рост экономических показателей. Многие начали заметно расширять свое производство: приобретаются и запускаются новые технологические линии, увеличивается количество рабочих мест, отмечается существенное увеличение заработной платы. Руководители предприятий постепенно уходят от выплаты «серых» зарплат, увеличиваются суммы налоговых отчислений в бюджеты всех уровней.

По данным территориального органа Федеральной службы государственной статистики по Оренбургской области, на 01.01.2009 г. количество малых предприятий (без учета микропредприятий) составляло 1887 единиц, или 5% общего количества организаций, учтенных в составе регистра хозяйствующих субъектов Оренбургской области. Кроме того, в области работают более 6600 крестьянских (фермерских) хозяйств и около 55 000 индивидуальных предпринимателей. Почти треть всего занятого населения Оренбургской области (320 тыс. человек) работают в сфере среднего и малого предпринимательства.

В области активно развивается микрокредитование субъектов малого бизнеса. Так, по данным на 1 июля текущего года за получением микрозаймов обратилось 1140 предпринимателей. За время реализации данной программы профинансировано 550 проектов на общую сумму около 154 млн. рублей, создано более 800 новых и сохранено свыше 2700 рабочих мест. Процентная ставка по займу - в размере ставки рефинансирования Банка России.

Организационная структура поддержки предпринимательства пополнилась новыми структурами. Созданы Гарантийный фонд для субъектов малого и среднего предпринимательства и Фонд содействия развитию инвестиций в субъекты малого и среднего предпринимательства в Оренбургской области. Активно действуют специализированные организации инфраструктуры, а именно: Торгово-промышленная палата области, областной союз промышленников и предпринимателей (работодателей), областной фонд поддержки малого предпринимательства, информационно-аналитические центры, центры правовой поддержки и т.п. Центры поддержки предпринимательства работают в г. Ясном, Орске, в п. Саракташ, п. Энергетик, Александровском, Новосергиевском, Пономаревском, Тюльганском, Бузулукском, Октябрьском, Красногвардейском, Домбаровском и Грачевском районах. Планируется дальнейшее расширение этой сети.

«Гарантийным фондом для субъектов малого и среднего предпринимательства Оренбургской области» заключены соглашения о сотрудничестве с тремя региональными банками - ОИКБ «Русь» (ООО), ОАО «Банк Орен-бург», АКБ «Форштадт» (ЗАО) и восьмью филиалами иногородних банков - ФКБ «ЮНИАСТРУМ БАНК» (ООО) в г. Оренбург, Оренбургский филиал ОАО «Промсвязьбанк», филиал ОАО «БАНК УРАЛСИБ» в г. Уфа, Оренбургское отделение №8623 Сбербанка России (ОАО), Банк ВТБ 24 (ЗАО), Оренбургский филиал ОАО «Русь-Банк», Самарский филиал «ПВ-Банк» (ЗАО), Оренбургский филиал ОАО «МДМ Банк». Капитализация фонда составляет 272 млн. руб. К концу 2009 г. фондом было выдано 46 поручительств на сумму 91 млн. руб., а предприниматели получили средств на сумму 270 млн. руб. Срок предоставленных поручительств от 9 до 36 месяцев. Часть кредитов уже вернулась.

Организации и развитию успешно действующих сельскохозяйственных кооперативов помогают поручительства «Оренбургского областного фонда поддержки малого предпринимательства». На образование его капитала было выделено 25 млн. руб. Под поручительство фонда можно получить не более 50% суммы выдаваемого кредита, остальную часть обеспечения должен составлять залог ликвидного имущества (оборудование, транспортные средства, недвижимость).

Фондом заключены соглашения о сотрудничестве с 12 кредитными организациями области. Так, на 1 декабря 2009 г. филиалом ОАО «Россельхозбанк» заключены кредитные договоры с 29 сельскохозяйственными кооперативами на общую сумму свыше 67 млн. руб. под поручительство фонда.

Реализованы проекты по созданию Оренбургского областного бизнес-инкубатора, муниципального бизнес-инкубатора в городе Орске. Ведется работа по созданию технопарка в Оренбурге [16]. Их цель - привлечение предпринимателей к созданию новых инновационных технологий. Реализация этих проектов стоит около 200 млн. руб., которые выделяются из областного и федерального бюджетов. Бизнес-инкубаторы, технопарк - это проекты для крупных городов, но и в ряде небольших городов и поселков работают центры поддержки МСБ.

В 2009 г. по инициативе правительства области для оказания прямой финансовой поддержки в реализации инвестиционных проектов предприятий малого и среднего бизнеса создан Фонд смешанных инвестиций. Для реализации данного проекта привлечены из федерального и областного бюджетов по 100 млн. руб. и из средств управляющей компании - 200 млн. руб. В итоге все эти средства начали активно работать на рынке инвестиционных проектов.

На реализацию целевой программы «О развитии малого и среднего предпринимательства в Оренбургской области на 2009-2011 гг.» выделяется только за счет средств областного бюджета 685 млн. 150 тыс. руб. Из этой суммы на развитие финансово-кредитной поддержки МСБ направляется одна четвертая часть, планируется привлечение средств федерального бюджета, местных бюджетов, внебюджетных финансовых источников, а также собственных средств субъектов МСБ.

Приоритетными задачами программы являются:

сокращение административных барьеров, создание благоприятного предпринимательского климата;

развитие новых, совершенствование и наращивание существующих механизмов предоставления финансово-кредитной поддержки;

развитие субъектов МСБ, действующих в приоритетных сферах, определенных национальными проектами («Образование», «Развитие агропромышленного комплекса», «Здоровье», «Доступное и комфортное жилье - гражданам России»), и в высокотехнологичных областях экономики Оренбургской области [13].

В соответствии с программой государственные средства выделяются по четырем направлениям - опережающее обучение, стажировка, общественные работы и самозанятость.

Например, для пополнения класса предпринимателей малого и среднего бизнеса выделяются государственные средства на самозанятость в сумме 67 тыс. руб. Они предназначены для вчерашних безработных, в разгар кризиса решившихся открыть частные предприятия. Сегодня в Оренбуржье насчитывается более полутора тысяч таких предпринимателей; еще у 1500 безработных областная комиссия одобрила бизнес-планы.

Кроме этого отдельные предприниматели, имея бизнес-планы, могут претендовать еще на гранты областного министерства экономики - до 200 тыс. руб. каждый. Чтобы их рационально и грамотно использовать, центры занятости организуют в районах при местных ПТУ краткосрочные курсы с приглашением преподавателей учебных заведений, опытных сотрудников банков и налоговых служб. Большую пользу предпринимателям дает живое общение с новоявленными и опытными предпринимателями на зональных ярмарках вакансий.

Необходимо отметить, что на протяжении ряда лет значительные объемы средств из федерального и регионального бюджетов в рамках государственных программ получает сельское хозяйство независимо от форм собственности, в том числе малый и средний агробизнес.

В принятой областной программе «Развитие сельского хозяйства и регулирование рынков сельскохозяйственной продукции, сырья и продовольствия на 2008-2012 гг.» для обеспечения доступности кредитов сельхозпроизводителям предусмотрено выделение средств из областного бюджета на возмещение по ним части процентной ставки независимо от форм собственности. На эти цели выделяются также и средства из федерального бюджета. В реализацию программы включились шесть региональных и шесть инорегиональных филиалов банков.

Интенсивное развитие малых форм агробизнеса по существу начавшееся с 2006 г., потребовало активного привлечения кредитов. Ведущая роль в кредитовании малых форм агробизнеса принадлежит Оренбургскому филиалу ОАО «Россельхозбанк». По направлению «Стимулирование малых форм хозяйствования в АПК» за прошедшие три года представители малых форм хозяйствования, по данным Оренбургского филиала ОАО «Россельхозбанк», получили около 5 млрд. руб. кредитов. При этом наибольшее внимание было уделено развитию личных подсобных хозяйств.

