Инфраструктура рыночной экономики и проблемы её развития в Республике Беларусь

 

ВВЕДЕНИЕ

Проблема формирования рыночной инфраструктуры чрезвычайно актуальна для стран с переходной экономикой, в том числе для Республики Беларусь. Термин «рыночная инфраструктура» стал применяться в белорусской экономической литературе сравнительно недавно. Это неудивительно, ибо потребность в инфраструктуре рыночного типа вне рыночной экономики не может не только реализоваться, но и вообще существовать.

В тоже время не разработанность проблемы рыночной инфраструктуры в экономической науке Республики Беларусь создает немалые трудности и для хозяйственной практики, поскольку она до сих пор лишена системы обоснованных рекомендаций по созданию адекватной условиям Республики Беларусь инфраструктуры, учитывающей как мировой опыт, так и наши особенности.

Проблема инфраструктуры рынка - одна из центральных в государственной политике развития малого предпринимательства, получившая свое отражение во многих правительственных документах, что подтверждает актуальность темы исследуемой работы Эта проблема не решается и остается одной из самых актуальных. Подобное невнимание к инфраструктуре является признаком соответствующего к ней отношения. Поэтому одним из условий изменения такого отношения является глубокая научная разработка данной проблемы. Для этого нужно четко сформулировать понятие и сущность рыночной инфраструктуры, ее виды и функции, что и является главной целью данной работы.

Таким образом, одной из особенностей современного этапа развития страны является повышение роли и совершенствование инфраструктуры.

Рассмотрим понятие "инфраструктуры".

В период плановой экономики сложилась диспропорция между развитием базисных отраслей и инфраструктурой из-за занижения роли инфраструктуры, недостаточных капиталовложений вследствие понимания ее как вторичного элемента по отношению к основному производству.

При становлении любого типа экономики главенствующую роль выделяют производству, которые является основой для развития общества, поэтому первоначальным определяется рассмотрение именно производственной инфраструктуры.

Курсовая работа состоит из введения, двух глав, заключения и списка использованных источников

Целью данной курсовой работы является изучение проблем инфраструктуры рыночной экономики.

Предметом исследования курсовой работы выступает инфраструктура рыночной экономики

Объектом исследования выступает макроэкономическое регулирование инфраструктуры рыночной экономики на примере Республики Беларусь

Для достижения цели исследования были поставлены и решены следующие задачи:

üИзучить сущность, понятие, виды инфраструктуры рыночной экономики;

üИсследовать закономерности функционирования инфраструктуры рыночной экономики;

üИзучить пути совершенствования и проблемы инфраструктуры рыночной экономики Республики Беларусь.

Информационной и методологической основой для написания курсовой работы послужили: учебная и методическая литература под редакцией Агаповой Т.А., Войтова А.Г., а также данные Министерства статистики и анализа Республики Беларусь.

При написании курсовой работы использовались следующие научные приемы и способы: статистический, сравнение показателей, исчисление абсолютных и относительных величин, группировок, графическое отражение результатов, составление аналитических таблиц.

. ИНФРАСТРУКТУРА РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКИ: ПОНЯТИЯ И ФУНКЦИИ

1.1Элементы инфраструктуры рыночной экономики

1.1.1 Кредитная система государства

Инфраструктуру рыночных отношений формируют многочисленные институты, среди которых выделяются брокерские фирмы, различные биржи, инвестиционные компании, банки, лизинговые компании, центры занятости, страховые организации и другие.

Как и всякая объективно существующая система, рынок обладает собственной инфраструктурой. Термин "Инфраструктура" был впервые использован еще в начале нынешнего столетия в экономическом анализе для обозначения объектов и сооружений, обеспечивающих нормальную деятельность вооруженных сил. В 40-е годы на Западе под инфраструктурой стали понимать совокупность отраслей, способствующих нормальному функционированию производства материальных благ и услуг. В экономической литературе бывшего СССР изучение проблем инфраструктуры началось лишь в 70-е годы. Применительно к рынку (рыночной экономике) инфраструктура представляет собой совокупность организационно-правовых и экономических отношений, связывающую эти отношения при всем их многообразии в одно целое.

Необходимость кредитных отношений в рыночной экономике обще известны. С одной стороны, у отдельных фирм, частных лиц и прочих участников рыночных отношений возникает временно свободные денежные средства: излишки денежных средств в виде амортизационных отчислений, временно свободные средства в связи с несовпадением времени реализации товаров и услуг и времени приобретения новых партий сырья, материалов и т.п., а также в связи с сезонным производством; средства, накопленные, но не использованные для расширения производства, выплаты заработной платы, денежные доходы и сбережения населения. С другой стороны, у участников рыночных отношений возникает потребность в дополнительных средствах, сверх тех, которые они имеют на данный момент.

Возникает противоречие, вполне разрешимое с помощью особой инфраструктуры рыночного хозяйства - кредитной системы.

Кредитная система государства. Кредитная система - это совокупность кредитно-финансовых учреждений, создающих, аккумулирующих и предоставляющих денежные средства на условиях срочности, платности и возвратности.

Кредитная система государства складывается из банковской системы и совокупности так называемых небанковских банков, то есть не банковских кредитно-финансовых институтов, способных аккумулировать временные свободные средства и размещать их с помощью кредита. В мировой практике небанковские кредитно-финансовые институты представлены инвестиционными, финансовыми и страховыми компаниями, пенсионными фондами, сберегательными кассами, ломбардами и с кредитной кооперацией. Эти учреждения, формально не являясь банками, выполняют многие банковские операции и конкурируют с банками. Однако, несмотря на постепенное стирание различий между банками и небанковскими кредитно-финансовыми институтами, ядром кредитной инфраструктуры остается банковская система.

Вся совокупность банков в национальной экономике образуют банковскую систему страны. В настоящее время практически во всех странах с развитой рыночной экономикой банковская система имеет два уровня [8,с.9].

Первый уровень банковской системы образует центральный банк (или совокупность банковских учреждений, выполняющих функции центрального банка, например федеральная резервная система США). За ним законодательно закрепляются монополии на эмиссию национальных денежных знаков и ряд особых функций в области денежно-кредитной политики. Второй уровень в двухуровневой банковской системы занимают коммерческие банки (частные и государственные).

Основные налоги. Практика налогообложения в большинстве стран с развитой рыночной экономикой показывает, что существуют следующие основные налоги: подоходный, НДС и взносы на социальное страхование.

Остановимся подробнее на анализе основных видов налогов.

Подоходные налоги. Практика подоходного налогообложения различает: валовой доход, вычеты и облагаемый доход. Валовой доход-это сумма доходов, полученных из различных источников. Законодательно, практически во всех странах, из валового дохода разрешается вычесть производственные, транспортные, командировочные и рекламные расходы. Кроме того, к вычетам относятся различные налоговые льготы: необлагаемый минимум, суммы пожертвований, льготы, например, для инвалидов, пенсионеров и т. п. Таким образом: облагаемый доход валовой доход - вычеты.

При подоходном налогообложении чрезвычайно важно рассчитать и установить оптимальную ставку налога. Если ставки завышены, то подрываются стимулы к нововведениям, снижается трудовая активность, часть предпринимателей уходит в «теневую» экономику.

Рыночной экономике необходима инфраструктура - система взаимосвязанных специализированных организаций, обслуживающих поток товаров, услуг, денег, ценных бумаг и рабочей силы. Например, на товарном рынке действуют товарные биржи, предприятия оптовой и розничной торговли, фирмы, занимающиеся посреднической деятельностью и т.п. Ранее отмечалось, что рыночная система нуждается в развитой системе аккумуляции сбережений, ядром которой являются фондовые биржи и банки. В рыночной экономике возможна ситуация, когда одни участники конференции, например предприниматели не располагают необходимым количеством капитала для расширения производства, развертывания предложения товаров до уровня их спроса. В то же время другие сталкиваются с проблемой прибыльного размещения сбережений, например в виде излишков денежных средств. Для разрешения указанного противоречия, превращения сбережений в инвестиции рыночной системе необходима соответствующая инфраструктура - кредитная система, которую образуют банки, страховые компании, фонды профсоюзов и иных организаций, обладающих правами коммерческой деятельности. Существует множество вариантов прибыльного использования этих средств, когда, допустим, профсоюзные фонды инвестируются в акции, передаются взаймы коммерческим банкам и т.п. В современной экономике не один рубль или доллар не должен простаивать на долго выпадать из обращения.

1.1.2Организация банковской системы

Ядро кредитной инфраструктуры составляет банковская система. Практика доказала, что наиболее эффективным является ее двухъярусная строение: первый ярус - центральный (государственный) банк, второй - коммерческие, ипотечные (кредит под залог недвижимости), инновационные (кредитование нововведения) Банковская система является ключевым звеном кредитной системы, концентрирующим основную массу кредитных и финансовых операций. Банки являются одной из старейших и наиболее распространенных групп кредитных учреждений, выполняющих в настоящее время большинство кредитно-финансовых услуг и по существу являющихся институтами универсального (за исключением их небольшого числа) профиля.

Тем не менее, в зависимости от того, в какой мере регламентируется банковская деятельность, выделяются два типа организации банковского дела:

. специализированное банковское дело, когда существует жесткая грань между операциями банков и парабанков, вводятся запреты и лимиты для банков по осуществлению квазибанковских операций и не разрешается осуществление классических банковских функций СКФИ;

. универсальное банковское дело, дающее возможность практически всем видам кредитных институтов осуществлять различные виды кредитно-финансовых услуг (возможно установление некоторых их количественных ограничений).

В странах, где практикуется универсализация банковского дела, в большей степени размываются границы между специализацией отдельных звеньев кредитной системы. В настоящее время превалирует тенденция к универсализации банков, проявляющаяся в стирании традиционных границ между банковскими институтами (учреждениями). Эта тенденция характерна как для стран Западной Европы, так и для США и Японии, где традиционно законодательство разграничивает деятельность разных по характеру банков. Устранение функциональной специализации превращает современные банки в многофункциональные кредитные учреждения, способные предоставлять своим клиентам до 200 видов услуг. При этом банки теряют свою индивидуальность, а вместе с ней доверие части клиентов. Поэтому параллельно в определенной мере идет процесс восстановления или воссоздания некоторой специализации банков.

Банковская система не существует сама по себе. Она обслуживает потребности экономики и социальной сферы, а поэтому должна быть адекватна им. В условиях экономического роста возрастает потребность в банковских услугах и, наоборот, экономический спад и низкий уровень жизни населения ограничивают потребности в банковских услугах. Банковская система работает неэффективно, когда отсутствуют платежеспособные ссудозаёмщики, научно обоснованные инвестиционные проекты для кредитования, несовершенна законодательная база, регулирующая банковскую деятельность. Поэтому банковская система должна быть нацелена на использование интенсивных факторов роста, когда исчерпание резервов экстенсивного роста банковской системы обусловлено усилением дефицита денежных средств, обслуживающих экономику и являющихся ограничителем ресурсного предложения на рынке банковских услуг, а также снижением доходности банковских операций до уровня, соразмерного с другими сферами деятельности, и, следовательно, выравниванием нормы прибыли на вкладываемый капитал. [8,с.129].

Вследствие этого должно устанавливаться оптимальное соотношение между крупными и мелкими банками, хотя первые, бесспорно, имеют преимущества, состоящие в наличии значительных финансовых возможностей для инвестиций, более высоких потенциальных возможностях обеспечения надежности через диверсификацию своей деятельности, применении современных банковских технологий, позволяющих достичь более высокого уровня обслуживания клиентов. Опыт функционирования банковских холдинговых компаний (БХК) - организаций, владеющих акциями одного или нескольких банков или компаний, представляет интерес.

Фактически БХК представляют собой портфельные (владеют акциями и контролируют деятельность других банков или компаний) и инвестиционные (осуществляют также управление портфелем ценных бумаг, приобретаемых банком или компанией) общества, имеющие долю в совокупных активах приобретаемых банков или компаний. В условиях конкуренции ВХК создают возможность диверсификации портфеля - разнообразия компонентов своих активов, что позволяет снижать процентную ставку по кредитам и повышать по депозитам, обеспечивая тем самым благоприятные условия для привлечения временно свободных капиталов и накоплений субъектов хозяйствования и населения, расширять инвестиционную деятельность. В то же время для бесфилиальных коммерческих и инвестиционных банков самостоятельная диверсификации портфеля активов является трудноразрешимой задачей. Холдинговая форма организации банковской деятельности позволяет банкам осуществлять внедрение их капитала в промышленно-производственную сферу и социальную инфраструктуру.

Цель малых банков состоит не в накоплении крупных инвестиционвых ресурсов и активной работе на финансовых и фондовых рынках, а в расчетно-кассовом обслуживании и кредитовании текущей деятельности местных предприятий и организаций. У крупных банков интересы несколько иные: незначительные клиенты не представляют для них интереса. Следует заметить, что в настоящее время тенденция укрупнения коммерческих банков характерна для многих государств. Так, в середине 90-х гг. ХХ столетия в СIIIА более 15 тысяч коммерческих банков контролировали активы на сумму около 2,5 трлн. долларов США, получив 15,5 млрд. долларов прибыли. К 2000 г. осталось всего 9500 коммерческих банков с активами на сумму более 5 трлн. долларов США и прибылью в 17 млрд. долларов США. [2, с.246].

В настоящее время четкой классификации банков в индустриально развитых странах не существует. В Англии, например, согласно одной из структурных схем Банка Англии, выделяются депозитные банки, учетные дома, акцептные дома, иностранные и прочие банки. Классификация банковско-кредитных учреждений ФРГ включает в себя коммерческие банки, сберегательные банки и кредитные общества, ипотечные банки и строительные сберегательные кассы, банки потребительского кредита, инвестиционные компании, кредитные институты с особыми задачами. В Японии в сфере частного кредита выделяют городские банки, региональные банки, траст-банки, банки долгосрочного кредита, иностранные банки.

Банковская система должна иметь устойчивые контакты и связи между высшим, руководящим и низовыми звеньями. Для проведения мероприятий центрального банка служат его региональные учреждения, а при необходимости - специально назначенные и уполномоченные центральным банком институты. В целях повышения действенности и оперативности регулирующих мероприятий центрального банка практикуется деление банковской и парабанковской систем на сектора, включающие аналогичные по функциональным признакам институты, например, сектор земельных банков, сектор потребительского кредита, сектор лизинговых компаний и т.д.

Основная цель подобного дробления состоит в установлении дифференцированных регулирующих процедур и правил в зависимости от специфики организации операций и деятельности институтов того или иного сектора. Для реализации основных направлений своей политики центральный банк определяет (назначает) центральный институт соответствующего сектора и наделяет его полномочиями по организации регулирующих и контрольных мероприятий. Если учреждений в секторе слишком много (например, в сектор коммерческих банков в США входят около 9,5 тысячи институтов), то для выполнения указанных функций может быть выделено несколько привилегированных банков, состав и число которых могут меняться по усмотрению центрального банка в зависимости от соподчиненности кредитных институтов согласно банковскому законодательству и иерархической структуре кредитной системы. [9,с.6].

Экономическая теория и банковская практика выделяют два основных типа построения банковской системы - одноуровневую и двухуровневую. Одноуровневая банковская система предполагает преобладание горизонтальных связей между банками, а также универсализацию операций банков и их функций.

В рамках одноуровневой банковской системы все кредитные учреждения, включая центральный банк, находятся на одной иерархической ступени, выполняя аналогичные функции по кредитно расчетному обслуживанию клиентов. Подобный принцип построения характерен в основном как для стран со слабо развитыми экономическими структурами, так и для стран с тоталитарными или командно-административными режимами управления. Так, после кредитной реформы 1930-1932 гг. Госбанк СССР стал фактически монополистом банковского дела страны в качестве единого центра краткосрочного и долгосрочного кредитования, эмиссионного, расчетного и кассового центра народного хозяйства.

В условиях одноуровневой банковской системы мероприятия по денежно-кредитному регулированию и ограничению количества платежных средств в экономике сводятся к жестким ограничениям операций с наличностью и централизованному перераспределению через банковскую систему безналичных денежных средств предприятий, организаций и банков в рамках единого государственного ссудного фонда страны. Функций по управлению деятельностью банков как таковых не существует, поскольку все кредитно финансовые операции концентрируются практически в одном банке с единым центром управления.

В СССР длительное время преобладал одноуровневый принцип построения банковской системы с характерной для подобного типа организации кредитного дела концентрацией кредитных операций в едином центре (Государственном банке СССР и его учреждениях) и в нескольких государственных спецбанках, осуществлявших по его поручению отдельные виды операций, например, в Промстройбанке СССР и Внешторгбанке СССР. При этом Госбанк СССР осуществлял краткосрочное кредитование клиентов, за Стройбанком СССР закреплялись функции по долгосрочному обслуживанию клиентов, за Внешторгбанком -- по обслуживанию внешнеэкономической деятельности.

К концу 80-х гг. ХХ столетия в результате реорганизаций банковская система СССР состояла из шести звеньев:

. Государственного банка СССР (Госбанк СССР);

. Агропромышленного банка СССР (Агропромбанк СССР);

. Промышленно-строительного банка СССР (Промстройбанк СССР);

. Банка жилищно-коммунального хозяйства и социального развития СССР (Жилсоцбанк СССР);

. Банка внешнеэкономической деятельности СССР (Внешэ-комбанк СССР);

. Банка трудовых сбережений и кредитования (Сберегательный банк СССР).

Однако такая структура банковской системы себя не оправдала: она привела к увеличению численности банковского персонала и усложнению практической работы банков. Поэтому в условиях рыночной экономики преимущество отдается двухуровневой банковской системе.

Двухуровневая банковская система включает в себя верхний и нижний уровни. Верхний уровень - это центральный банк, не посредственно кредитованием не занимающийся, а выполняющий функции банка банков и являющийся центром денежно-кредитного регулирования. Нижний уровень банковской системы - это коммерческие банки, работающие на принципах рыночной экономики, самостоятельно мобилизирующие и использующие кредитные ресурсы.

Коммерческие банки разделяются на универсальные и специализированные. Универсальные осуществляют все или почти все виды банковских операций (прием вкладов всех видов, предоставление краткосрочных и долгосрочных кредитов, операции с ценными бумагами и т.д.), обслуживание субъектов хозяйствования любых форм собственности и любых отраслей, а также населения. Специализированные банки осуществляют одну или несколько банковских операций.

В отличие от одноуровневой двухуровневая банковская система основывается на построении взаимоотношений между банками по вертикали и по горизонтали. Взаимоотношения по вертикали - это отношения подчинения между центральным банком как руководящим, управляющим центром и низовыми звеньями (коммерческими и специализированными банками). Взаимоотношения по горизонтали- это отношения равноправного партнерства между различными низовыми звеньями. При таких отношениях происходит разделение административных и оперативных функций, связанных с обслуживанием хозяйства. Центральный банк остается банком в полном смысле слова только для коммерческих и специализированных банков, а также правительственных структур. Для него преобладающими становятся функции банка банков и управления деятельностью банковских учреждений в целях регулирования и контроля за функционированием рынка кредитно-финансовых услуг.

Банки в зависимости от специфики выполняемых ими функций подразделяются на эмиссионные и неэмиссионные банки. Эмиссионными банками являются, как правило, центральные банки, наделенные правом эмиссии денежных знаков в обращение. В разных странах они называются народными, национальными, резервными, центральными.

Несмотря на чрезвычайное множество и разнообразие банковских учреждений, их различную сочетаемость в разных странах, существование двухуровневой банковской структуры позволяет центральному банку посредством экономических методов регулировать деятельность банков и воздействовать на процесс общественного воспроизводства. Поэтому в глобальном плане регулирование банковской деятельности приводит к использованию банковской системы как инструмента макроэкономического регулирования. Развитие здоровой межбанковской конкуренции и предотвращение кризиса доверия к банкам рассматривается современной экономической теорией как главное условие их эффективного функционирования.

1.1.3 Биржи

В регулируемой рыночной экономике важнейшей структурой является организованный рынок. К организованным рынкам относятся аукционы, торги, биржи. Биржа как управляемый рынок занимает особое место в инфраструктуре рыночного хозяйства, являясь оптовым институтом посредничества. Вместе с тем биржа - показатель цивилизованных рыночных отношений.

Слово «биржа» (dc burse - фландрийское наречие) означает мешок, кошелек. В практике в разные периоды под биржей понимали: а) крупный торговый центр города; б) промежуток времени, когда были торги; в) непосредственно сами торги.

В одних странах первые биржи организовывались частными лицами (Англия, Америка), поэтому государство не вмешивалось в их дела. В других странах (Германия) государство само Учреждало биржи и регулировало их деятельность. На первые товарные биржи в России государство оказывало ограниченное воздействие - через законодательство. В нэповский период 67% бирж имели своими членами государственные кооперативные предприятия, а 33% организовывались частными лицами.

Понятие биржи. Биржа представляет собой особую форму организации рынка, имеющую свою систему управленческих органов и специальные правила ведения торговли. Биржевыми товарами считаются продукты массового производства, обладающие качественной однородностью, сопоставимостью качественных характеристик и взаимозаменяемостью отдельных партий, что позволяет вести торговлю без представления товаров, а по образцу, описанию качества. Основными биржевыми товарами являются сельскохозяйственная продукция, минеральное сырье и продукты их переработки. Мировая практика в настоящее время насчитывает примерно 60-65 наименований биржевых товаров. Ведущие из них - нефть, мазут, соевые бобы, пшеница, кукуруза, масло, шрот, живой крупный рогатый скот, золото, серебро, никель, хлопок, каучук и т. д. На бирже регулярно устанавливаются цены на биржевые товары на основе сложившегося на данный момент спроса и предложения на них.

Как организованный рынок биржа характеризуется строго регламентированным временем биржевых торгов (собраний, сессий). Строго регламентируется и место проведения торгов. Нормальную работу бирже обеспечивает ее функциональная структура, включающая информационно-справочный, котировальный, регистрационный комитеты, маклериат, арбитраж, расчетную палату. Структура бирж не является жесткой. Некоторые биржи могут включать и ряд других отделов (например, фондовый, деловой этики). Отделы могут носить свои названия, но при этом их функции не меняются.

Классические биржи организационно оформлены в виде ассоциации частных лиц, имеющих своей целью не получение прибыли, а облегчение торговли. По существу, они - организующие посредники, которые сами не участвуют в сделках, но содействуют их заключению. Поэтому главный принцип работы товарных бирж -- обеспечение ликвидности рынка.

Ликвидность рынка означает частые, постоянные товарные сделки, узкий разрыв между ценой продавца и ценой покупателя, небольшие колебания цен от сделки к сделке. Ликвидный рынок обеспечивает быструю реализацию товаров без значительных потерь в цене, привлекает максимально широкий круг участников торговли.

Учредителями бирж могут быть также предприятия, организации, государство.

Биржи могут быть открытыми (когда к сделкам допускаются не только члены биржи, но и предприниматели, не являющиеся ее членами) и закрытыми, не допускающими «постороннее» участие. «Посторонние лица» заключают сделки через посредников, среди которых различают дилеров (маклеров), осуществляющих сделки за свой счет и от своего имени, и брокеров, осуществляющих сделки за счет клиентов с получением за это комиссионного вознаграждения.

Цели деятельности биржи:

Øпереход республики к организованному оптовому рынку товаров,

Øразвитие оптового рынка страны и повышение эффективности товарооборота,

Øсовершенствование механизма государственного регулирования в сфере внутренней и внешней оптовой торговли, повышение экономической стабильности и защищенности республики, рост ее экономического потенциала.

Основными задачами биржи являются:

Øсодействие развитию организованного рынка товаров,

Øповышение эффективности экспорта товаров белорусских производителей и устойчивости их материально-сырьевого обеспечения,

Øупрощение процедуры поиска продавцов и покупателей товаров,

Øсоздание торгового механизма, имеющего максимально прозрачную систему заключения биржевых сделок по установленным правилам.

К основным функциям биржи относятся:

Øсоздание условий для проведения биржевых торгов,

Øпроведение биржевых торгов,

Øрегистрация биржевых сделок,

Øорганизация экспертизы качества биржевого товара в случаях, предусмотренных правилами биржевой торговли товарной биржи,

Øвыявление спроса и предложения товаров,

Øкотировка цен,

изучение факторов, влияющих на динамику биржевых цен.

Для всех бирж присуща трехзвенная структура органов управления: общее собрание членов - биржевой комитет - исполнительная дирекция. Общее собрание членов и биржевой комитет являются законодательной властью, а дирекция - исполнительной властью, осуществляющей руководство текущей деятельностью. Как правило, инициаторы создания биржи предусматривают определенное соотношение учредителей и рядовых членов в биржевом комитете. Поскольку именно в этом органе управления реально концентрируется власть, определенная доля мест в нем обычно резервируется за учредителями, что оговаривается в уставе.

Исполнительный директор осуществляет руководство деятельностью структурных подразделений (отделов) биржи. Он может входить в биржевой комитет по должности и с правом решающего голоса, но не имеет права участвовать в капитале брокерских фирм, зарегистрированных на бирже.

Изучение истории развития биржи дает ключ к успешному ее становлению в условиях современной российской экономики, позволит избежать возможных ошибок и просчетов в организации биржевой торговли.