В настоящее время банки предлагают новые программы кредитования: филиал ОАО «Россельхозбанк» - «Кредит малому бизнесу под залог», «Кредит малому бизнесу под будущий урожай», ОАО «БАНК ОРЕНБУРГ» - программу кредитования на приобретение сельскохозяйственной техники и другие.

Одним из перспективных направлений финансово-кредитной поддержки МСБ стало земельно-ипотечное кредитование. В области наибольшее развитие этот вид кредитования получил в 2008 г. Объем выданных кредитов на срок от 2 до 6 лет сельскохозяйственным товаропроизводителям под залог земельных участков был выше уровня 2007 г. в 6,3 раза и составил 1384,8 млн. руб. Средневзвешенная процентная ставка по ним находилась в пределах 14,3 - 16,8%. Лидером данного вида кредитования стало Оренбургское отделение Сбербанка России №8623, которым выдано свыше 83% общего объема кредитов 103 заемщикам. Ссудная задолженность по кредитам под залог земельных участков на 01.01.2009 г. составила 1388,3 млн. руб., что значительно выше уровня начала 2008 года [13].

В условиях кризиса кредитные организации совершенствуют технологии кредитования, в том числе посредством внедрения новых программ, позволяющих упростить процедуру кредитования, обеспечить оперативное решение вопроса о предоставлении кредита и одновременно снизить операционные издержки банков, а значит, и процентные ставки.

Начиная с 2001 г. Главное управление Банка России по Оренбургской области проводит мониторинг практики кредитования малого бизнеса с целью принятия рекомендаций по ее совершенствованию. При этом особое внимание уделяется изучению новых программ кредитования малого бизнеса, в том числе индивидуальных предпринимателей.

В процессе мониторинга использовались данные отчетности кредитных организаций, ведомств (в том числе областного управления статистики, фондов предпринимательской деятельности, некоторых министерств правительства области).

По результатам проведенного анализа, количество обслуживаемых предприятий малого бизнеса к общему числу клиентов банков составляло 74,5%, или три четверти. В то же время эти предприятия меньше пользуются банковскими кредитами. Это подтверждается и статистическими данными: среди общего количества субъектов МСБ только 32% имеют доступ к кредитам.


.2 Сравнительный анализ практики кредитования МСБ в МДМ Банке и в банке Форштадт


Финансовая поддержка субъектов малого предпринимательства в Оренбургской области реализуется в соответствии с законом «Об областной целевой программе «О развитии малого и среднего предпринимательства в Оренбургской области на 2009-2011 годы». На данном этапе активно функционируют и приносят положительный эффект для экономики области следующие виды финансовой поддержки:

субсидирование за счет бюджетных средств части затрат, связанных с уплатой процентов по банковским кредитам;

предоставление субъектам малого предпринимательства микрокредитов Некоммерческой организацией «Гарантийный фонд для субъектов малого и среднего предпринимательства Оренбургской области» и Государственной некоммерческой организацией «Оренбургский областной фонд поддержки малого предпринимательства»;

предоставление поручительств НО «Гарантийный фонд для субъектов малого и среднего предпринимательства Оренбургской области» и ГНО «Оренбургский областной фонд поддержки малого предпринимательства» по банковским кредитам, предоставленным субъектам малого предпринимательства;

предоставление банковских кредитов на развитие малого бизнеса.

МДМ-Банк - успешный и современный универсальный финансовый институт, подход которого к любым интересным проектам одинаков вне зависимости от того, финансовые это проекты, культурные или социальные.

Обслуживание предприятий малого бизнеса является стратегически важным направлением деятельности МДМ Банка. Банк предлагает малым предприятиям широкий выбор банковских продуктов и услуг, в том числе депозиты, кредитные продукты, расчетно-кассовое обслуживание [25].

В 2009 году Банк усовершенствовал комплекс услуг для малого бизнеса. Основной задачей для МДМ Банка стало высокое качество портфеля и развитие высокодоходных продуктов, ориентация на комплексную работу с клиентом. МДМ Банк разработал программы для поддержки бизнеса действующих заемщиков. Банк работает с клиентами, имеющими достаточный опыт работы, в понятных для анализа сферах деятельности, которые располагают диверсифицированной клиентской базой и получают стабильный доход, способными исполнять свои обязательства даже в периоды кризиса. В 2009 году Банк разработал и внедрил льготные продукты для клиентов с положительной кредитной историей. Банк провел работу по оптимизации процессов, улучшению сервиса предоставляемых услуг, повышению качества облуживания клиентов малого бизнеса:

внедрена технология по погашению/выдаче кредитов предпринимателей через банкоматы Cash-in (доля погашений через устройства самообслуживания по вновь выдаваемым кредитам составляет боле 70%), направленная на улучшение сервиса, снижение себестоимости операций;

автоматизированы типовые формы кредитных и обеспечительных договоров;

автоматизирован процесс прохождения кредитной заявки;

практически полностью произведена интеграция всех продуктов малого бизнеса на единую IT-платформу (IBSO), что позволило сократить затраты на сопровождение бизнеса / внедрение новых продуктов.

Соглашение о партнерстве МДМ Банка и фонда поддержки малого бизнеса в Оренбургской области было подписано в конце октября 2010 года.

Сотрудничество банка с фондом открывает новые возможности для представителей малого бизнеса данных территорий. При оформлении кредитов клиенты банка имеют право воспользоваться поручительством фонда в случае недостатка собственного залогового обеспечения. Поручительство оформляется путем заключения трехстороннего договора.

На сегодняшний день на территории Оренбургской области банк предлагает 8 кредитных продуктов для малого и среднего бизнеса - МДМ - Экспресс, МДМ - Доверительный, МДМ - Успех, МДМ - Бизнес, Депозит Плюс, овердрафт «Индивидуальный», овердрафт «Классический», кредит под залог доходной недвижимости.


Таблица 2.2.1

Кредитный портфель МДМ Банка

Млн. руб.31 декабря 200931 декабря 2008Изменение 2009/200831 декабря 2007Изменение 2008/2007Кредиты корпоративным клиентам189 414166 54913,7%149 65611,3%Кредиты крупному бизнесу153 917137 80011,7%121 58513,3%Кредиты малому и среднему бизнесу13 43315 529-17,4%8 21489,1%Кредиты инвестиционного бизнеса13 43310 36029,7%16 130-35,8%Финансовый лизинг9 2372 860223,0%3 727-23,3%Кредиты физическим лицам91 41640 460125,9%36 8499,8%Потребительские кредиты43 2744 459125,9%2 77560,7%Ипотека29 87414 017125,9%8 22070,5%Автокредитование18 26821 984-16,9%25 854-15,0%Кредиты клиентам до вычета резерва под обесценение280 830207 00935,7%186 50511,0%Резерв под обесценение кредитов(44 121)(12 203)261,6%(6 194)97,0%Резерв под обесценение корпоративных кредитов(29 158)(9 344)212,1%(3 734)150,2%Резерв под обесценение розничных кредитов(14 963)(2 859)423,4%(2 460)16,2%Итого кредитов клиентам236 709194 80621,5%180 3118,0%

Общий объем кредитного портфеля МДМ Банка к концу 2009 года увеличился на 35,7% и составил 280 830 млн. руб. Основной причиной изменения величины и структуры кредитного портфеля стало объединение МДМ Банка и УРСА Банка. Объем кредитного портфеля предприятиям малого бизнеса сократился на 17%, до 12,8 млрд. руб. с 15,5. млрд. руб.