История развития биржевой торговли позволяет выделить несколько условных этапов, каждый из которых привносил в биржевую торговлю новые особенности, либо модифицировал сложившиеся черты.

Рассмотрим генезис биржевой торговли в разрезе нескольких этапов (таблица 1.1). Мы уже изучали отличительные черты биржевой торговли. Их появление связано с определенным этапом развития биржи.

Таблица 1.1

Генезис и отличительные черты биржевой торговли

Этап развития биржиОтличительные чертыБиржа реального товара в начальной фазеРегулярность возобновления торговли и организованность рынка;подчиненность определенным, заранее установленным правилам;приуроченность к определенному месту;Рост объемов биржевой торговли (исторически связан с промышленной революцией).Биржи все больше превращаются в центры международной торговли.Появляются сделки на срок с реальным товаромустановление стандартов на товары;разработка типовых контрактов;котировка цен;арбитраж - урегулирование споров;информационная деятельность биржи;Биржа реального товара в высшей формесовершение сделок в отсутствие самого товара;специфический характер сделок, встречный, по принципу двойного аукциона со стороны покупателей и продавцов;торговля массовыми однородными товарами, качественно сравнимыми, отдельные партии которой полностью взаимозаменяемы;спекулятивный характер сделок;Торговля контрактами, фьючерсная торговля, торговля на срокфиктивный характер сделок, целью которых становится меновая, а не потребительная стоимость;косвенный характер связи с рынком реального товара (через хеджирование);полная унификация потребительной стоимости товара, представителем которого служит биржевой контракт;полная унификация большой части условий сделки (количество товара, срок поставки);обезличенность сделок и заменимость контрагентов по ним

Товарная биржа как продукт развития рынка, рыночных отношений, прошла длительный путь развития. Формы биржевой торговли, имея ряд общих организационных черт, вместе с тем постоянно изменялись, приспосабливались к потребностям экономики. Появлялись новые функции, преобразовывался характер сделок, происходила постепенная трансформация экономической направленности биржи - старая организационная форма наполнялась новым экономическим содержанием. Таким образом, современные товарные биржи на Западе есть продукт их эволюции, в которой можно выделить три направления, в большей или меньшей степени присущих определенному этапу их развития:

) сделки на реальный товар;

) биржевые спекуляции (срочные или фьючерсные сделки);

) страхование (хеджирование) заключаемых сделок.

Возникновение биржи в Европе как своеобразной, наделенной особыми чертами, формы рынка относят к XVI-XVII вв., т. е. к периоду начала быстрого развития рынка и последующего становления капиталистических производственных отношений.

Первый этап возникновения и функционирования биржи связан с торговлей реальным товаром. Биржи реального товара, адекватная домануфактурному и мануфактурному производству - форма оптовой торговли. Ее отличительными чертами, присущими и ныне действующим биржам, являлись регулярность возобновления торга, приуроченность торговли к определенному месту и подчиненность заранее установленным правилам. Наиболее характерные операции - сделки с реальным товаром, т. е. тем, который имеется в наличии.

Второй условный этап развития биржевой торговли связан с периодом промышленной революции, когда имело место громадное расширение спроса на сырье и продовольствие. Возросли масштабы мировой торговли. Возросли требования к однородности качества товара и регулярности поставок. В результате биржа приобрела дополнительные, специфические только для биржи, черты: установление стандартов на товар, разработка типовых контрактов, котирование цен, урегулирование споров (арбитраж) и информационная деятельность. Биржи все больше превращаются в центры международной торговли. Ведущую роль приобретают сделки на срок с реальной продукцией, типа «форвард», гарантировавшие поставку товара требуемого качества в нужный срок по ценам, обеспечивающим возможность получения прибыли, что позволило фирмам заранее определять свои потенциальные издержки производства. В результате высвобождалась часть капитала, не участвовавшего в производительной деятельности, а являвшегося лишь гарантийным. В условиях свободной конкуренции, когда на рынке множество продавцов и покупателей, такой тип биржи способствовал продвижению громадных и всевозрастающих товарных масс от производителя к потребителю с наименьшими общественными затратами труда и капитала.

Более того - сделки на срок с реальным товаром, привлекая спекулятивные капиталы, увеличивали емкость рынка и создавали возможность для производителя и посредника быстрее реализовать свой товар, сокращая период обращения. Крупнейшие биржи стали центрами торговли международного значения, а складывающиеся на них цены, регулярно публикуемые специальными комитетами, приобрели характер мировых.

Биржа реального товара в своей высшей форме приобрела такие отличительные черты, как: совершение сделок на основе описания качества в отсутствие самого товара; специфический, свойственный только бирже, характер сделок (встречные предложения покупателей и продавцов), торговля массовой, однородной, качественно сравнимой продукцией, отдельные партии которой вследствие этого оказались взаимозаменяемыми; спекулятивность.

Важным экономическим условием возникновения торговли на срок является то, что в условиях колебаний цен возникает риск непредвиденных потерь, и кроме торговой прибыли остается место для прибыли от изменения цен или спекулятивной прибыли. При этом спекуляция носит не единичный характер, а постоянно присутствует, пронизывая любую сделку. Экономической основой возникновения торговли на срок является сама природа рынка - стихийность, неопределенность, неустойчивость.

В конце XIX - начале XX века значение бирж реального товара стало падать. Но, с другой стороны, появился и стал быстро развиваться совершенно новый тип товарной биржи - фьючерсная. Процесс перехода оказался растянутым по срокам и различным по форме в различных странах, а биржевая торговля чугуном, углем, спиртом, солодом, сеном и т. д. вообще прекратилась.

В настоящее время биржи реального товара сохранились лишь в отдельных странах и имеют сравнительно небольшие обороты. Они, как правило, служат одной из форм оптовой торговли товарами местного значения, рынки которых отличаются низкой концентрацией, для защиты интересов промышленности страны при экспорте важнейших товаров. Наиболее крупные из них действуют в Индии, Индонезии, Малайзии.

В развитых капиталистических странах бирж только реального товара не осталось. Но в отдельные периоды они играли заметную роль. Большие обороты были в середине 70-х- начале 80-х годов на нефтяной бирже в Лондоне с танкерными партиями на английскую нефть, в 70-е годы с зерновыми на бирже в Милане и т. д. В то же время во всех западноевропейских странах существуют товарные биржи, объединяющие торговцев, маклеров, транспортные и перерабатывающие фирмы. Они сотрудничают в рамках объединения Европейские товарные биржи. Сохранившиеся со времен расцвета срочной торговли реальным товаром, они занимаются в основном разработкой типовых контрактов и информационной деятельностью. Торговые операции на них практически не проводятся.

Однако институт товарной биржи не потерял своего значения, а трансформировался в рынок прав на товар или в так называемую фьючерсную биржу. Именно она «правит» бал в коммерции западных стран.

Фьючерсные биржи позволяют быстрее реализовать товар, уменьшить риск потерь от неблагоприятных изменений цен, ускорить возврат авансированного капитала в денежной форме в количестве, максимально близком первоначально авансированному капиталу плюс соответствующая прибыль. При этом происходит своеобразное разделение функций: банк кредитует только ту часть товарной стоимости, которая, по его мнению, будет возмещена независимо от конъюнктурных колебаний, тогда как биржа покрывает разницу между банковским кредитом и ценой реализации товара. Она же обеспечивает удешевление кредитования и экономию резервных средств, которые фирма держит на случай неблагоприятной конъюнктуры.

Основными признаками фьючерсной торговли служат:

üфиктивный характер сделок, при котором купля-продажа совершается, но обмен товаров практически полностью отсутствует. Целью сделок является не потребительная, а меновая стоимость товара;

üпреимущественно косвенная связь с рынком реального товара (через хеджирование, а не через поставку товара);

üполная унификация потребительной стоимости товара, представителем которого потенциально служит биржевой контракт, непосредственно приравниваемый к деньгам и обмениваемый на них в любой момент. (В случае поставки по фьючерсному контракту продавец имеет право поставить товар любого качества и происхождения в рамках, установленных правилами биржи);

üполная унификация условий в отношении количества разрешенного к поставке товара, места и сроков поставки;

üобезличенность сделок и заменимость контрагентов по ним, так как они заключаются не между конкретными продавцом и покупателем, а между ними или даже между их брокерами и расчетной палатой - специальной организацией при бирже, которая берет на себя роль гаранта выполнения обязательств сторон при покупке или продаже ими биржевых контрактов. При этом сама биржа не выступает в качестве одной из сторон в контракте или на стороне одного из партнеров.

Во фьючерсных операциях сохранена полная свобода сторон только в отношении цены, а ограниченная - в отношении выбора срока поставки товара. Все остальные условия строго регламентированы и не зависят от воли участвующих в сделке сторон. В связи с этим фьючерсную биржу иногда называют «рынком цен» (т. е. меновых стоимостей) в отличие от рынков товаров (совокупности и единства потребительных и меновых стоимостей), где покупатель и продавец могут согласовать между собой практически любые условия контракта. А эволюцию от сделок с реальными товарами к сделкам с фиктивными сравнивают с прогрессом от обращения денег с реальной стоимостью к бумажно-денежному обращению. По сути, фьючерсные биржи - это финансовые институты, которые позволяют быстро и эффективно приращивать финансовые капиталы.

Родоначальником фондовой биржи считается Англия (XVII в.). В это время уже существовало много акционерных обществ, главным образом в области внешней торговли. Одни лица, вложившие свои деньги в компании, стремились иногда продать акции, а другие, напротив, стремились приобрести их. Покупка и продажа акций стали производиться с помощью посредников -- брокеров. В результате образовался рынок ценных бумаг. В те времена сделки заключали прямо на улице, отсюда в обиход вошло выражение «уличный» рынок.

Однако широкое распространение торговля акциями получила только с началом промышленного переворота (конец XVIII -- начало XIX в.). С 1773 г. совершение сделок с ценными бумагами стало профессией. Биржевые брокеры Лондона в 1773 г. арендовали часть королевской меняльни, а в 1802 г. они оказались в состоянии построить специально спроектированное здание фондовой биржи на участке в Кейпел-Корт, где она размещается до настоящего времени. Одновременно они выработали устав и правила, направленные на предотвращение темных сделок и недопущение к сделкам биржевых дельцов, пользующихся дурной славой. Так появилась первая в мире Лондонская фондовая биржа, и рядом с «уличным» рынком стал быстро развиваться рынок «организованный».

Первая американская фондовая биржа возникла в 1791 г. в Филадельфии, а в 1792 г. появилась на свет прародительница знаменитой ныне Нью-Йоркской фондовой биржи. На современной Нью-Йоркской фондовой бирже концентрируется более половины всего мирового биржевого оборота. Среди других крупнейших современных фондовых бирж - Токийская, франкфуртская-на-Майне, Цюрихская. Фондовые биржи имеются примерно в 60 странах мира.

Сначала биржи торговали не столько акциями, сколько облигациями, которые выпускали правительства. Но победное шествие акционерной собственности в конце XIX в. привело к специализации бирж на торговле акциями, а сделки с облигациями сосредоточились на «уличном» рынке.

Фондовая биржа - это форма организации торговли ценными бумагами, осуществляемая регулярно по заранее установленным правилам. Фондовая биржа определяет рыночную цену ценных бумаг, распространяет информацию о них.

Выполнение этих функций фондовой биржей невозможно без участия посредников - брокеров и инвестиционных дилеров. Брокер сводит продавца и покупателя ценных бумаг, получая за это комиссионные. Дилер не только сводит продавца и покупателя, но и покупает на свое имя и за свой счет ценные бумаги, чтобы потом их перепродать.

Поскольку доход посредников зависит от торговли ценными бумагами, они не ждут, пока явится клиент, а ищут его сами. Этот поиск не позволяет сбережениям «залеживаться». Посредник обладает высоким уровнем профессионализма в знании рынка ценных бумаг, оперативностью в своих действиях. Он различает тактику поведения различных категорий покупателей ценных бумаг: инвестор думает, прежде всего, о минимизации риска, спекулянт готов идти на рассчитанный риск, а игрок -- на любой риск. Поэтому роль посредника в операциях с денежными бумагами велика. Каждый посредник постепенно обрастает клиентурой, с которой устанавливаются отношения личного доверия.

Покупатели ценных бумаг, напротив, нуждаются в совете, поскольку большинство из них не в состоянии самостоятельно определить, какие ценные бумаги целесообразно, выгодно покупать, а какие нет. Прежде чем дать совет, посредник изучает ситуацию на рынке ценных бумаг, динамику их курсов, психологию и цели инвестора, а затем подбирает подходящие для него ценные бумаги.

В странах с развитыми финансовыми рынками брокеры и инвестиционные дилеры так же необходимы, как банкиры или бухгалтеры. Их профессия -престижная и высокооплачиваемая. Известный французский художник Поль Гоген до того, как стать художником, был преуспевающим биржевым брокером с весьма значительными доходами. Великие ученые-экономисты тоже не обошли своим вниманием фондовую биржу. Д. Рикардо, играя на бирже, накопил состояние в 1 млн. фунтов, что по тем временам составляло огромную сумму, и таким образом превратился в одну из крупнейших фигур финансового мира. А затем он основал Лондонский клуб политэкономии, где был общепризнанным лидером. Другой английский ученый Дж. Кейнс, прежде чем сыскать имя всемирно известного экономиста, играл на бирже, сколотил большое состояние и основал собственный колледж. Сегодня этому посвящают свою деятельность не только отдельные лица, но и целые фирмы, которые и определяют лицо современного инвестиционного бизнеса. Они представляют универсальные инвестиционные банки, выполняющие весь комплекс операций с ценными бумагами как на первичном, так и на вторичном рынке. В США несколько десятков таких банков сосредоточивают в своих руках львиную долю всех операций.

Подобно товарной бирже на фондовой бирже ценные бумаги на торгах непосредственно не выставляются. Они продаются и покупаются партиями, находясь на специальных банковских счетах.

К операциям на фондовой бирже допускаются не все ценные бумаги, а лишь так называемые фондовые ценности. К основным фондовым ценностям относятся: ценные бумаги с фиксированным доходом -- государственные облигации, облигации частных компаний и банков, акции, а также сертификаты. Внесение акций компаний в список акций, котирующихся на данной бирже, называется листингом. Листинг не только допускает ценные бумаги эмитента к торгам на фондовой бирже, включая их в котировальный лист биржи, но и предполагает контроль финансово-экономического положения эмитента на предмет его соответствия требованиям фондовой биржи.

Среди таких требований могут быть требования к юридическому статусу эмитента, размерам его уставного капитала, доходам, номиналу ценных бумаг. Так, на Нью-Йоркской фондовой бирже допускаются к котировке акции с рыночной или балансовой совокупной стоимостью не менее 18 млн. долл. Но это не все. К котировке допускаются только акции акционерных обществ, получающих прибыль не менее 2 млн. долл. в последние три года, располагающих 2000 акционеров - владельцев 100 и более акций, выпустивших в свободную продажу не менее 1 100 000 акций, среднемесячный оборот которых превышает 100 тыс. единиц.

Таким образом, престиж фирмы, добрая воля инвесторов, лучший доступ к кредиту, хорошая «видимость» рынка, более точная оценка акций в целях налогообложения, слияний, поглощений - эти преимущества биржевой торговли позволяют акционерам включить свои акции в биржевой список.

Биржа помогает инвестору найти то, что ему нужно, а сбережения направить в те фирмы, чьи акции котируются выше. Биржа влияет и на цены «уличного» рынка. Однако по своему обороту биржевая торговля в десятки раз меньше внебиржевой.

Регистрация тех, кто торгует ценными бумагами и консультирует инвесторов. Регистрацию проходит и сама фирма, и все ее члены, в ходе которой выясняется профессиональная пригодность представляемого.

Обеспечение гласности. Каждый, кто продает ценные бумаги, должен опубликовать проспект, содержащий правдивую информацию об эмитенте и выпускаемых им ценных бумагах.

Контроль за соблюдением правил биржевой торговли.

Кроме государственного регулирования, на фондовых биржах осуществляется самоконтроль. Поскольку главный принцип работы биржи - ликвидность рынка, то биржа делает все, чтобы добиться этого.

В Республике Беларусь идет переход к рыночной экономике и быстрыми темпами создается рынок ценных бумаг. На этом рынке обращение акций и облигаций белорусских предприятий позволяет привлечь дополнительные средства для их развития, укрепляя экономику. Кроме того, даже простые люди, решающие вопрос вложения денег, также могут рассматривать покупку акций и облигаций для того, чтобы часть сбережений приумножалась вместе с ростом ценных бумаг успешно развивающихся предприятий. Правда, существует и риск, что акции предприятия были переоценены на рынке и впоследствии упадут в цене, либо само предприятие будет плохо развиваться, что приведет к тому же результату с уровнем цен на его акции. Эти риски должна уменьшить полнота информации о состоянии дел на предприятии. Поэтому и существуют фондовые биржи, где осуществляется торговля ценными бумагами и где условием допуска акций к торговле на бирже, является раскрытие компанией своего финансово-экономического положения некоторой цены.

В общем виде инфраструктуру современного рынка можно представить в виде схемы 1.1

Развитие структуры и инфраструктуры рынка отражается на его конъюнктуре.

Конъюнктура рынка - совокупность условий, сложившихся на рынке в определенный момент. Факторы, влияющие на конъюнктуру рынка, можно классифицировать по продолжительности действия (временные и постоянные), по характеру воздействия (циклические и нециклические), источникам возникновения (внешние и внутренние) и другие.

Рассмотренные в теме основные закономерности развития рынка проявляются как тенденции, имеющие в разных странах свою специфику. Поэтому формирование рыночной системы в Республике Беларусь в переходный от командно-административной экономики период должно учитывать существующие проблемы: относительно низкий уровень развития производительных сил по сравнению с развитыми странами; глубоко монополизированная структура экономики и основных рынков; противоречия между федеральной, региональной и местными властями; оторванность производства от нужд потребителей; неразвитая инфраструктура рынка, которая вместе с тем в своем развитии опережает формирование структуры рынка; дестабилизация кредитно-денежной и финансовой системы и т.д. Это определяет направления реформирования экономики, включающей:

üРазгосударствление экономики и развитие предпринимательства;

üФормирование рынка и его инфраструктуры, установление хозяйственных связей рыночного типа и становление новых мотивационных механизмов развития предпринимательства;

üДемонополизация экономики и устранение организационных структур, сложившихся в рамках командно-административной системы и препятствующих развитию рынка;

üПереход к свободному ценообразованию при сохранении форм и методов государственного регулирования;

üОсуществление жесткой кредитно-денежной и финансовой политики, направленной на ограничение денежной массы в обращении;

üСоздание сильной системы социальных гарантий и поддержки населения, облегчающей людям адаптацию к условиям рыночной экономики;

üОсуществление активной структурно-инвестиционной политики, обеспечивающей необходимые структурные сдвиги в народном хозяйстве в направлении социальной переориентации.

Таким образом, главным итогом начавшихся реформ явился качественный сдвиг, окончательный разрыв с прежней хозяйственной системой и создание условий для формирования основ рыночной экономики. Но структурные изменения менее глубоки, чем это минимально необходимо для функционирования социально ориентированной рыночной экономики. Они происходят гораздо медленнее, чем в других странах, что проявляется, в том числе в ограниченных размерах частного сектора. Очевидно, что эти процессы станут важнейшим содержанием довольно длительного периода, в ходе которого в нашей стране и возникнет современная рыночная экономика.

рыночный инфраструктура кредитный банковский биржа

2. ПРОБЛЕМЫ РАЗВИТИЯ ИНФРАСТРУКТУРЫ В РЕСПУБЛИКЕ БЕЛАРУСЬ

.1 Особенности и проблемы развития инфраструктуры в республике Беларусь

Белорусская модель экономического развития строится на научно обоснованном соотношении принципов рыночных отношений и государственного регулирования. Ее главная цель - постоянный и устойчивый рост благосостояния граждан, повышение качества жизни всех слоев населения. Одним из направлений устойчивого развития Республики Беларусь в мировой экономике является создание и развитие свободных экономических зон (СЭЗ). Совершенствование их деятельности необходимо осуществлять с учетом приоритетов структурно-инвестиционной политики, создания полюсов ускоренного роста путем привлечения иностранных инвестиций, стимулирования развития экспорта и импортозамещающих производств, внедрения современных технологий и новых' методов хозяйствования. Их создание и функционирование связывается с либерализацией и активизацией внешнеэкономической деятельности, отработкой рыночной модели развития, обеспечением благоприятных условий для экономического развития регионов страны, созданием новых рабочих мест, ускорением научно-технического прогресса.

Мировая практика свидетельствует, что удельный вес добавленной стоимости в сфере услуг существенно выше, чем в промышленности и сельском хозяйстве. В республике этот показатель составляет 63-65%, в промышленности - 27~28, сельском хозяйстве - 36-39%.

Таблица 2.1

Объем платных услуг населению

19952000200120022003200420052006200720082009Платные услуги населениюв фактически действовавших ценах, млрд. руб.7673,4632,61)1367,32495,74048,75212,46776,28307,29988,212607,614223,4в сопоставимых ценах, в процентах к предыдущему году95,0104,9109,0108,7111,2112,9115,3111,2111,5113,9102,8В том числе бытовые услугив фактически действовавших ценах, млрд. руб.1330,7108,41)208,4348,0445,2597,2839,11020,31307,71671,41985,7в сопоставимых ценах, в процентах к предыдущему году79,8113,0114,0122,6113,6116,3130,0121,2121,9125,8116,4Источник: разработка на основании данных министерства статистики и анализа Республики Беларусь

Анализируя таблицу 2.1 нужно отметить, что в Республике Беларусь, по данным Платежного баланса за 2009 г., доля сферы услуг в ВВП составляла около 43%, практически равняясь доле ВВП, формируемой в сфере производства товаров. Анализ статистических данных показывает, что за период с 1990 по 2009 г. производство товаров в составе ВВП республики уменьшилось с 68,9 до 44,0%, или на 24,9%, а производство услуг за это время увеличилось на 14,4% (с 28,6 до 43,0%).

К сфере услуг относятся 19 отраслей. Наибольшую долю в ВВП занимают такие отрасли, как торговля и общественное питание (10,3%), транспорт (6,7%), образование (3,5%), здравоохранение, физическая культура и социальное обеспечение (3,5%) (по данным за 2009г.).

Международная торговля услугами складывается для республики благоприятно, о чем свидетельствует положительное торговое сальдо. Устойчивое положительное сальдо по услугам позволило компенсировать дефицит торгового баланса.

Активно развивался экспорт услуг. Доля экспорта услуг Беларуси в общем объеме экспорта товаров и услуг страны в 2006 г. составляла около 10,9%. Развитие экспорта услуг осуществляется в республике на основе использования конкурентных преимуществ, в частности таких, как:

транзитный коридор;

рациональная система подготовки кадров;

большое число научных организаций, обслуживающих отдельные отрасли сферы услуг.

В 2009 г. экспорт услуг Беларуси увеличился в 2,3 раза к уровню 2000 г.

В стоимостном выражении в 2009 г. экспорт услуг составил 2299,2 млн. долл. США (вырос на 10,9% в сравнении с 2005 г.), в том числе доля экспорта услуг в страны СНГ достигла 30,8%. Наибольший удельный вес в экспорте услуг (46,6%) приходится на транспортные услуги, которые в 2006 г. по сравнению с предыдущим годом увеличились на 17,2% и составили 1568,0 млн. долл. США. Рост экспортных перевозок наблюдался по всем видам транспорта. Экспорт услуг по статье «поездки» увеличился на 7,5% и составил в 2009 г. 272,0 млн. долл. США. Экспорт услуг связи вырос на 12,2%, строительных, напротив, значительно сократился - на 38,6%. Положительное сальдо внешнеторгового баланса услуг в целом за 2009 г. незначительно, но сократилось - на 16,0 млн. долл. и составило 812,3 млн. долл. США (прежде всего по причинам роста импорта поездок - на 122,7% в 2006 г. по сравнению с 2008 г. и существенного сокращения экспорта строительных услуг) [14].

Следует отметить, что масштабы экспортных услуг Беларуси не велики. Устойчивый рост экспорта коммерческих услуг обусловлен прежде всего транспортной составляющей. Определяющими видами транспорта в Беларуси являются: железнодорожный, трубопроводный (превалирующий в позиции «другие виды транспорта») и, в меньшей степени, автомобильный, что свидетельствует о недостаточном использовании выгодного географического положения страны. Доля экспортных перевозок автомобильным транспортом в общем объеме экспорта товаров и услуг республики составляет всего около 1%. Такова же доля поездок, что свидетельствует о явно недостаточном у нас развитии въездного туризма. То есть на сегодняшний день из всех видов услуг, экспортируемых Беларусью, валюта зарабатывается в основном на железнодорожных перевозках, доля которых в общем объеме перевозок составляет 75% (если исключить трубопроводный транспорт) [21].

Доли составляющих статьи «другие услуги» в экспорте 2001 и 2009 гг. представлены на рис. 4. За рассматриваемый период доля услуг связи возросла с 25,1 до 27,1%, строительные услуги уменьшили вклад с 21,5 до 9,5%. Доля компьютерных и информационных услуг возросла с 3,1 до 12,7%.