Таблица 2.2.2

Основные финансовые показатели блоков «Розница» и «Малый и средний бизнес» МДМ Банка

Млн. руб.2009 год2008 годИзменение 2009/2008Активы91 66553 77670,5%Пассивы78 93721 383269,2%Чистый процентный доход5 4553 69347,7%Чистый комиссионный доход10799839,8%Торговый, инвестиционный и прочие операционные доходы за вычетом расходов86158-45,6%Операционный доход до резервов6 6204 83436,9%Прямые операционные расходы(1 604)(1 629)-1,5%Создание резервов(2 948)(1 726)70,8%Результат по сегменту до вычета централизованных накладных расходов2 0681 47939,8%Аллокация централизованных накладных расходов(4 149)(2 326)78,4%Инвестиционные расходы00Совокупная прибыль по сегменту(2 081)(847)145,7%

Таблица 2.2.3

Анализ кредитного портфеля по состоянию на 31 декабря 2009 года МДМ Банка

Кредиты до вычета резерва под обесценениеРезерв под обесценениеКредиты за вычетом резерва под обесценениеРезерв под обесценение по отношению к сумме кредитов до вычета резерва под обесценение (%)Кредиты предприятиям малого бизнесаКредиты без признаков индивидуального обесцененияСтандартные непросроченные кредиты юридическим лицам8 361(232)8 1292,8Непросроченные кредиты юридическим лицам «под наблюдением»593(17)5762,9Итого кредитов без признаков индивидуального обесценения8 954(249)8 7052,8Кредиты c признаками индивидуального обесцененияНепросроченные кредиты «под наблюдением»70(21)4930,0Оцениваемые на предмет обесценения на коллективной основе просроченные кредиты862(172)69020,0Оцениваемые на предмет обесценения на индивидуальной основе просроченные кредиты2 183(1 273)91058,3Безнадежные к взысканию кредиты758(758)-100,0Итого кредитов с признаками индивидуального обесценения3 873(2 224)1 64957,4Итого кредитов предприятиям малого бизнеса12 827(2 473)10 35419,3Объем доходов МДМ Банка от кредитования предприятий малого бизнеса за 2009 год составил 3,7 млрд. руб., увеличившись более чем в два раза по сравнению с 2008 годом, что связано с ростом эффективной процентной ставки по кредитам этому сектору. Объем срочных пассивов клиентов малого бизнеса составил 822 млн. руб.

Банк «Форштадт» активно занимается кредитованием субъектов малого и среднего бизнеса. В банке созданы и функционируют следующие 4 программы кредитования:

) В целях ускорения и упрощения процесса выдачи кредитов именно малому бизнесу в банке разработаны 4 кредитных продукта: «Малый кредит», «Экспресс-кредит», «Малый кредит Бизнес», «Микрокредит». Эти кредитные продукты предоставляются субъектам малого предпринимательства на финансирование текущей деятельности, расширение производства, пополнение оборотных средств, на другие цели, не противоречащие действующему законодательству РФ.

) С октября 2006 года банк тесно сотрудничает с ГНО «Оренбургский областной фонд поддержки малого предпринимательства», который предоставляет свое поручительство (гарантию) по кредитам малых предприятий, относящихся к сфере производства и предоставления услуг.

) В июле 2009 года банком подписано соглашение о сотрудничестве с НО «Гарантийный фонд для субъектов малого и среднего предпринимательства Оренбургской области». В результате данного сотрудничества все большее число субъектов малого и среднего предпринимательства Оренбургской области получают банковские кредиты на развитие бизнеса под поручительство фонда.

) Начиная с 2005 года Банк «Форштадт» осуществляет кредитование субъектов малого и среднего предпринимательства по Программе финансовой поддержки малых и средних предприятий ОАО «Российский банк развития», г. Москва. По вышеуказанной программе банком было выдано кредитов на развитие и расширение малого и среднего бизнеса на общую сумму более 518 млн. руб.


Таблица 2.2.4

Объем выданных кредитов АКБ «Форштадт» малому и среднему бизнесу в I полугодии 2010 года и в 2009 году (по данным рейтинга РБК) [18]

Занимаемое место в рейтинге РБКОбъем выданных кредитов малому и среднем бизнесу в I полугодии 2010 года (тыс. руб.)Объем выданных кредитов малому и среднем бизнесу в I полугодии 2009 года (тыс. руб.)Изменение (%)Количество выданных кредитов в I полугодии 2010 года (шт.)Количество выданных кредитов в I полугодии 2009 года (шт.)Изменение (%)48113936563173880.357678-2.56Объем выданных кредитов малому и среднем бизнесу в 2009 году (тыс. руб.)Объем выданных кредитов малому и среднем бизнесу в 2008 году (тыс. руб.)Изменение (%)Количество выданных кредитов в 2009 года (шт.)Количество выданных кредитов в 2008 года (шт.)Изменение (%)2927995133491696-19.82124392-68.37

Рис. 2.2.1 - Объем выданных кредитов АКБ «Форштадт» малому и среднему бизнесу (тыс. руб.)


Многие субъекты малого предпринимательства - потенциальные заемщики - стремятся получить кредитные ресурсы без предоставления достаточного по сумме стабильного обеспечения кредита (залога). Решить это противоречие помогает механизм предоставления поручительств гарантийными фондами Оренбургской области. Размер поручительства гарантийного фонда по кредиту не может превышать 50% от суммы выдаваемого кредита, остальную часть обеспечения должен составлять залог ликвидного имущества (оборудование, транспортные средства, недвижимость).

Также многие заемщики банка обращаются с просьбой о переносе срока погашения или изменении графика погашения кредита.

Понимая трудности субъектов малого предпринимательства и адекватно оценивая кредитные риски, Банк «Форштадт» идет навстречу своим клиентам, разрабатывая персональный график погашения кредита.

Отличительной особенностью кредитной политики Банка «Форштадт» является индивидуальный подход к клиенту. Он заключается в том, что даже если ни один из предложенных стандартных кредитных продуктов не подходит для клиента - потенциального заемщика, банк имеет возможность оперативно разрабатывать индивидуальные параметры кредита.

Банк осуществляет кредитование субъектов малого бизнеса с целью оказания помощи развитию новых субъектов предпринимательской деятельности и реализации долгосрочных бизнес-проектов уже функционирующих предприятий.

Сравнивая кредитную политику федерального банка и регионального банка на территории Оренбургской области, можно прийти к выводу, что банки имеют общие целевые ориентиры; отличаются они только в возможностях банка кредитовать клиентов. МДМ Банк предлагает в 2 раза больше кредитных продуктов, по сравнению с банком «Форштадт». Преимуществом АКБ «Форштадт» перед МДМ Банком в Оренбургской области заключается в том, что он не является новичком на этом рынке - новичкам осваивать новые территории всегда сложнее.


.3 Качественные показатели оценки кредитных портфелей коммерческих банков при кредитовании предприятий малого и среднего бизнеса


Продолжим анализировать практику кредитования предприятий малого и среднего бизнеса двух банков - МДМ Банка и Банка Форштадт.