Белорусская модель экономического развития строится на научно обоснованном соотношении принципов рыночных отношений и государственного регулирования. Ее главная цель - постоянный и устойчивый рост благосостояния граждан, повышение качества жизни всех слоев населения. Одним из направлений устойчивого развития Республики Беларусь в мировой экономике является создание и развитие свободных экономических зон (СЭЗ). Совершенствование их деятельности необходимо осуществлять с учетом приоритетов структурно-инвестиционной политики, создания полюсов ускоренного роста путем привлечения иностранных инвестиций, стимулирования развития экспорта и импортозамещающих производств, внедрения современных технологий и новых' методов хозяйствования.

Таблица 2.2

Производство валового внутреннего продукта

19952000200120022003200420052006200720082009Валовой внутренний продукт:в текущих ценах, млрд. руб.121403913417173261383656549992650677926797165129791136790Валовой внутренний продукт на душу населения, тыс. руб.119099131)172226343703508866568145100151340714153Источник: разработка на основании данных Министерства статистики и анализа Республики Беларусь [21]

Анализируя таблицу 3.2 отметим, что производство ВВП в 2009 году увеличилось на 6999 млрд. руб., а по сравнению с 1995 годом на 15387 млрд. руб., что является хорошим экономическим показателем для государства.

Главные из них: развитая и диверсифицированная экономическая структура с большим количеством конкурентных эффективных фирм-производителей; наличие мощного финансового сектора и развитых финансовых рынков, а также эффективно выполняющих свои функции административных институтов. Чем хуже выполняются названные условия, тем меньше эффекта от методов косвенного регулирования. Соответственно, мы имеем слаборазвитую экономику; сырьевую экономику; экономику, в которой доминируют крупные монополии, которая в целом мало поддается их воздействию, а стимулирующий эффект от этих мер в такого рода экономике крайне слаб. Это вовсе не означает, что макроэкономическая политика в такой экономике не нужна - напротив, она, безусловно, необходима, но, во-первых, ей нужен особый инструментарий, учитывающий состояние ее производственной и институциональной базы, и, во-вторых, она может сыграть лишь вспомогательную роль благоприятствующего условия. Источником подлинного роста и развития и толчком к нему здесь должны быть меры иного характера - меры, которые воздействуют на хозяйствующие субъекты не такими продвинутыми инструментами, как, например, снижение ставки рефинансирования, а более определенно и непосредственно.

Таблица 2.3

Основные показатели розничной торговли

19952000200120022003200420052006200720082009Розничный товарооборот:в фактически действовавших ценах, млрд. руб.4685341971)81711191015170194522523031062381685065155913Число объектов розничной торговой сети (на конец года), тыс.30,030,829,729,631,132,834,235,436,141,0…Число объектов общественного питания (на конец года), тыс.9,38,78,98,88,710,010,510,811,111,5…Источник: разработка на основании данных Министерства статистики и анализа Республики Беларусь. [21].

Анализируя таблицу 2.3 отметим, что розничный товарооборот, включая общественное питание, через все каналы реализации в 9г. составил 55,9 трлн. рублей, что в сопоставимых ценах на 5,3 трлн. руб. больше, чем в 2008 г. Прогнозные параметры по темпам роста розничного товарооборота по итогам 2009г. выполнены всеми областями и г. Минском.

Таблица 2.4

Распределение розничного товарооборота по формам собственности (в процентах к итогу)

19952000200120022003200420052006200720082009Розничный товарооборот - всего100100100100100100100100100100100в том числе по формам собственности:государственная37,624,921,220,418,416,915,815,415,014,714,3частная62,174,377,478,079,881,281,981,581,981,982,0из нее организаций потребительской кооперации16,113,912,211,010,210,39,79,99,79,59,6иностранная0,30,81,41,61,81,92,33,13,13,43,7Источник: разработка на основании данных Министерства статистики и анализа Республики Беларусь. [21].

Анализируя таблицу 2.4 отметим, что доля продажи товаров отечественного производства магазинами в объеме их розничного товарооборота в 2009г. составила 77,1%, в том числе продовольственных товаров - 85,4%, непродовольственных - 66,1%. Торговыми организациями розничной торговли и общественного питания в 2009г. продано продовольственных товаров на 26 трлн. рублей, или в сопоставимых ценах 116,3% к уровню 2008г.

Производство продукции сельского хозяйства составило 90 процентов, инвестиции в основной капитал - 95 процентов к уровню 1990 года.

Таблица 2.5

Основные социально-экономические показатели Республики Беларусь за 1995-2009 года

199520002001200220032004200520062007200820092)Численность населения (на конец года), тыс. человек101779990995198999849980097519714969094933)94803)Денежные доходы населения, млрд. руб.630775577115061708722795295653862248685586707530587605Реальные денежные доходы населения, в процентах к предыдущему году66,4114,1128,1104,1103,9109,8118,4117,8113,2111,8102,9Валовой внутренний продуктмлрд. руб.121403913417173261383656549992650677926797165129791136790Рентабельность реализованной продукции, работ, услуг, всего9,913,17,88,59,113,413,513,611,714,015,5Продукция сельского хозяйствамлрд. руб.465252734453965217814105451282615544181022505226538Инвестиции в основной капиталмлрд. руб.22381,61809,03049,34484,67131,210783,415095,820374,126053,337202,343065,6Розничный товарооборотмлрд. руб.46853419781711191015170194522523031062381685065155913Платные услуги населениюмлрд. руб.767363313672496404952126776830799881260814223в процентах к предыдущему году95,0104,9109,0108,7111,2112,9115,3111,2111,5113,9102,8Источник: разработка на основании данных министерства статистики и анализа Республики Беларусь [21].

Анализируя таблицу 2.5 отметим, что основные макроэкономические показатели на 2005 - 2009годы выполнены. Это позволило в 2009 году по многим параметрам значительно превысить уровень 1990 года: по производству ВВП - на 27 процентов, выпуску промышленной продукции - на 53, производству потребительских товаров - на 66, реальным денежным доходам - на 75 и по заработной плате - на 95 процентов. Инвестиции в основной капитал увеличились в 2009 году по сравнению с 2008 годом на 5863,3 млн. руб., а в сравнении с 1995годом в 1,92 раза. Розничный товарооборот увеличился в 2009 году на 5262 млн. руб.. в сравнении с 2007 годом 17745 млн. руб. Платных услуг населению оказано на 14223 млн. руб., что на 12,8% больше чем в 2008году и на 86больше чем в 1995году. [22].

Розничный товарооборот в 2009 году, включая общественное питание, через все каналы реализации составил 6345,7 млрд. рублей, что в сопоставимых ценах на 2,9% больше, чем в 2008 году (задание на 17,5%). Населению продано продовольственных товаров на 3300,7 млрд. рублей, непродовольственных - на 3045 млрд. рублей, что составило 100,3% и 105,8% к уровню предыдущего года соответственно.

В 2009 году, несмотря на негативное влияние мирового финансового кризиса, на потребительском рынке области сохранена стабильная ситуация по обеспечению населения всеми продовольственными и непродовольственными товарами.

При снижении в прошлом году в республике производства потребительских товаров, сокращении импортных поставок, незначительном росте реальных доходов населения, областью обеспечен рост розничного товарооборота в сопоставимых ценах через все каналы реализации на 102,9%.

По результатам работы за январь-март 2010 года темп роста розничного товарооборота составил 110,5% (за аналогичный период прошлого года - 105,5%) [21].

В течение года в области проведено более 2-х тысяч ярмарок выходного дня, 1080 предприятий торговли и общественного питания, продлили часы работы, перешли на режим работы без выходных дней, 65 магазинов переведено на круглосуточный режим работы. В 68 магазинах торговля организована с применением элементов дисконтной политики. В 1,8 тысячи объектах торговли организована реализация населению товаров в кредит с рассрочкой платежа.

Введено в действие 14,8 тыс. кв. метров торговых площадей. За счет нового строительства открыто 2 магазина ОАО Веста торговой площадью 535 и 340 кв. метров в г. Витебске, торговый центр ООО ТД Стрелец площадью 980 кв.метров в г. Полоцке. После реконструкции и технического перевооружения в областном центре открыты магазины ОАО Ника (820 кв. м), № 28 ОАО Витебские продукты (600 кв.м), торгово-деловой центр Беларусь ЧТУП МегаЕвротекс торговой площадью 12,4 тыс.кв.метров. В г. Орше открыт универсам Алми ООО Витист торговой площадью 710 кв. метров. Проведена реконструкция Смоленского рынка. Сеть общедоступных объектов общественного питания увеличилась на 35 единиц и 770 мест.

В настоящее время торговая сеть Витебской области представлена более 4500 магазинами торговой площадью 415,2 тыс.кв. метров, 1670 объектами общественного питания, 39 торговыми центрами площадью 53,2 тыс.кв. метров, в которых организована работа 3016 торговых объектов, а также 63 рынками на 14,6 тыс. торговых мест. На автомобильных дорогах расположено 64 объекта общественного питания придорожного сервиса.

Обеспеченность населения торговыми площадями на 1000 жителей составляет 359 кв.метров при нормативе социального стандарта 320 кв.метров.

На 1000 жителей приходится 23,6 места в общедоступных объектах общественного питания, при нормативном значении социального стандарта 22 места. Услуги населению области оказывают 804 общедоступных объекта общественного питания на 28,5 тыс. мест, в том числе 54 ресторана, 244 кафе, 138 баров. Имеется 8 объектов высшей наценочной категории, 84-первой и 712-второй.

В области 77% магазинов работают без обеденного перерыва, 67%- без выходных, 79%-в воскресенье. По методу самообслуживания работает 47% от общего количества магазинов.

В 2009 году населению оказано платных услуг в сопоставимых ценах на 3% больше, чем за 2008 год (задание на 14%).

Наибольшим спросом у населения пользовались услуги физической культуры и спорта, туристические и экскурсионные, санаторно-оздоровительные, культуры, медицинские, бытовые, связи и образования.

Анализ социально-экономической ситуации в стране показывает, что, несмотря на складывающиеся положительные тенденции, на работу экономики продолжает оказывать влияние ряд нерешенных проблем. Основными из них являются:

üналичие организаций реального сектора экономики, имеющих неудовлетворительные результаты финансово-хозяйственной деятельности;

üотносительно высокая материало- и энергоемкость производства, зависимость его от конъюнктуры цен на импортируемые топливно-энергетические и сырьевые ресурсы;

üслабая инновационная активность;

üдифференциация оплаты труда по комплексам, отраслям и сферам экономики;

üнедостаточно высокий уровень пенсий, стипендий и других социальных выплат.

Учитывая, что в реальном секторе экономики в основном исчерпаны возможности наращивания производства за счет экстенсивных факторов, в предстоящей пятилетке необходимо обеспечить модернизацию экономики путем внедрения современных ресурсо- и энергосберегающих технологий, максимального использования интеллектуального ресурса страны на основе всестороннего гармоничного развития человека [20].

Цели и задачи экономического развития Республики Беларусь на 2010 годы определены на основании анализа ее экономического положения, тенденций мирового развития, прогнозных показателей экономического роста соседних государств - основных торговых партнеров Беларуси, и прежде всего Российской Федерации, Казахстана, Украины, а также стран ЕС и других региональных интеграционных образований [21].

Главная цель экономического развития Республики Беларусь на 2010 годы - дальнейшее повышение уровня и качества жизни населения на основе повышения конкурентоспособности экономики, создания государства, удобного для людей.

Для ее достижения необходимо обеспечить:

üрост реальных денежных доходов населения, в том числе заработной платы, пенсий, стипендий, пособий и других социальных выплат;

üработу органов государственного управления в интересах человека с целью удовлетворения его потребностей;

üблагоприятные условия для интеллектуального, творческого, трудового, профессионального и физического совершенствования человека;

üопережающее развитие сферы услуг, и прежде всего образования, здравоохранения, культуры - основы совершенствования человеческого капитала;

üвнедрение повышенной системы социальных стандартов во всех сферах жизни общества;

üосуществление мер по улучшению демографической ситуации в стране;

üповышение эффективности агропромышленного комплекса, дальнейшее развитие социальной инфраструктуры села;

üинновационную направленность развития экономики, более действенный механизм стимулирования разработки и реализации эффективных инвестиционных проектов и на этой основе повышения уровня конкурентоспособности экономики, включая структурную перестройку, технико-технологическое перевооружение и реструктуризацию производств;

üрасширение взаимовыгодных экономических связей со странами ближнего и дальнего зарубежья, прежде всего с Россией, другими странами СНГ, а также ЕС; национальную безопасность страны.

Для реализации поставленных задач главные усилия потребуется сконцентрировать на следующих приоритетных направлениях:

üвсестороннее гармоничное развитие человека, формирование эффективной системы здравоохранения;

üинновационное развитие национальной экономики, энерго- и ресурсосбережение;

üнаращивание экспортного потенциала страны;

üразвитие агропромышленного комплекса и сопряженных отраслей, социальной сферы села;

üразвитие малых и средних городов;

жилищное строительство.

На развитие сферы услуг в Беларуси обращено внимание в различных государственных программных документах. Программой социально-экономического развития Республики Беларусь на 2006-2010 гг. и Комплексной программой развития сферы услуг в Республике Беларусь на 2006-2010 гг. предусмотрено увеличить к концу предстоящего пятилетия объем реализации всех видов услуг по сравнению с 2008 г. в 1,5-1,6 раза. Это приведет к росту объемов производства в сфере услуг, где их доля в ВВП увеличится до 48%. Оценка современного состояния сферы услуг свидетельствует о ее недостаточном развитии относительно потребностей национальной экономики.

Это связано с ограниченным спектром оказываемых услуг, отсутствием современной инфраструктуры, недостаточным развитием услуг в малых городах и сельской местности, медленным развитием малого и среднего бизнеса в данной сфере.

В 2011 г. валовой внутренний продукт Беларуси, исчисленный по паритету покупательной способности, возрастет до рекордных $140,73 млрд. против $130,78 млрд. в 2010 г. и $120,87 млрд. в 2009 г.

Таблица 2.6

Прогноз основных экономических показателей Беларуси в 2010-2015 гг.

Показатель20082009201020112012201320142015ВВП в текущих ценах, трлн. руб.129,8136,8157,9187,5216,7244,8274,1306,6Темпы прироста ВВП в сопоставимых ценах, %10,20,27,26,24,74,74,64,5Дефлятор ВВП, %121,2105,1107,7111,8110,4107,9107,0107,0ВВП в текущих ценах, млрд60,7548,9852,8959,6666,7874,1281,8890,50ВВП на душу населения в текущих ценах,6399,75166,15606,86356,87150,77977,18855,89838,3ВВП по паритету покупательной способности, млрд119,49120,87130,78140,73149,30158,58168,70179,47ВВП по ППС на душу населения, долл.1258712750138651499415988170671824719510Доля Беларуси в мировом ВВП, %0,1710,1730,1700,1710,1720,1750,1780,182Курс белорусского рубля к доллару США по ППС, руб.1086,21131,71207,71332,51451,41543,51624,61708,4Инфляция, % (по методике «декабрь к декабрю»)13,310,110,010,07,05,05,05,0Валовой государственный долг, трлн. руб.14,88934,39747,02952,84257,05661,15264,71967,949Валовой государственный долг, в % к ВВП11,525,129,828,226,325,023,622,2Дефицит счета текущих операций, млрд-5,262-6,402-7,388-8,267-8,395-8,371-8,372-8,613Дефицит счета текущих операций, в % к ВВП-8,66-13,07-13,97-13,86-12,57-11,29-10,23-9,52Уровень безработицы, %0,80,90,90,90,90,90,90,9Население, млн. чел.9,4939,4809,4339,3859,3399,2929,2459,199Источник: разработка на основании данных министерства статистики и анализа Республики Беларусь [21]

Анализируя таблицу 2.6 отметим, что, в целом текущий прогноз ВВП Беларуси по паритету покупательной способности выглядит следующим образом: 2010 г. - $130,78 млрд., 2011 г. - $140,73 млрд., 2012 г. - $149,30 млрд., 2013 г. - $158,58 млрд., 2014 г. - $168,70 млрд. и 2015 г. - $179,47 млрд. В 2015 г. ВВП Беларуси по паритету покупательной способности, предположительно, возрастет до $179,47 млрд. в абсолютном выражении. При этом в расчете на душу населения показатель ВВП достигнет $19,51 тыс.

В то же время, проект Программы социально-экономического развития Беларуси на 2011-2015 гг. предусматривает увеличение объема ВВП на душу населения по паритету покупательной способности до $26-27 тыс. в 2015 г., а производительности труда - до $49-51 тыс.

В свою очередь, реальные денежные доходы населения, скорректированные на инфляцию, возрастут в 2015 г. по сравнению с 2010 г. в 1,7-1,76 раза. В номинальном выражении средняя зарплата работников достигнет среднего уровня зарплат в сопредельных странах (документ пока не содержит конкретный целевой ориентир по зарплате).

Для развития и совершенствования услуг в Беларуси предстоит реализовать ряд мероприятий:

расширение географической структуры экспорта, освоение новых рынков в странах вне государств-участников СНГ, в том числе на основе использования механизмов ВТО

развитие инфраструктуры внешней торговли услугами, в том числе создание за рубежом сервисных центров продаж, гарантийного и послегарантийного обслуживания белорусских экспортных товаров и услуг;

совершенствование экспортной инфраструктуры за счет приоритетного экспорта деловых, туристических, транспортных услуг, развития электронной торговли и электронного декларирования, развития услуг в сфере транснационального трансфера технологий;

обеспечение государственной поддержки экспортеров услуг, в том числе по развитию рекламной и выставочно-ярмарочной деятельности за рубежом;

максимальное использование услуг отечественных организаций (транспортных, страховых, банковских, консультационных и прочих видов) в обслуживании экспортных потоков республики;

совершенствование системы кредитования и страхования экспортных сделок;

совершенствование нормативной правовой базы по экспорту услуг;

разработка единого порядка регулирования торговли услугами в рамках интеграционных объединений стран СНГ;

активизация сотрудничества с международными торгово-экономическими и финансовыми организациями, регулирующими международную торговлю услугами;

вступление в международные отраслевые ассоциации производителей услуг, в том числе инжиниринговые;

принятие мер по вступлению Республики Беларусь в ВТО для участия в многостороннем международном соглашении по услугам в рамках этой организации (ГАТС).

Таким образом, основные особенности формирования равновесия в Республики Беларусь на примере товарного рынка.: вмешательство государства в формирование цен, протекционистская политика государства, поддержка падающего спроса, олигополистический характер рынков, сильная связь спроса с социальными факторами, такими как уровень заработной платы и безработицы, высокая доля импортных дешевых товаров в структуре рыночного оборота.

Анализ социально-экономической ситуации в стране показывает, что, несмотря на складывающиеся положительные тенденции, на работу экономики продолжает оказывать влияние ряд нерешенных проблем. Основными из них являются:

üналичие организаций реального сектора экономики, имеющих неудовлетворительные результаты финансово-хозяйственной деятельности;

üотносительно высокая материало- и энергоемкость производства, зависимость его от конъюнктуры цен на импортируемые топливно-энергетические и сырьевые ресурсы;

üслабая инновационная активность;

üдифференциация оплаты труда по комплексам, отраслям и сферам экономики;

üнедостаточно высокий уровень пенсий, стипендий и других социальных выплат.

Учитывая, что в реальном секторе экономики в основном исчерпаны возможности наращивания производства за счет экстенсивных факторов, в предстоящей пятилетке необходимо обеспечить модернизацию экономики путем внедрения современных ресурсо- и энергосберегающих технологий, максимального использования интеллектуального ресурса страны на основе всестороннего гармоничного развития человека[13,с.15].

Цели и задачи экономического развития Республики Беларусь на 2010 годы определены на основании анализа ее экономического положения, тенденций мирового развития, прогнозных показателей экономического роста соседних государств - основных торговых партнеров Беларуси, и прежде всего Российской Федерации, Казахстана, Украины, а также стран ЕС и других региональных интеграционных образований.

Главная цель экономического развития Республики Беларусь на 2010 годы - дальнейшее повышение уровня и качества жизни населения на основе повышения конкурентоспособности экономики, создания государства, удобного для людей.

Для ее достижения необходимо обеспечить:

üрост реальных денежных доходов населения, в том числе заработной платы, пенсий, стипендий, пособий и других социальных выплат;

üработу органов государственного управления в интересах человека с целью удовлетворения его потребностей;

üблагоприятные условия для интеллектуального, творческого, трудового, профессионального и физического совершенствования человека;

üопережающее развитие сферы услуг, и прежде всего образования, здравоохранения, культуры - основы совершенствования человеческого капитала;

üвнедрение повышенной системы социальных стандартов во всех сферах жизни общества;

üосуществление мер по улучшению демографической ситуации в стране;

üповышение эффективности агропромышленного комплекса, дальнейшее развитие социальной инфраструктуры села;

üинновационную направленность развития экономики, более действенный механизм стимулирования разработки и реализации эффективных инвестиционных проектов и на этой основе повышения уровня конкурентоспособности экономики, включая структурную перестройку, технико-технологическое перевооружение и реструктуризацию производств;

üрасширение взаимовыгодных экономических связей со странами ближнего и дальнего зарубежья, прежде всего с Россией, другими странами СНГ, а также ЕС;

национальную безопасность страны.

Для реализации поставленных задач главные усилия потребуется сконцентрировать на следующих приоритетных направлениях:

üвсестороннее гармоничное развитие человека, формирование эффективной системы здравоохранения;

üинновационное развитие национальной экономики, энерго- и ресурсосбережение;

üнаращивание экспортного потенциала страны;

üразвитие агропромышленного комплекса и сопряженных отраслей, социальной сферы села;

üразвитие малых и средних городов;

жилищное строительство.

В Республике Беларусь созданы условия для формирования институтов рынка (коммерческие банки, биржи и т. п.). Однако развитие рыночных отношений сдерживается противоречивостью и слабой системной согласованностью экономических и административных инструментов и механизмов. В ближайшей перспективе (до 2011 г.) предполагается завершить создание законодательно-правовой базы для формирования эффективной социально ориентированной экономики, дающей возможность обеспечить достойный уровень жизни людей, экологическую чистоту и конкурентоспособность продукции, адаптацию производства к изменениям рыночной конъюнктуры. Институциональное строительство должно вестись в направлении:

реализации прав собственности и контрактных обязательств; защиты инвесторов; формирования крупных интегрированных структур, способных производить высококачественную продукцию с наименьшими издержками и содействующих мобилизации внутренних ресурсов, расширяющих возможности привлечения внешних инвестиций и выхода на мировой рынок; реструктуризации в среднем звене (на мезоуровне); совершенствование организационно-правовых условий для осуществления корпоративного управления; процедуры несостоятельности (банкротства);

формирования и развития системы финансовых рынков и институтов, включая банковский сектор и сеть небанковских финансовых организаций (портфельные фонды, фонды венчурного (рискового) капитала, лизинговые и факторинговые компании, страховые компании); расширения возможностей финансирование предприятий;

повышения эффективности законодательства путем реформирования политических институтов (судебной и правоохранительных систем, государственного управления); [13,с.20].

создания и совершенствования компетентной и надежной системы судопроизводства и специализированных органов, занимающихся ценными бумагами и антимонопольной деятельностью; повышения правовых знаний населения и эффективного использования законов.

В 2011-2020 гг. потребуется формирование институциональной поддержки экологизации производственной и непроизводственной деятельности (законодательно-правовая база, аудит, страхование, сертификация, экспертиза, мониторинг и стратегическая экологическая оценка).

В системе институциональных рыночных преобразований определяющая роль принадлежит отношениям собственности. Ее трансформация направлена на создание многоукладной социально ориентированной рыночной экономики, развитие частной инициативы и предпринимательства, стимулирование инвестиционных процессов и, в конечном счете, на создание устойчивых предпосылок для динамичного роста и повышения эффективности экономики.

Ориентировочное соотношение частного и государственного секторов должно составить 70:30, что соответствует эволюционно достигнутому уровню в экономически развитых странах мира.

Приватизация небольших объектов государственной собственности будет осуществляться путем их продажи по конкурсу или на аукционах за денежные средства. Реформировать средние предприятия предполагается путем преобразования в открытые акционерные общества с последующей продажей акций, принадлежащих государству, отечественным и иностранным инвесторам. В отношении крупных предприятий будет преобладать приватизация посредством акционирования на основе эффективных индивидуальных инвестиционных проектов (допуская передачу в установленном порядке новым собственникам земельных участков) с последующей продажей акций, находящихся в государственной собственности. При реформировании крупных имущественных комплексов следует рассматривать целесообразность их реструктуризации и проведения аукционов и конкурсов по продаже (либо по передаче в коммунальную собственность) выделяемых структурных подразделений.