Таблица 2.3.1

Анализ кредитов МДМ Банка предприятиям малого бизнеса с признаками индивидуального обесценения в разрезе сроков просроченной задолженности по состоянию на 31 декабря 2009 года [25]

Кредиты до вычета резерва под обесценениеРезерв под обесценениеКредиты за вычетом резерва под обесценениеРезерв под обесценение по отношению к сумме кредитов до вычета резерва под обесценение (%)Непросроченные кредиты70(21)4930Просроченные кредитыПросроченные на срок менее 30 дней167(17)15010,2Просроченные на срок 30-90 дней467(124)34326,6Просроченные на срок 91-180 дней568(289)27950,9Просроченные на срок 181-360 дней1 404(854)55060,8Просроченные на срок более 360 дней1 197(919)27876,8Итого просроченных кредитов3 803(2 203)1 60057,9Итого кредитов предприятиям малого бизнеса с признаками индив. обесценения3 873(2 224)1 64957,4Таблица 2.3.2

Анализ портфеля кредитов МДМ Банка (за вычетом резерва под обесценение) по типам обеспечения по состоянию на 31 декабря 2009 года [25]

Ценные бумагиНедвижимостьТранспортные средстваПрочее реализуемое обеспечениеПрочее обесп.еБез обесп.ИтогоКредиты корпоративным клиентам4 88126 83516648 67440 2028 738129 496Кредиты физическим лицам-26 97715 592--33 88476 453Кредиты на инвестиционные цели2 4351 975-1 0371 8565 63812 941Кредиты предприятиям малого бизнеса-5 3916812 8231 28817110 354Лизинговое финансирование502 9149972 5971068017 465Итого7 36664 09217 43655 13143 45249 232236 709

Суммы, отраженные в приведенной выше таблице, показывают балансовую стоимость кредитов и не обязательно представляют собой справедливую стоимость обеспечения.

Прочее реализуемое обеспечение представляет собой обеспечение, которое, по мнению руководства, может быть реализовано для того, чтобы снизить убытки в случае неисполнения заемщиком обязательств по погашению кредита. Прочее обеспечение представляет собой обеспечение, которое МДМ Банк не может свободно реализовать на рынке для того, чтобы получить возмещение по кредиту. Данное обеспечение может включать товары в обороте, гарантии и поручительства юридических или физических лиц, и оно используется МДМ Банком в качестве инструмента в процессе переговоров с заемщиком в случае неисполнения им обязательств по погашению кредита.

Кредиты, предоставленные субъектам МСБ, Банком Форштадт в 2009 году составили 2 799 млн. рублей, т.е. 71,1% от общего объема кредитного портфеля Банка. В течение 2009 года ссудная задолженность по субъектам МСБ увеличилась на 23,6%.

За 2009 год Банком Форштадт было выдано кредита субъектам МСБ на сумму 2 799 млн. рублей. По сравнению с 2007 годом сумма выданных кредитов субъектам МСБ за период уменьшилась практически на 20%.

Доля кредитов, предоставленных Банком Форштадт по программе финансовой поддержки малым и средним предприятиям Открытого акционерного общества «Российский Банк Развития» (г. Москва) по состоянию на 01.01.2009 года составила 372 млн. рублей.

В 2008 году Открытое акционерное общество «Российский Банк Развития» увеличил лимит кредитования АКБ «Форштадт» (ЗАО) с 300 млн. рублей до 550 млн. рублей, что отражает высокую степень надежности Банка и доверия со стороны ОАО «РосБР» [26].

Основной тенденцией кредитного портфеля АКБ «Форштадт» малому бизнесу в кризисный период можно назвать наметившуюся переориентацию с рублёвых кредитов на валютные как способ снижения кредитных рисков.

Подводя итоги можно сказать, что при высоком качестве кредитного портфеля АКБ «Форштадт» (ЗАО), достаточной капитализации, высоком уровне ликвидности, соблюдении сбалансированности активов и пассивов банка по срокам, в качестве важных мероприятий, способствующих росту объемов кредитования и улучшению диверсификации кредитных вложений, можно выделить следующее: увеличение количества точек присутствия банка в регионах путем расширения сети ККО; кредитование предприятий, работающих менее одного года; усовершенствование условий кредитования и программного обеспечения; решение проблем дефицита квалифицированного персонала.

Также интересно рассмотреть качественные показатели оценки кредитования предприятий МСБ коммерческих банков, которые анализируют финансовые группы в России. Одним из таких показателей является индекс кредитного благоприятствования.

Индекс кредитного благоприятствования - это индекс банковского рынка, отражающий настроения участников, их готовность кредитовать малый бизнес. Основные черты такой готовности - открытость для клиентов (доступность информации о кредитовании), динамичность (изменения предложений для клиентов вслед за конкурентами), стремление к совершенствованию (улучшение качества сервиса, активное консультирование).

Изменение индекса кредитного благоприятствования (ИКБ) в большую или меньшую сторону показывает настроения участников рынка, уровень их заинтересованности в кредитовании малых предприятий.

Проект реализуется консалтинговой компанией «Финист» совместно с Национальным институтом системных исследований проблем предпринимательства (НИСИПП), ведущей экспертной площадкой по вопросам развития предпринимательства в России. В 2009 году сотрудники Финист и НИСИПП провели большую работу по исследованию тенденций развития малого бизнеса, специфики поведения малых компаний в новых экономических условиях, включая взаимодействие с финансовыми институтами.

Основное содержание исследования:

анализ существующих кредитных программ для малого бизнеса;

мониторинг процентных ставок кредитования;

качественная оценка организации консультирования клиентов;

общая оценка благоприятности кредитованию малого бизнеса со стороны исследуемых банков.

Исследование охватывает 20 крупнейших банков на рынке кредитования малого и среднего бизнеса 2. В качестве основного показателя для составления рейтинга был выбран совокупный портфель кредитов (использовались данные рейтинга РБК, а также собственные оценки на основании информации, публикуемой в СМИ). Совокупный кредитный портфель по кредитам малым и средним предприятиям данных банков на 1 января 2010 г. составлял более 1,2 трлн рублей, увеличившись за год на 2%.


Таблица 2.3.3

Портфель выданных кредитов малому и среднему бизнесу (тыс. руб.) [19]

01.01.1001.01.09Динамика 2010/20091Сбербанк469 774 157469 774 1570%2Россельхозбанк277 462 793201 561 06538%3ВТБ 2471 186 32674 299 074-4%4Уралсиб61 298 74188 296 812-31%5Банк Москвы50 000 00045 000 00011%6АК Барс50 000 00060 726 612-18%7Возрождение41 881 15246 736 105-10%8Юниаструм банк31 807 67221 794 91646%9Интеза30 000 00051 779 749-42%10Промсвязьбанк22 533 99718 886 30819%11Инвестторгбанк16 080 70115 712 8002%12МДМ-Банк14 000 00012 943 7208%13БСЖВ12 000 00012 946 668-7%14Траст10 523 32710 043 8245%15Росбанк10 000 0009 878 7131%16СБ Банк9 532 0003 981 000139%17Локо-банк8 500 00011 544 495-26%18НТБ8 369 03312 186 022-31%19Росевробанк7 500 00012 798 266-41%20Номос-банк6 273 8437 615 625-18%

Индекс кредитного благоприятствования рассчитывается на основании оценки банка в целом и отдельных его программ по формализованному набору критериев.

Каждый из критериев оценивается от 0 до 3 баллов. Затем оценки взвешиваются для расчета частных индексов:

Индекс кредитной политики - отражает оценку банком рисков кредитования малого бизнеса, стоимость ресурсной базы банка (объекты оценки: ставки кредитования, требования к заемщику);

Индекс маркетинговой активности - является индикатором специализации банка на кредитовании малого бизнеса (объекты оценки: сайт банка, маркетинговые акции, кредитные программы);

Индекс качества консультирования - является индикатором уровня организации и контроля продаж в банке (объекты оценки: этапы консультирования клиентов по телефону).

Интегральный индекс кредитного благоприятствования является суммой частных индексов, отражающих изменение активности банков по отдельным направлениям работы с малым бизнесом. Все оценки по индексам приведены в баллах. Оценка по критериям строго формализована, что обеспечивает сопоставимость результатов разновременных мониторингов.

Индекс кредитного благоприятствования в сентябре 2010 г. составил 179 баллов, увеличившись по сравнению с маем 2010 года всего на 2%, тогда как за второй квартал текущего года индекс прибавил более 24%. Замедление динамики индекса может указывать на торможение рынка кредитования малого бизнеса в третьем квартале.

Основные черты возможной стагнации:

ухудшение качества консультирования клиентов и менее активная маркетинговая работа указывают на снижение заинтересованности в притоке новых клиентов;

менее быстрое снижение ставок кредитования, чем в предыдущий период (отдельные банки, наоборот, стали поднимать ставки в связи с сохраняющимися рисками кредитования и инфляционной угрозой).


Таблица 2.3.4

Индекс кредитного благоприятствования, баллы

Февраль 2010Май 2010Сентябрь 2010143177180

Динамика с предыдущего мониторинга (май 2010) - +2%

Динамика с начала мониторинга (февраль 2010) - +26%

Данные ЦБ РФ пока указывают на сохранение тенденции к расширению кредитования малого бизнеса - за период с 01.06.2009 по 01.08.2010 объем кредитов, выданных субъектам малого и среднего предпринимательства, вырос с 1,6 трлн. до 2,4 трлн. рублей. Общая задолженность сектора перед банками превысила 3 трлн. руб. При этом средние темпы роста задолженности (месяц к месяцу) в 2010 году пока выше, чем в 2009 году - 1,8% против 1,1%.

Можно констатировать, что на рынке наблюдается очевидное перераспределение долей. Пользуясь снижением активности конкурентов, отдельные банки запускают новые продуктовые линейки, повышают привлекательность для заемщиков своей кредитной политики.

Лидерство в сентябрьском мониторинге сохранил банк Траст (242 балла), который в третьем квартале продолжил модификацию линейки услуг, продолжил курс на более мягкую кредитную политику, сохранив уровень консультирования клиентов. Вместе с тем, лидерские позиции всерьез оспаривает Росбанк, который устойчиво входил в тройку лидеров с самого начала мониторинга. Летом активность банка на рынке заметно возросла. В частности, банк продолжил снижение ставок кредитования, декларирует достаточно мягкую залоговую политику по сравнению с конкурентами. Это позволило ему потеснить со второго места Сбербанк и вплотную приблизиться к лидеру. В тройку лидеров ворвался банк Уралсиб, который летом запустил новую линейку кредитных продуктов для малого бизнеса, сохранив привлекательные условия для заемщиков.


Таблица 2.3.5

Банковский индекс кредитного благоприятствования, баллы

Февраль 2010Май 2010Сентябрь 2010Траст148226242Росбанк182209239Уралсиб120201228Локо-банк186207220Возрождение141160209БСЖВ149186200Промсвязьбанк156183199Сбербанк179211195ВТБ 24156165193Номос-банк191179190Банк Москвы140166182АК Барс139163178МДМ-Банк148197172Инвестторгбанк121148161Интеза127182148Росевробанк112154138НТБ91155135Россельхозбанк142129СБ Банк129123Юниаструм банк106192118

Среди лидеров также следует отметить Локо-банк, стабильно попадающий в пятерку лучших банков по индексу кредитного благоприятствования.

Сбербанк показал наибольшее ухудшение рейтинга среди лидеров, продемонстрировав нестабильное качество консультирование. Кроме того, банк реализует довольно жесткую кредитную политику, которая лишь отчасти компенсируется низкими ставками, и как только другие участники рынка стали снижать ставки, Сбербанк стал терять свои преимущества и покинул пятерку лидеров, в которой он неизменно находился в феврале-мае 2010 года.

На рынке продолжается медленное снижение базовых ставок кредитования (средняя индикативная ставка по годовым кредитам, с учетом комиссий за выдачу и обслуживание кредита, для банков ТОП-20 составила в сентябре 16,7%), однако несколько ужесточились требования к заемщикам в части залогов. Поэтому декларируемые ставки на уровне 13-15% оказываются доступными только для наиболее качественных заемщиков, способных предоставить в качестве залога коммерческую недвижимость [19].


Рисунок 2.3.1 - Индикативные ставки кредитования (кредиты на срок 12 месяцев) банки ТОП-20,% годовых [19]


Лидером рейтинга процентных ставок остается с начала года Сбербанк, чья ставка (13%) по-прежнему является наиболее привлекательной. Вплотную к лидеру примыкают Банк Москвы, Локо-банк и Уралсиб, чья ставка составила 14%. Список замыкают Интеза, МДМ-банк и Траст, у которых ставки кредитования и требования к заемщикам являются наименее привлекательными, несмотря на улучшение по сравнению с маем 2010 года.

На рынке сохраняется неопределенная ситуация с залоговым обеспечением. Подходы банков к использованию и дисконтированию стоимости отдельных видов залога существенно различаются. Так, например, товары в обороте отдельные банки как залог вообще не рассматривают, не смотря на то, что значительная часть их продуктовой линейки представлена оборотными кредитами для торговых компаний.

Тем временем, несмотря на значительные риски кредитования, большинство банков не снижает максимальные декларируемые сроки кредитования, которые достигают 15 лет у Юниаструм-банка. Кредиты до 10 лет предлагают ВТБ24 (на покупку залогового имущества банка), Интеза, Сбербанк, Номос-банк и Уралсиб. Впрочем, кредитные менеджеры обращают внимание на готовность банка кредитовать в пределах 18-36 месяцев, тогда как большие сроки доступны лишь избранным клиентам.

Индекс кредитной политики в сентябре 2010 года составил 66 баллов. По сравнению с предыдущим мониторингом рост индекса составил 8%, а с начала года 30%, обогнав по динамике интегральный индекс кредитного благоприятствования.

Индекс маркетинговой активности составил 67 баллов, увеличившись всего на 5% к маю 2010 года. С начала мониторинга индекс маркетинговой активности вырос всего на 14%, показав худшую динамику в сравнении с индексом кредитной политики (+30%) и индексом качества консультирования (+48%).

Индекс качества консультирования в третьем квартале показал отрицательную динамику. Снижение качества консультирования отмечено сразу у нескольких игроков рынка, благодаря чему в сентябре 2010 года индекс качества консультирования составил 47 баллов против 53 баллов в мае 2010 [19].


3. Проблемы повышения эффективности кредитования малого и среднего бизнеса


В докризисные времена кредитный портфель банков ежегодно увеличивался на десятки процентов. За 2006 год прирост кредитов реальному сектору экономики составил 40%, в 2007-м - 52%, в 2008-м - 34%, в 2009 году рынок корпоративного кредитования практически «замерз» - плюс 0,3% по итогам года.

Значимый рост портфелей кредитов МСБ в 2009 г. показали крупные федеральные банки, располагающие диверсифицированным бизнесом и имеющие возможность предоставлять длинные кредиты: ВТБ 24 прибавил 23,4%, КМБ Банк - 13,4, Промсвязьбанк - 24,8%. Региональные банки, имеющие менее диверсифицированную ресурсную базу и испытавшие нестабильность пассивов, наоборот, показали снижение объема задолженности МСБ на балансах.

В полной мере заработали антикризисные программы поддержки банковского сектора, направленные на стимулирование кредитования малого и среднего бизнеса. Прежде всего это предоставление кредитов банкам со стороны ЦБ РФ и целевая программа Российского банка развития (РосБР) по предоставлению кредитных линий на цели финансирования МСБ. Уровень ставок по кредитам постепенно возвращается к докризисному показателю. Особенно у государственных банков и у тех, которые используют кредитную линию РосБР.

Гораздо жестче банки стали оценивать отраслевые риски заемщиков. Более других страдают компании, относящиеся к отраслям строительства и недвижимости, в меньшей степени - торговли. Наиболее проблемными в сегменте МСБ оказались секторы малоэтажного строительства, грузоперевозок, посреднических операций, транспортного бизнеса, торговли спецтехникой, оптовой торговли (розничная пострадала гораздо меньше). Участились случаи применения мошеннических схем по банкротству и выводу активов.

Рост кредитования произошел в секторе обрабатывающих производств. Сегодня большинство из них в состоянии предложить относительно твердые залоги - производственные помещения, которые чаще всего находятся у них в собственности, что является хорошим стимулом для более активного расширения объемов кредитования со стороны банков.

Около 40% средств по программе РосБР направляется именно производственным предприятиям. В связи с девальвацией рубля в некоторых отраслях (например, в пищевой), ориентированных на внутренний рынок, открылись хорошие возможности роста за счет замещения импорта.

Одним из направлений мер по стимулированию МСБ может являться расширение объемов рефинансирования портфелей кредитов МСБ. Объем рефинансирования, декларированный, в частности, Внешэкономбанком в течение 2011 года целесообразно расширить. Такого рода финансовая поддержка позволит банкам увеличить масштабы кредитования МСБ. Эта мера окажет содействие и в выдаче долгосрочных кредитов, затрудненной в настоящее время из-за нестабильности пассивной базы банков. Причем рефинансирование в рамках этой программы должно быть доступно и небольшим региональным кредитным организациям, фактически оказавшимся в стороне от основных источников пополнения ресурсной базы [5].

В настоящее время почти полностью прекращено только начавшее развиваться финансирование новых проектов в МСБ, которые содержат в себе огромный инновационный потенциал. Кроме того, развитие кредитования таких компаний стимулирует выход бизнеса «из тени», рост прозрачности и устойчивости предприятий. Финансирование малых предприятий, не имеющих залогов или длительной кредитной истории, может быть масштабно поддержано широким использованием поручительств государственных гарантийных фондов.

Системная слабость российского банковского сектора состоит вовсе не в дефиците ликвидности (ее избыток в банковской системе к концу 2009 г. признали и чиновники, и банкиры), а в том, что банки не умеют помогать своим заемщикам в управлении рисками. Они предлагают клиентам упрощенные стандартные продукты, которые предполагают высокий уровень защиты рисков кредитной организации.

Банки конкурируют между собой в рамках стандартных продуктов, условиям которых соответствует лишь незначительная часть заемщиков; остальные же предприятия фактически лишены доступа к нормальным условиям финансирования. Казалось бы, кредитные организации должны бороться за клиентов, а на деле, наоборот, заемщики идут навстречу банкам, пытаясь найти финансирование.

Приведем четыре ключевых решения, которые помогут предприятиям малого и среднего бизнеса получить кредит в сложившихся условиях.

Решение первое: управлять рисками.

Если банк не дает кредит, это значит, что он не удовлетворен имеющимся на предприятии качеством управления рисками. Нам хочется видеть, что банки активно помогают заемщикам управлять рисками, но все-таки нельзя не признать, что, в первую очередь, это задача собственника бизнеса. Банки же научились довольно неплохо эти риски оценивать. Их специалисты гораздо компетентнее в этой сфере, чем собственники и менеджеры предприятия-заемщика. И чем меньше бизнес, тем более уместно это правило.

Бывают ситуации, когда действительно не вызывающий сомнения заемщик в каком-то банке не соответствует тем или иным субъективным критериям. Например, банк не работает с данным регионом или с данной отраслью. Такой заемщик может обратиться к кредитному брокеру, и тот быстро подберет ему подходящую программу. А если и с помощью брокера это не удалось? В таком случае проблема только в рисках заемщика. Однако 90% клиентов, получив отказ, делают выводы о несовершенстве финансовой системы и нашей экономики в целом, но только не о недостатках своей бизнес-модели и не о ее высоких рисках.

Отвергнутый заемщик часто продолжает обивать пороги других банков, применяет сомнительные схемы с помощью черных брокеров и т.д. Есть и еще одна причина для такого упорства: многие компании хотели бы переложить свой риск на банк. Стараются подсунуть в качестве залога заведомо неликвидные или изношенные активы, пытаются использовать «серые» схемы. Возможность привлечь кредит как бы избавляет от необходимости слишком тщательно планировать бизнес и самостоятельно управлять рисками.

Для стартап-компаний или проектов банк может выступать партнером, который реально берет на себя часть рисков. Например, в описанных выше программах кредитования под залог приобретаемого имущества заемщик рискует только авансом в размере 20-30%. Однако многие из них хотят все 100% перевести на кредитную организацию.

В соответствии с основными типами рисков, которые идентифицируют банки, можно выделить основные направления действий для заемщиков.

Во-первых, это риски, связанные с запуском новых проектов, когда объем запрашиваемых кредитных средств существенно превышает имеющиеся активы и прибыль заемщика (следовательно, ему не хватает залогов, и его текущий денежный поток, с позиции банка, недостаточен для платежей по кредиту).

В России бизнес-план МСБ часто пишется тогда, когда этого требует кредитная организация, и существует он только как формальный документ для банка. Между тем требование консервативного отношения к рискам, в соответствии с которым размер кредита не должен превышать реальной стоимости имеющихся активов, является абсолютно здравым. Оно защищает интересы собственника не в меньшей степени, чем интересы банка. Практически любой проект можно воплощать поэтапно, достигая на каждом этапе определенных показателей рентабельности и лишь затем делая следующий шаг.

Но этот простейший принцип на практике соблюдается далеко не всегда, даже в тех проектах, которые по определению не требуют обязательных капитальных инвестиций. Например, при создании консалтинговых и IT-компаний весьма распространена практика вложения денег в дорогой офис, наемный персонал, рекламу. Затем собственник ждет окупаемости через 2 года, хотя вполне можно было бы ограничиться наймом фрилансеров, загружая их по мере появления заказов, а офис и штат оплатить только после того, как будет сформирован стабильный портфель заказов.

Даже при запуске новых производственных линий или новых направлений грузоперевозок на первом этапе вполне можно обойтись арендованным оборудованием/транспортом или приобрести подержанное, вместо нового и т.д. Когда предприятие хочет приобрести в кредит грузовой транспорт и с нуля наладить бизнес - это один уровень рисков. А когда вся система грузоперевозок уже работает с помощью арендованного транспорта, видны денежный поток, норма прибыли - это совершенно другой уровень, и получение кредита здесь превращается в чисто техническую задачу.

Практически нет ситуаций, когда успех бизнес-модели радикально зависит от объема вложенных вначале средств, от того, насколько дорогой снят офис или дорогая техника приобретена. Эти показатели почти всегда можно оптимизировать без ущерба для успеха бизнеса. Наоборот, успех гораздо больше зависит от того, насколько тщательно продуман бизнес-план, особенно в части издержек, и насколько консервативен подход собственников к управлению рисками.

Во-вторых, неустойчивое финансовое положение заемщика (низкая прибыль, высокая доля дебиторской задолженности в активах, провалы ликвидности и т.д.) - самая распространенная проблема для предприятий МСБ. В большинстве случаев природа ее сводится к неэффективности бизнес-модели в новых, кризисных (или уже посткризисных?) условиях. Нестабильный спрос, раздутые издержки, неплатежи дебиторов - вот что стоит за плохими показателями финансовой устойчивости.

В этой ситуации предприятию надо заниматься не латанием дыр своей ликвидности с помощью кредитов и уж тем более не финансированием новых проектов, а реструктуризацией бизнеса, адаптацией его к изменившейся ситуации.

Примерно с 2005 г. во многих отраслях деньги делались очень легко. Таких вопросов, как эффективность рекламных бюджетов или затраты на персонал, у многих компаний вообще не было: прибыли хватало на все. Но ситуация изменилась. Для большинства предприятий стали актуальными следующие направления:

реструктуризация маркетинговой политики, внедрение таргетирования клиентских групп вместо «ковровых бомбардировок»;

повышение потребительской ценности своих услуг, прибыли с клиента;

реструктуризация дебиторской задолженности, аудит дебиторов;

оптимизация издержек, внедрение показателей эффективности каждого бизнес-процесса.

В-третьих, низкий уровень диверсификации бизнеса (по продуктам, клиентам, точкам продажи и т.п.). Это отнюдь не праздное требование банка, а вопрос долгосрочной устойчивости бизнеса. Многие собственники хотят развиваться дальше, запускать новые проекты, увеличивать обороты. В реальности же сначала необходимо провести серьезную реструктуризацию и оптимизацию бизнес-процессов, и лишь затем двигаться дальше. Вспомним, что многие успешные бизнесы были созданы вообще без кредитов.

За последние 40 лет средний уровень финансового левериджа (отношения кредитов к собственному капиталу) вырос не менее чем в 100 раз. Однако крупнейшие мировые предприятия создавались и тогда, когда нормальным считался леверидж, равный 1 : 1 или 2 : 1. Текущий финансовый кризис поставил вопрос: насколько полезна закредитованность экономики? Не исключено, что в среднесрочной перспективе снижение достигнутого уровня окажется важным фактором развития как для конкретных предприятий, так и для целых экономик.

Решение второе: помощь кредитного брокера.

Речь идет не об услугах черных брокеров, которые за 10-50% от сумм кредита готовы получить ссуду для кого угодно. Эти схемы нелегальны и опасны для заемщика. Услуги кредитного брокера актуальны для компаний, чье финансовое состояние может быть неидеальным, но в то же время вполне позволяет рассчитывать на одобрение банка. Брокер подберет для заемщика условия кредитования, наиболее соответствующие его потребностям. Преимущество в том, что брокер способен указать на недостатки бизнес-модели заемщика и помочь исправить ситуацию.

Банк обычно смотрит на заявку клиента довольно узко, оценивая, может ли он профинансировать сделку при заданных параметрах. Хороший брокер порекомендует заемщику изменить параметры бизнес-проекта или запрашиваемого финансирования таким образом, чтобы одобрение кредитной организации стало реальным.

Речь идет, прежде всего, об оптимизации размера запрашиваемого кредита, этапов его получения и использования, применяемых залогов и поручительств. Брокер может также помочь использовать дополнительные способы обеспечения, например, поручительства региональных фондов содействия кредитованию малого бизнеса или гарантии обратного выкупа со стороны поставщика техники.

Решение третье: альтернативное финансирование.

Наиболее близкой альтернативой кредиту является лизинг. Причем он может применяться для финансирования как оборотных средств (возвратный лизинг), так и для приобретения имущества. Риски лизингодателя защищены лучше: предмет лизинга находится у него в собственности, а не в залоге, как у банка при кредите. Это позволяет лизингодателю меньше внимания уделять формальным финансовым показателям заемщика и делать акцент на оценке имущества.

Лизинг часто становится хорошей возможностью для предприятий, которые не проходят в банках по финансовым показателям, но имеют действующий бизнес, отраженный в управленческой отчетности. Не следует забывать и об экономии на налогах на прибыль и имущество, что в конечном счете делает лизинг более дешевым способом финансирования для предприятия, чем кредит.

Еще один альтернативный финансовый механизм - коммерческий кредит поставщиков. Он актуален в основном для малых компаний и индивидуальных предпринимателей, приобретающих коммерческий транспорт (в том числе подержанный). Клиенту достаточно внести 30%-ный аванс, остальную сумму он должен оплатить в течение года. Финансовое состояние в этом случае вообще не имеет значения, клиент может быть и физическим лицом (в таком случае с ним заключается договор аренды с правом выкупа).

Решение четвертое: бюджетные поручительства и субсидии.

В ряде регионов действуют фонды содействия кредитованию малого бизнеса. Но прежде чем начать работу с подобными фондами, полезно уточнить, есть ли реальные прецеденты их успешной работы и насколько массовый характер носят такие примеры. Эффективно работают такие фонды, например, в Оренбургской и в Тюменской областях.

До кризиса оформление поручительств носило в основном формальный характер. Банки использовали поручительства не столько как способ снижения риска, сколько для снижения нормы отчислений в фонд обязательного резервирования за счет отнесения кредита к более надежной группе по риску. Это давало некоторое удешевление кредита для конечного заемщика, но практически никак не увеличивало шансы на его получение. Банк все равно ориентировался, главным образом, на финансовые показатели заемщика, а не на наличие поручительства.

В последнее время ситуация начала меняться. Некоторые банки, желая привлечь клиентов, начали предлагать кредитные продукты, структурированные с помощь таких поручительств. В данном случае они используются уже как средство снижения риска, повышают вероятность одобрения на кредит или дают возможность заемщику получить больший размер финансирования.

Альтернативой кредитам могут выступить субсидии начинающим предпринимателям. Можно назвать четыре основные программы субсидирования: начинающих предпринимателей - до 350 тыс. руб.; молодежного предпринимательства - до 750 тыс.; по приоритетным направлениям деятельности - до 2,5 млн.; инновационных проектов - до 10 млн. руб. и более.

Субсидии начинающим предпринимателям, работающим не более 2 лет, предоставляются на приобретение основных средств, организацию и оснащение рабочего места, закупку сырья и расходных материалов. Главные условия - они сами должны вложить такую же сумму в развитие бизнеса и обосновать ожидаемую налоговую и социальную отдачу от проекта для города. Молодежная субсидия предоставляется на тех же условиях лицам до 25 лет.

Субсидии по приоритетным направлениям деятельности предоставляются предприятиям, работающим в области жилищно-коммунального хозяйства, производства, а также для значимых социальных проектов. Получить эту субсидию можно на конкурсной основе. То же касается и субсидий на инновации.



Заключение


Банковский кредит выражает экономические отношения между банками и субъектами кредитования (заемщиками). Банки осуществляют кредитование за счет собственных источников, привлеченных денежных средств юридических лиц и вкладов граждан (за исключением зарезервированных в фонде обязательных резервов), приобретенных ресурсов у других банков (на рынке кредитных ресурсов).

Благодаря кредиту предприятия имеют возможность располагать в любой момент такой суммой денежных средств, которая необходима для их нормального функционирования.

Малый бизнес является залогом сбалансированного развития экономики и социальной стабильности как в развитых, так и в развивающихся странах мира. В Европе малыми предприятиями создается до 70% ВВП, в США - около 40%. В России же это всего 12% (по данным Министерства по антимонопольной политике и поддержке предпринимательства). Основной причиной неразвитости малого бизнеса в нашей стране остается банальная нехватка финансирования. Потребность предприятий малого бизнеса во внешнем финансировании, по экспертным оценкам, удовлетворена лишь на 20-30%. Особенно тяжело приходится малым предприятиям на стадии старт-ап - классические финансовые институты просто оказываются не готовы к работе с ними из-за объективных сложностей, связанных с оценкой их рисков, а альтернативные способы финансирования обычно труднодоступны.

Статистика свидетельствует, что малый и средний бизнес - один из самых надежных заемщиков: возвратность кредитов в этом секторе составляет 99%.

Крупный бизнес в большинстве своем уже распределен по банковской системе. Кредитование малого бизнеса сегодня является относительно свободной нишей для дальнейшего развития.

С каждым годом малый и средний бизнес становится все более открыт по отношению к банкам. Компании понимают, что они не просто берут кредит, а привлекают инвестиции в свой бизнес, и все больше предпринимателей начинают выводить свою деятельность из тени, тем самым, повышая привлекательность к инвестированию в свои предприятия. Это помогает банкам постоянно совершенствовать технологии кредитования, снижать предъявляемые требования к компаниям. А такие действия приводят в первую очередь к повышению качества работы с клиентом и ускоряют процедуру рассмотрения заявки на кредит.

Финансовый кризис, спровоцированный проблемами на ипотечном рынке США, продемонстрировал общую взаимозависимость и слабость национальных экономик. На российском малом и среднем бизнесе, прежде всего, сказалась нехватка средств в банковской системе. Банки из-за снижения ликвидности начали повышать процентные ставки по кредитам и вводить скрытые ограничения. В среднем, ставки для малого бизнеса были повышены на 1-4%.

Значительные изменения произошли и в предложениях банков - в связи с принятием антикризисных мер продуктовые линейки сократились до минимума, процентные ставки увеличились в среднем до 24-25% годовых.

Но уже сейчас мы наблюдаем увеличение предложений со стороны банков, усиление между ними конкурентной борьбы, развитие партнерских программ, так называемых программ «лояльности», внедрение специализированных кредитов на приобретение автотранспорта и спецтехники, производственного и торгового оборудования, коммерческой недвижимости.

В работе был проведен анализ практики кредитования МСБ МДМ Банка и Банка Форштадт. А также была рассмотрена практика кредитования МСБ на региональном уровне.

Можно выделить ряд проблем, связанных с кредитованием МСБ:

. Неразвит спрос: предубеждения малых предпринимателей относительно доступности и целесообразности привлечения кредитного финансирования. Кроме того, многие представители МСБ не могут взять кредит, поскольку не соответствуют жестким требованиям банков.

. Низкий уровень прозрачности, проблемы с ликвидным обеспечением, необходимость выстраивания специальных технологий по выдаче кредитов малым предприятиям.

. Банки недостаточно обеспечены ресурсами и технологиями для работы с МСБ.

. Правовая база несовершенна. Например, предприятиям МСБ сегодня трудно работать из-за тяжелых бюрократических процедур.

На общегосударственном уровне, проблемы кредитования малого бизнеса должны быть решены посредством реализации следующих действий:

сокращение срока рассмотрения заявок;

сокращение видов лицензирования;

снижение налогового бремени;

повышение эффективности использования системы налоговых кредитов;

разработка программ по кредитованию малого бизнеса с возможностью использования для анализа «управленческой» отчетности;

оказание консультационных услуг;

развитие микрофинансирования (предоставление определенных минимальных сумм в кратчайшие сроки);

муниципальная поддержка путем выдачи гарантий, поручительств;

развитие системы предоставления гарантий и поручительств кредитных агентств, развитие кредитных бюро;

использование повышенной процентной ставки связано с тем, что при кредитовании малого бизнеса высоки кредитные риски, т. к. отсутствует кредитная история;

развитие системы бюро кредитных историй позволит снизить процентную ставку и размеры формируемого резерва;

консультационные услуги;

ужесточение уголовного права.


Список использованных источников


1. Басовский, Л.Е. Теория экономического анализа: Учебное пособие. - М.: ИНФРА. - 2002 г. - 304 с.

2. Влияние финансового кризиса на малый и средний бизнес / Департамент аналитики и мониторингов группы компаний «Интегрум». - Информационно-аналитический обзор №019 от 26.02.2008 г. / www.integrum.ru

3. Еваленко, М. Региональное преломление общих проблем кредитования малого предпринимательства в России // Рос. экономический журнал. - 2007.

№2. - С. 60-73.

. Казаков, М. Перспективы кредитования малого и среднего бизнеса / РБК. Личные финансы /

. Кашкин, В. В. Проблемы кредитования малого и среднего бизнеса / В.В. Кашкин // Банковское дело. - 2010. - №4. - С. 36-42

. Компанеец, Е.С. Применение законодательства о кредитовании и расчетах. - М.: Изд-во БЕК, 2001. - 320 с.

. Лаврушин, О.И. Банковское дело: современная система кредитования: учеб. пособие для вузов / О.И. Лаврушин, О.Н. Афанасьева, С.Л. Корниенко ; под ред. О.И. Лаврушина.- 2-е изд. - М.: КноРус, 2006. - 256 с. - ISBN 5-85971-265-0.

8. Максименко, О. Деньги для малых и средних / О. Максименко // Финанс. - 2009. - №40 (275). - С. 63.

9. Масленченков, Ю.С. Методология формирования рациональных систем управления финансовой деятельностью российских коммерческих структур: Автореф.дис. д.э.н: 08.00.10 / Ю.С. Масленченков. - Москва, 2001.- Юс.

. Парусимова, Н.И. Трансформация банковских продуктов в разных типах экономических систем: монография / Н.И. Парусимова. - Оренбург: ОГУ, 2004. - 389 с. - ISBN 5-7410-0442-3

. Перехожев, В.А. Современные подходы к пониманию категорий «банковский продукт», «банковская услуга» и «банковская операция» / В.А. Перехожев // Финансы и кредит. - 2002. - №21. - С. 23-32.

. Савинова, Д.В. О формировании механизма привлечения кредитных ресурсов в малый бизнес / Д.В. Савинова // Деньги и кредит. - 2009. - №5. - C. 59

. Стахнюк, А.В. Малый бизнес: проблема доступности кредитов / А.В. Стахнюк // Деньги и кредит. - 2010. - №3. - С. 23-26

. Струнцова, Н. Финансирование малого бизнеса, государственное и не только / Наталья Струнцова // ФЭБ. - 2009. - №10. - С. 6-10, 12-13

. Финансовые услуги малому бизнесу, 2007 / Исследование РА «Эксперт», 2007 г.

16. НДП АльянсМедиа / <#"justify">18. РБК. Рейтинг. «Крупнейшие банки на рынке кредитования малого и среднего бизнеса в I полугодии 2010 года» / #"justify">19. Сайт Национального института системных исследований проблем предпринимательства / #"justify">Приложение А (обязательное)


Схема кредитования субъектов малого и среднего бизнеса


Рис. А1 - Схема кредитования субъектов малого и среднего бизнеса1 - заключение договора о создании коммерческого фонда как юридического лица


- кредитные организации предоставляют кредитные средства для предпринимателей

- создание коммерческого фонда на основе заключения договора между государством и кредитной организацией

- за счет бюджетных средств помещенных в коммерческий фонд производится субсидирование части процентной ставки

5 - субсидирование части банковских процентов является обязательством государства, что облегчает плату по кредиту для предпринимателя

- плата за пользование кредитными средствами



Приложение Б (обязательное)


Схема процедуры выдачи кредита субъектам малого и среднего бизнеса


Рис. Б1 - Схема процедуры выдачи кредита субъектам малого и среднего бизнеса



Приложение В (справочное)


Индекс условий для развития МСБ в секторе обрабатывающих производств


Рис. В1 - Индекс условий для развития МСБ в секторе обрабатывающих производств [21]


Приложение Г (справочное)


Индекс условий для развития МСБ в секторе услуг


Рис. Г1 - Индекс условий для развития МСБ в секторе услуг [21]



Аннотация Работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников, 4 приложений. Во введении отмечается актуальность изуча

Больше работ по теме:

КОНТАКТНЫЙ EMAIL: [email protected]

Скачать реферат © 2017 | Пользовательское соглашение

Скачать      Реферат

ПРОФЕССИОНАЛЬНАЯ ПОМОЩЬ СТУДЕНТАМ