Четкая регламентация работ по реформированию собственности потребует составления и утверждения долгосрочных региональных программ приватизации в каждом административно-территориальном образовании страны. Система индикаторов включает общесистемные индикаторы и индикаторы, отражающие закономерности и процессы устойчивого развития социальной, экономической и экологической сфер, которые являются основными звеньями системы «человек-окружающая среда-экономика». Общесистемные индикаторы характеризуют процессы устойчивого развития всех сфер в целом, в их взаимосвязи и взаимообусловленности. Они количественно измеримы и сопоставимы в динамике, обеспечивают возможность сравнения аналогичных процессов с другими странами и, кроме того, дополняются и конкретизируются индикаторами, характеризующими развитие основных компонентов системы устойчивого развития. Согласно прогнозу международных организаций ожидается ускорение глобального экономического развития: прогнозируется прирост мирового ВВП с 2,7 процента в 1986-2000 годах до 3,7 процента в 2001 - 2015 годах. Производство ВВП на душу населения в среднем возрастет с 6,8 тыс. долларов США в 2000 году (в ценах 1995 года) по паритету покупательной способности до 10 тыс. долларов США в 2015 году, в том числе в западноевропейских странах - с 21,5 до 31,1 тыс. долларов, в США - с 31 до 43,8, в развивающихся странах - с 3,4 до 5,7, в постсоциалистических странах - с 7,8 до 15 (в России - с 7,5 до 16,2 тыс. долларов США).

Для того, чтобы идти в ногу с мировыми тенденциями, Беларусь должна максимально использовать свои сильные стороны (потенциальные конкурентные преимущества): выгодное экономико-географическое и геополитическое положение; развитые системы транспортных коммуникаций и производственной инфраструктуры; значительные земельные, водные, лесные ресурсы, наличие ряда важных полезных ископаемых; относительно развитый научно-технический потенциал; достаточно мощную строительную базу; высокий образовательный уровень населения и сложившуюся систему подготовки квалифицированных кадров; многовекторные внешнеэкономические связи.

Инвестиционная инфраструктура - одна из наиболее сложных проблем белорусской экономики, от решения которой зависит вероятность реализации, как отдельного инвестиционного проекта, так и инвестиционная привлекательность государства в целом. В настоящем разделе приведены оценки и прогнозы, представленные в Национальной программе привлечения инвестиций в экономику РБ на период до 2010 года

Инвестиционные институты должны все больше ориентироваться на создание благоприятных условий для проникновения иностранного капитала. Инвестиционная инфраструктура должна быть понятной привычной как для инвестора, так и для соискателей инвестиций. Для обеспечения инфраструктуры бизнеса в Беларуси необходимо решение целого комплекса смежных вопросов, прежде всего в банковском секторе. В процессе реформы банковской системы предполагается, что государство сохранит за собой контрольный пакет акций лишь в тех банках, которые будут задействованы в государственных программах и мероприятиях, а также в банках, являющихся системообразующими в функциях работы с населением и Правительством. Это АСБ "Беларусбанк", ОАО "Белагропромбанк", ОАО "Белпромстройбанк", ОАО "Белинвестбанк". Это ядро банков обеспечит безопасное и надежное функционирование банковской системы при сокращении затрат государства на ее ресурсную поддержку.

Реализация этих задач банками, принадлежащими государству, может быть обеспечена через увеличение их капитала путем последовательного осуществления инвестиций в уставные фонды со стороны государства и организаций, основанных на государственной собственности.

Увеличение уставных фондов банков, в которых государство участвовать не будет, должно происходить преимущественно за счет средств иностранных инвесторов. Для достижения негосударственными банками уровня европейских стандартов участие нерезидентов Республики Беларусь в формировании уставных фондов за 2001- 2005 годы должно увеличиться в 34 раза, за 2006-2010 гг. - в 4,5 раза.

Для предотвращения возможности появления на белорусском рынке банковских услуг кредитных организаций, контролируемых иностранными учредителями с сомнительной репутацией, должен быть сохранен разрешительный принцип доступа иностранного капитала в банковскую систему Беларуси.

Еще одним слабым звеном в финансовой системе Беларуси являются институты, ориентированные на долгосрочные инвестиции. В стране практически отсутствуют инвестиционные фонды, мобилизующие ресурсы (в первую очередь мелких частных инвесторов). Это - негосударственные пенсионные фонды и страховые компании, выступающие в странах с развитой рыночной экономикой в качестве крупнейших институциональных инвесторов. В значительной мере их рост сдерживается из-за отсутствия адекватного законодательства (в части пенсионных и страховых сбережений) и достаточного количества профессиональных управляющих компаний. Для обеспечения системы работы инвестора в "одном окне" будет продолжено совершенствование функций органов государственного управления в рамках проводимой реформы структуры власти в стране. Присоединение Беларуси к ВТО рассматривается как важнейший шаг в направлении интеграции в мировую экономику, который даст республике необходимый инструментарий для защиты и продвижения своих интересов в рамках системы международной торговли. В то же время присоединение к ВТО ставит перед Республикой Беларусь задачу обеспечить соответствие ее внешнеэкономического законодательства правилам ВТО. В частности, планируется упростить доступ иностранных инвесторов на рынок страховых и других финансовых услуг республики. Таким образом, преимущества, предлагаемые юридической системой международной торговли и выгоду, которую из нее можно извлечь, следует рассматривать с двух различных точек зрения:

с точки зрения предприятий как экспортеров товаров и услуг;

с точки зрения предприятий как импортеров сырья, других товаров и услуг, необходимых для производства товаров на экспорт.

. Преимущества для экспортеров товаров и услуг. Гарантия доступа

В торговле товарами почти все импортные таможенные тарифы развитых стран и значительная доля тарифов развивающихся стран и стран с переходной экономикой связаны во избежание дальнейших повышений. Такое "замораживание" гарантирует, что облегченный доступ на рынок, достигнутый в результате снижения тарифов, не будет нарушен внезапным их ростом или введением других ограничений странами-импортерами. В торговле услугами обязательства не ограничивать доступ иностранных услуг и их поставщиков на рынок "связываются" тем, что они не должны выходить за пределы условий и ограничений, которые зафиксированы в национальном перечне обязательств.

Система ВТО обеспечивает стабильность доступа к экспортным рынкам, обязывая страны применять на границе набор единых правил, содержащихся в различных соглашениях (в частности, правил оценки таможенной стоимости, инспектирования товаров на предмет определения их соответствия обязательным требованиям и стандартам или выданным импортным лицензиям и т.п.). Наличие таких единых правил помогает экспортерам, т.к. они устраняют различия в требованиях, предъявляемых к экспортерам на разных рынках.

Такой гарантированный доступ к рынкам, который обеспечивается связыванием обязательств, дает возможность экспортным отраслям формировать инвестиционные и производственные планы в условиях большей определенности [22].

. Права предприятий-экспортеров

Примером прав, предоставляемых Соглашениями в пользу экспортирующих предприятий, является право предъявлять в ходе расследований в странах-импортерах свои доказательства по поводу введения антидемпинговых или компенсационных пошлин. Когда власти импортирующих стран игнорируют их права, предприятия-экспортеры не могут обратиться к ним за разъяснениями напрямую. Они должны поставить этот вопрос перед своим правительством и предоставить ему возможность на двусторонней основе решать его с правительством страны-импортера и, если необходимо, обратиться к процедуре разрешения споров, установленной ВТО.

. Преимущества для импортеров сырья, других товаров и услуг

Предприятия и организации импортируют сырье, товары и услуги не только для производства товаров на экспорт. Основное правило, требующее выдавать разрешение на ввоз импортируемых товаров без дальнейших ограничений после уплаты таможенных пошлин, и гарантии того, что применяемые на границе меры внутреннего регулирования соответствуют единым правилам соглашений, облегчают процесс импорта. Они предоставляют экспортным отраслям индустрии определенную гарантию продажи своих товаров без задержки и по приемлемым ценам. Для импортеров же связывание таможенных тарифов, предусмотренных соглашениями, является индикатором того, что их затраты на импорт не будут подвержены инфляции из-за введения более высоких таможенных пошлин.

. Права импортеров

Ряд соглашений требует, чтобы законодательства стран-членов ВТО обеспечивали определенные права импортерам. Правительства обязаны некоторым из этих прав придавать юридическую силу через свою правовую систему. В отношении других прав правительствам просто надлежит прилагать максимум усилий с тем, чтобы заинтересованные стороны могли получить от них полную выгоду. Придание законодательной силы таким правам предусмотрено в частности Соглашением по таможенной стоимости, обязывающим правительства законодательно подтверждать право импортеров:

üпредставлять обоснование объявленной стоимости в случаях, когда таможенные власти выражают сомнение в отношении правдивости и точности этой стоимости;

üтребовать от таможенных властей предоставления им в письменном виде причины, по которым объявленная стоимость не принимается, с тем, чтобы они имели возможность обратиться к руководству более высокого уровня и опротестовать это решение.

К правам, требующим от правительственных органов просто содействовать импортерам, относятся права, вытекающие из Соглашения по лицензированию импорта, предусматривающего выдачу лицензии на импорт в течение определенного периода времени после получения заявления. В данном случае, если иное не предусмотрено национальным законодательством, импортер имеет право только ожидать выдачи лицензии в установленный срок.

Реализация таких прав часто зависит от условий, которые должны выполнить отрасль либо предприятие. Например, как отмечалось ранее, отрасль имеет право обратиться в правительственный орган с просьбой ввести защитные меры, антидемпинговые или компенсационные пошлины только в том случае, если может доказать расследующим ситуацию инстанциям, что ее просьба затрагивает интересы производителей, на долю которых приходится значительная часть товара, производимого в данной отрасли. Изучающие ситуацию инстанции обязаны, в свою очередь, перед тем, как приступить к расследованию, выяснить, соответствуют ли действительности факты, содержащиеся в заявлении.

Существенные изменения планируется произвести в формировании фондового рынка. В настоящее время в республике имеются необходимые атрибуты рынка ценных бумаг. На основе действующего законодательства созданы и функционируют республиканский орган регулирования рынка ценных бумаг, валютно-фондовая биржа, депозитарная система для регистрации прав на ценные бумаги, профессиональные участники рынка ценных бумаг, эмитенты ценных бумаг. Однако, практическое отсутствие вторичного рынка ценных бумаг, тесно связанного с вопросами приватизации и разгосударствления, а также механизмами определения реальных рыночных цен на ценные бумаги, находящиеся в обращении, негативным образом сказывается на активности фондового рынка.

Дальнейшее развитие возможностей рынка ценных бумаг позволит расширить источники финансирования инвестиций, будет способствовать развитию инструментов банковского инвестиционного кредитования (залоговые механизмы и ипотечное кредитование). Кроме того, акционирование юридических лиц и последующее формирование финансово-промышленных групп предполагает налаживание адекватных сегментов фондового рынка (биржевые операции с акциями организаций, облигациями, векселями, т.п.). Это позволит создать механизмы не инфляционного кредитования организаций и Правительства под залог ценных бумаг обеспеченных имуществом.

Отсутствует рынок производных ценных бумаг. Необходимость создания биржевого рынка производных ценных бумаг обусловлена тем, что они позволяют:

üснизить инвестиционный риск, связанный с изменчивостью рынков;

üповысить, что важно в современных условиях, норму прибыли портфеля инвестиций, когда традиционные портфели таких финансовых активов, как акции и облигации, дают ограниченный эффект;

üвыходить на новые рынки и участвовать в широком спектре новых финансовых инструментов, недоступных для традиционных методов инвестирования;

üобеспечить создание единого биржевого пространства Республики Беларусь и Российской Федерации;

üсформировать механизм кредитных деривативов, позволяющий осуществлять кредитование организаций и Правительства под залог ценных бумаг, обращающихся на биржевом рынке

Оперативным институциональным решением в создании биржевого рынка производных ценных бумаг является формирование секции срочного рынка на ОАО "БВФБ". Для этого необходимо внести дополнения в Концепцию формирования расчетно-клиринговой системы по ценным бумагам Республики Беларусь в части срочных сделок, а также разработать нормативный документ, регламентирующий правила проведения расчетов по совершаемым на бирже сделкам со срочными финансовыми инструментами. Непосредственная реализация указанных предложений предусматривается мероприятиями к настоящей программе.

Развитие рынка ценных бумаг позволит усовершенствовать также и рыночный механизм рефинансирования банков посредством выдачи им льготных централизованных кредитов. Для этого в законодательство должно быть внесено дополнение по перечню применяемых инструментов залога, принят закон о залоге, а также обеспечена разработка и принятие положения Национального банка Республики Беларусь "О порядке предоставления Национальным банком кредитов банкам, обеспеченных залогом и поручительствами" с применением таких инструментов залога, как векселя, права требования по кредитным договорам финансово устойчивых организаций, отвечающих установленным Национальным банком требованиям.

Для решения указанных задач следует активизировать деятельность существующих валютной и фондовой секций ОАО "БВФБ", а также создать секцию производных ценных бумаг. Активизация деятельности фондовой и валютной секции ОАО "БВФБ" предполагает:

üразрешение биржевого вторичного обращения акций, приобретенных инвесторами в результате чековой приватизации, то есть отмену моратория на вторичное отчуждение в части биржевых операций;

üорганизацию реальных продаж через биржу государственных пакетов акций приватизированных организаций по рыночным ценам, что позволит наладить реализацию акций под инвестиционные проекты нефинансовых организаций;

üпроработку "БВФБ" и заинтересованными вопросов по созданию комплексной системы анализа и раскрытия информации о белорусском рынке ценных бумаг (эмитенты, профучастники, операции, нормативная база, рейтинги) на базе Интернет, а также о внедрении электронного документооборота и технологии электронной подписи по биржевым операциям купли-продажи ценных бумаг;

üсоздание новой системы торгов иностранными валютами, позволяющей осуществлять более широкий спектр операций на биржевом валютном рынке;

üобеспечить благоприятное налогообложение на доходы от операций с ценными бумагами резидентов, что позволит повысить привлекательность национальных фондовых инструментов.

В развитии инфраструктуры рыночной экономики большое значение отведено Союзному государству Белоруссии и России.

Приоритетным направлением союзного строительства является формирование единого экономического пространства. Особую актуальность это направление приобрело в условиях мирового финансово-экономического кризиса.

За прошедшие 14 лет многое сделано по выработке согласованной экономической политики и созданию единого экономического пространства Союзного государства. Вошла в практику ежегодная разработка и реализация прогнозов социально-экономического развития Союзного государства, прогнозных балансов спроса и предложения по важнейшим видам продукции, а также балансов топливно-энергетических ресурсов Союзного государства.

За время существования Союзного государства товарооборот между Беларусью и Россией вырос более чем в 5 раз. За первые 9 месяцев 2010 года объем товарооборота между двумя странами составил 19,4 млрд. долларов, что на 20% выше этого показателя за аналогичный период 2009 г. 85% товарного потока из Европы в Россию идет через Беларусь. Поэтому Павел Бородин предлагает создать Союзный транспортный коридор, который может обеспечить 1,5-2 млн. новых рабочих мест в Беларуси и около18-20 млн. в России. Беларусь в январе 2011 года по сравнению с январем 2010-го увеличила объем экспорта товаров в страны Таможенного союза в текущих ценах на 35,7% до 773,9 млн. долларов. Об этом сообщает Национальный статистический комитет Республики Беларусь.

Наибольший рост экспорта в страны ТС оказался в товарной группе: седельных тягачей - в 5,5 раза до 344 шт., грузовых автомобилей - в 2,3 раза до 522 шт., черных металлов - в 2,2 раза до 40,7 тыс. т, тракторов - в 2,1 раза до 1873 шт. Что касается импорта, то в 7,7 раза до 21 т увеличились поставки хлопкового нечесаного волокна, в 2,4 раза до 1,4 тыс. т необработанного алюминия, в 1,8 раза до 5,2 тыс.т углеводородов циклических. Вместе с тем импорт сырой нефти по сравнению с январем 2010-го снизился на 49,6% и составил 360,6 тыс. т, природного газа - на 8% до 2,2 млрд. куб.м. Нефтепродуктов было поставлено 103,9 тыс.т. (на 3,5% больше), из них 91,6 тыс. т - из России, 12,3 тыс. т - из Казахстана.

При этом импорт в Беларусь на 4,6% до 1209,1 млн. долларов. Объем внешней торговли товарами составил 1983 млн. долларов. Сальдо внешней торговли товарами сложилось отрицательное в размере 435,2 млн. долларов. По сравнению с январем 2010-го величина отрицательного сальдо сократилась на 150,4 млн. долларов.

Объем внешней торговли товарами с Россией за январь текущего года составил 1942 млн. долларов, в том числе экспорт - 747 млн. долларов (рост в сравнении с январем 2010 года на 35,8%), импорт - 1195 млн. долларов (на 3,8% больше).

Увеличение стоимостного объема экспорта в Россию обусловлено ростом на 78,5% физического объема поставок. Прирост стоимостного объема импорта обеспечен исключительно ростом средних цен. Средние цены на экспортированные товары возросли на 6%, на импортированные - на 4,7%. Товарная масса экспорта увеличилась на 28,1%, физический объем импорта сократился на 0,9%. Отрицательное сальдо внешнеторговых операций Беларуси с Россией снизилось с 601,3 млн. долларов в январе прошлого года до 448 млн. долларов в январе 2011-го.

В январе текущего года значительно увеличились стоимостные объемы внешней торговли с Казахстаном. Экспорт по сравнению с аналогичным периодом 2010-го увеличился на 32,5% до 26,9 млн. долларов, импорт - в 3,1 раза до 14,1 млн. долларов. Положительное сальдо внешней торговли товарами с Казахстаном снизилось с 15,7 млн. долларов в январе прошлого года до 12,8 млн. долларов в январе текущего.

Таким образом, инфраструктура рынка оказывает существенное влияние на функционирование экономической системы в целом, однако существует множество проблем в ее развитии из-за полного отсутствия элементов рыночной инфраструктуры при командно-административной экономике и сейчас приходится создавать совсем новые экономические институты.

Разработанность этой проблемы в нормативных актах нашего правительства, разумное видение экономической политики - вот основные направления развития рыночной инфраструктуры.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Проблема формирования рыночной инфраструктуры чрезвычайно актуальна для стран с переходной экономикой, в том числе для Республики Беларусь.

Инфраструктура рынка выступает связующим звеном между основными его субъектами. Она представляет собой совокупность институтов, обеспечивающих обращение различных товаров.

Основными функциями инфраструктуры рынка являются:

а) доведение товара до непосредственного потребителя;

б) обеспечение обратной связи между производителем и потребителем;

в) перераспределение ресурсов между отраслями и внутри отраслей;

г) аккумуляция временно свободных денежных средств, регулирование денежного обращения.

Инфраструктура включает в себя товарные биржи, предприятия оптовой и розничной торговли, аукционы, ярмарки, посреднические фирмы, банки, страховые компании, фонды фондовые биржи, биржи труда, информационные агентства, юридические конторы, рекламные агентства, аудиторские и консалтинговые фирмы, которые в совокупности выполняют все вышеперечисленные функции.

Проблема формирования рыночной инфраструктуры чрезвычайно актуальна для стран с переходной экономикой, в том числе для Республики Беларусь.

Инфраструктура рынка выступает связующим звеном между основными его субъектами. Она представляет собой совокупность институтов, обеспечивающих обращение различных товаров.

Современная кредитная система представлена разнообразными кредитно-финансовыми институтами, которые выполняют аккумуляцию и мобилизацию доходов. Банковская система является основным звеном кредитной системы, играет исключительно важную роль в рыночной экономике. Банки, по существу, выступают в роли финансовых посредников. Они аккумулируют вклады, предоставляют полученные средства в качестве ссуд юридическим и физическим лицам, а так же выполняют различные расчетные, гарантийные и иные операции.

Банковская реформа в нашей стране началась в годы перестройки с реорганизации Государственного Банка СССР, из состава которого было выделено несколько государственных специализированных банков. Несколько позже возникли первые коммерческие банки. На рубеже 80-х -- 90-х годов стала формироваться двухуровневая структура банковской системы. характерная для современной экономики. Эта система предусматривает наличие Центрального банка, наделенного эмиссионными и нормативными функциями, и сети коммерческих банков, выполняющих обслуживание юридических и физических лиц.

В связи с острым экономическим и финансовым кризисом в нашей стране положение подавляющего большинства коммерческих банков было и остается крайне тяжелым.

Несмотря на бурное развитие коммерческих банков за последние годы, их численность еще далеко не достаточна. По плотности банков Беларусь значительно уступает развитым зарубежным странам.

Во всех развитых государствах действует многоуровневый контроль за деятельностью банков - со стороны Центрального банка, министерства финансов, местных и региональных органов власти, что позволяет предотвращать банкротства, восстанавливать платежеспособность банков и т. д.

От качественного и количественного роста банковского сектора в огромной степени зависит выход нашей страны из экономического кризиса. Несмотря на обремененность многочисленными проблемами, современные банки уже сложились в мощную экономическую силу. Для повышения их роли в экономике и способности перераспределять финансовые ресурсы в интересах всего народного хозяйства необходимо укреплять финансовую базу банковского сектора и существенно улучшить законодательные условия в банковской деятельности.

Сегодня рынок ценных бумаг Республики Беларусь находится в начальной стадии развития. При этом имеется значительный потенциал, как со стороны профессиональных участников рынка, так и со стороны инвесторов

Таким образом, инфраструктура рынка оказывает существенное влияние на функционирование экономической системы в целом, однако существует множество проблем в ее развитии из-за полного отсутствия элементов рыночной инфраструктуры при командно-административной экономике и сейчас приходится создавать совсем новые экономические институты.

Разработанность этой проблемы в нормативных актах нашего правительства, разумное видение экономической политики - вот основные направления развития рыночной инфраструктуры.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1.Агапова Т.А., Серегина С.Ф. Макроэкономика: Учебник / Под общ. ред. д.э.н., профессора Н.В. Сидоровича. МГУ им. М.В. Ломоносова. - 5-е изд. перераб. и доп. - М.: Изд. "Дело и Сервис", 2006.-125с.

2.Акбашев Р., Семенов Г., Сафиулин М. Принципы федерализма и регулировании внешнеэкономической деятельности //Рос. экон. журн 2009-1.с.12

.Асланова Т.О. О пользе протекционизма //Рос. Федерация. 2009 №22-24. С. 35-38.

.Асланова Т.О. Регулирование внешнеэкономической сферы: некоторые проблемы совершенствования //Пробл. прогноз. 2009 № 2. С. 90-103.

.Беларусь: цены, рынки и реформа предприятий. Всемирный банк, Washington, D.C. 20433, U.S.A., 2009.с.17

.Вяжбовская-Мязга А. Россия и Беларусь - состояние и перспективы действительной интеграции // Внешняя политика Беларуси в исторической ретроспективе. Материалы междун. научи, конференции, 24-25 мая 2007 г. Минск, 2009.с.13

.Внешняя торговля Республики Беларусь: Стат. сборник. Минск, 2007.с.9

.Григорьева РА., Мартынова MJO. Межэтнические отношения и национальная политика в Белоруссии // Новые славянские диаспоры. М., 2009.с.9

.Декларация о развитии человека за 2005 год. Программа развития Организации Объединенных Наций (ПРООН), Минск: Юнипак, 2005.с.15

.Закон Республики Беларусь от 25 ноября 2004 г. N 347-З «О государственном регулировании внешнеторговой деятельности»//Информационно-правовая система Бизнес-Инфо.-с.2

.Национальная стратегия устойчивого социально-экономического развития Республики Беларусь на период до 2020 г. Минск Юнипак, 2004.с.5

.Политические и экономические взаимоотношения Беларуси со странами мира. // Приложение к журналу «Политика». 2009. №2/3.с.7

.Постановление Совета Министров Республики Беларусь от 27 марта 1997 г. №255 «О Национальной стратегии устойчивого развития Республики Беларусь»

.Рабинович А.М. Некоторые аспекты государственного регулирования внешнеэкономической деятельности Республики Беларусь //Акт. пробл. гос. планир, и регулир. экономики республики: Сб. науч. тр. Мн.: 2008. С. 138 -144.

.Стиглиц Джозеф. Глобализация: тревожные тенденции. М.: Мысль, 2008.с.8

.Шимов ВЛ. Беларусь и Европейский союз: основные проблемы и направления экономического сотрудничества в контексте расширения Евросоюза // Расширение Европейского союза и Республика Беларусь на новой границе: В 2 ч. Минск, 2004. Ч. 1. с.25

.Шурубоеич А.В. Некоторые проблемы российско-белорусской валютной интеграции // Процессы интеграции на постсоветском пространстве: тенденции и противоречия. М., 2007.с.31

.Шимов ВЛ. Беларусь: от экономического кризиса к устойчивому росту // Белорусский экономический журнал. 2009. № 2.с.9

.Шимова О.С., Данысова HJ}. Рыночные механизмы решения глобальной экологической проблемы // Белорусский экономический журнал. 2009 № 3.с.7

.Шимова О.С. Оценка природно-эколо-гических конкурентных преимуществ Беларуси // Przeglad polityczno-gospodarczy Europy Srodkowej i Wschodniej. - Wloslavek, 2009.3* 1(2).с.15

21..http://belstat.gov.by Официальный сайт Министерства Статистики и анализа Республики Беларусь

.http://www.mfa.gov.by Официальный сайт Министерства Иностранных дел Республики Беларусь

ВВЕДЕНИЕ Проблема формирования рыночной инфраструктуры чрезвычайно актуальна для стран с переходной экономикой, в том числе для Республики Беларусь. Терм

Больше работ по теме: