Анализ финансового результата на примере организации ООО "Бикинская лесная компания", период 2012–2013 г.

 

ВВЕДЕНИЕ

В настоящее время выживаемость предприятия в конкурентной среде зависит от его финансовой устойчивости, которая достигается посредством повышения эффективности производства на основе экономического использования всех видов ресурсов, снижения затрат, выявления имеющихся резервов повышения производства продукции и увеличения прибыли.

Важнейшей формой выражения деловой активности организаций является величина текущего финансового результата за определенный период - прибыли, получаемой от их предпринимательской, инвестиционной и финансовой деятельности. Сведения о формировании и использовании прибыли рассматриваются как наиболее значимая часть бухгалтерской (финансовой) отчетности, дополняющая и развивающая информацию, представленную в балансе лишь в виде окончательно оформленного финансового результата. Эти сведения используются при принятии различных решений внутренними и внешними пользователями бухгалтерской информации. Поэтому большое значение имеет то, чтобы предоставляемая информация была достоверной, высококачественной и эффективной.

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Однако в процессе работы по некоторым хозяйственным операциям у предприятия могут возникнуть и убытки, которые уменьшают полученную прибыль и снижают рентабельность. Следует отметить, что, чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние. Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности - одна из основных задач в любой сфере бизнеса, большая роль в выявлении которых отводится экономическому анализу, в ходе которого определяются положительные и отрицательные факторы, повлиявшие на размеры полученной прибыли, причины их возникновения, разрабатываются мероприятия по устранению и предотвращению выявленных недостатков.

Прибыль служит критерием эффективности деятельности предприятия и основным внутренним источником формирования его финансовых результатов. Экономически обоснованное определение размера прибыли имеет большое значение для предприятия, позволяет правильно оценить его финансовые ресурсы, размер платежей в бюджет, возможности расширенного воспроизводства и материального стимулирования работников.

Выбор темы курсовой работы обусловлен актуальностью вопроса формирования и управления прибылью в современных организациях.

Основной целью работы является исследование организации анализа финансовых результатов, внесение предложений по улучшению финансовых показателей конкретной организации.

В работе рассматривается анализ финансового результата на примере организации ООО «Бикинская лесная компания», период с 2012 - 2013 год.

Основными видами деятельности данной организации являются:

- оптовая торговля лесоматериалами;

В соответствии с целью были поставлены следующие задачи:

изучение сущности и значения учета финансовых результатов для анализа деятельности организации;

- изучение основных вопросов в изучении состава доходов и расходов организации;

- сравнение методики анализа разных авторов и выбор наиболее приемлемой для анализа организации;

- проведение анализа динамики и структуры показателей прибыли организации;

- определение влияния различных факторов на финансовые результаты;

выявление резервов увеличения суммы прибыли и рентабельности ООО «Бикинской лесной компании», разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

В качестве источников информации для исследования анализа финансовых результатов организации послужили данные бухгалтерской отчетности за 2012-2013 гг., данные аналитического учета по счетам 44, 68, 76, 84, 90, 91, 99 и первичная документация.

Для написания работы была использована методическая, научная и учебная литература, нормативные документы, законодательные акты, статьи периодической печати, справочно-правовые системы.

1. Экономическая характеристика финансовых результатов

1.1Понятие, сущность, значение и функции прибыли

Функционирование организации в условиях рынка зависит от ее способности получать доход или прибыль.

Существует множество определений понятия прибыли (Приложение А). В.А. Чернов считает, что в условиях рыночной экономики прибыль выступает важнейшим фактором стимулирования производственной и предпринимательской деятельности. За счет прибыли погашаются долговые обязательства организации перед банком и инвесторами. Сумма прибыли определяется объемом продаж, качеством, ассортиментом и конкурентоспособностью продукции на внутреннем и внешнем рынках, уровнем затрат и инфляционными процессами. [33]

По мнению В.В. Ковалева, способность предприятия обеспечить неуклонный рост собственного капитала должна быть оценена с помощью системы показателей финансовых результатов. [21]

Э.А. Маркарьян считает, что в условиях рыночной экономики прибыль выступает важнейшим фактором стимулирования производственной и предпринимательской деятельности предприятия и создает финансовую основу для ее расширения, удовлетворения социальных и материальных потребностей трудового коллектива.[28]

Б.Т. Жарылгасова считает, что прибыль характеризует уровень эффективности использования внеоборотных и оборотных активов (через показатели рентабельности), объема и ассортимента проданной продукции, себестоимости, цен. [18]

О.И. Соснаускене подчеркивает, что целью деятельности коммерческих организаций в рыночной экономике является получение максимальной прибыли с наименьшими расходами. [32]

С философской точки зрения, по мнению Н.Н.Селезневой прибыль можно определить так: «Это функция времени и вознаграждение за терпение». [31]

Эволюция западной теории прибыли заключается в постепенном сужении области понятия и соответственно значения выражающего его термина. Так, по мнению Дж.Р. Хикса, «Цель исчисления прибыли на практике состоит в том, чтобы дать людям представление о сумме, которую они могут использовать на потребление, не становясь беднее».

С точки зрения экономического смысла прибыль представляет собой не только финансовый результат хозяйственной деятельности предприятия, но и задолженность предприятия перед своими учредителями (акционерами, собственниками имущества и т.п.). Эта задолженность частично погашается при выплате дивидендов, а непогашенная задолженность аккумулируется в виде нераспределённой прибыли нарастающим итогом в бухгалтерском балансе, увеличивая собственный капитал.

Экономическое значение прибыли, по мнению В.В. Бочарова заключается в том, что она представляет:

- основной внутренний источник текущего и долгосрочного развития организации;

главный источник возрастания рыночной стоимости организации;

индикатор кредитоспособности и конкурентоспособности организации;

главный интерес собственника, поскольку он обеспечивает возможность возрастания капитала и бизнеса;

гарант выполнения организацией своих обязательств перед государством, источник удовлетворения социальных потребностей общества.

Наличие убытка свидетельствует о неэффективности и рискованности бизнеса, что является одной из главных внутренних причин банкротства. [9]

Из всего сказанного следует, что прибыль представляет собой важный источник финансовых ресурсов, наличие и рост которого создает финансовую базу для увеличения рыночной стоимости организации, обеспечивает её устойчивое развитие. Из этого следует, что показатели прибыли должны являться базовыми при оценке хозяйственной и финансовой деятельности предприятия.

Сущность прибыли наиболее полно выражается в её функциях. В отечественной литературе нет единого мнения по вопросу о функциях прибыли, в разных источниках насчитывают от двух до шести функций (Приложение Б). Большинство экономистов выделяют три функции, наиболее соответствующие природе прибыли. Это функции обобщённого оценочного показателя деятельности, воспроизводственная и стимулирующая функции. Также выделяют такие функции как формировательная, распределительная, контролирующая и функция обеспечения кругооборота. [10]

Оценка прибыли позволяет планировать ее качество, реальный прирост капитала, прогнозировать изменение финансовых результатов, оценивать качество управленческих решений руководства организации в отчетном году. Роль показателя прибыли обусловлена также и тем, что она показывает возможности и границы направления капитала организации на цели расширенного воспроизводства и выплату доходов собственникам (участникам и учредителям организации) по результатам отчетного года.

Анализ финансовых результатов деятельности организации предусматривает:

- оценку динамики абсолютных и относительных показателей (прибыли и рентабельности)

- определение влияния отдельных факторов на размер прибыли и уровень рентабельности

- выявление резервов роста прибыли и рентабельности

определение порога рентабельности.

Обобщенная информация о финансовых результатах представлена в формах бухгалтерской отчетности: бухгалтерский баланс, отчет о финансовых результатах, пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах, а также в форме № 11 статистической отчетности. Кроме того, используются данные аналитического бухгалтерского учета по счетам 90 «Продажи», 91 «Прочие доходы и расходы» и 99«Прибыли и убытки».

Главная цель регулирования прибыли, по мнению Л.Т. Гиляровской является максимизация благосостояния собственников в текущем и перспективном периоде. [13] Это означает:

- получение максимальной прибыли, соответствующей используемым ресурсам организации и рыночной конъюнктуре ее функционирования;

оптимизация пропорциональности между уровнем формируемой прибыли и допустимым уровнем риска;

повышение качественного состава факторов формирования прибыли;

получение необходимого уровня дохода на инвестированный капитал собственниками компании;

формирование достаточного объема инвестиций за счет прибыли в соответствии с задачами развития бизнеса;

увеличение роста рыночной стоимости организаций;

разработка программ участия персонала в распределении прибыли.

Таким образом, понятие прибыли как финансового результата деятельности выражает определённую форму реализации экономических отношений по поводу образования, распределения и использования в денежной форме части стоимости прибавочного продукта, сложившихся на определённом этапе развития общества, в определённой экономической системе, и реализующихся через созданный в ней хозяйственный механизм.

Такой подход позволяет разграничивать понятие прибыли как экономической категории и как финансового результата деятельности хозяйствующего субъекта. Под формированием финансовых результатов понимается определённая последовательность конечной целью которой является определение значения показателя прибыли и её производных.

.2 Задачи финансовых результатов деятельности организации

Главной целью деятельности организации любой организационно-правовой формы является получение прибыли от финансово-хозяйственной деятельности. Финансовый результат отражает изменение собственного капитала за определенный период в результате производственно-финансовой деятельности предприятия. Именно конечный финансовый результат (прибыль или убыток) деятельности предприятия интересует собственников (акционеров) предприятия, его деловых партнеров, налоговый органы.

Информация о финансовых результатах деятельности организации требуется, чтобы оценить потенциальные изменения в ресурсах, которые, вероятно, будет контролировать организация в будущем, при прогнозировании способности вызывать денежные потоки на основе имеющихся ресурсов при обосновании эффективности, с которой организация может использовать дополнительные ресурсы. Предприятия, финансовым результатом деятельности которых является прибыль, приносят доход не только своим собственникам, но и вносят существенный вклад в развитие экономики, социальной сферы и т.д. [40]

Финансовый результат - важнейший показатель деятельности хозяйствующего субъекта, отражающий изменение стоимости собственного капитала предприятия за отчетный период в результате производственно-коммерческой деятельности. В современных условиях положительный финансовый результат - прибыль - конечная цель и движущий мотив производства, это основной показатель эффективности любой организации. [33]

Конечным финансовым результатом работы организации является, как правило, прибыль. Но в процессе работы по некоторым хозяйственным операциям у организации могут возникать и убытки, которые уменьшают полученную прибыль и снижают рентабельность. Однако они играют свою роль в определении ошибок и просчётов в направлении средств, организации производства и сбыта продукции. [27]

Финансовый результат деятельности предприятий в конечном итоге характеризуется показателями прибыли (убытка). Известно, что без получения прибыли предприятие не может развиваться в рыночной экономике, за исключением организаций, финансируемых за счёт государства или других источников. Поэтому задача улучшения финансового результата является жизненно важной для хозяйствующего субъекта. Анализ финансовых показателей позволяет выявить возможности улучшения финансового положения и по результатам расчётов принять экономически обоснованные решения.[12]

Основными задачами анализа финансовых результатов деятельности являются:

изучение возможностей получения прибыли в соответствии с имеющимся ресурсным потенциалом предприятия и конъюнктурой рынка;

систематический контроль за процессом формирования прибыли и изменением его динамики;

определение влияния как внешних, так и внутренних факторов на финансовые результаты и оценка качества прибыли;

выявление резервов увеличения суммы прибыли и повышение уровня доходности бизнеса;

оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения прибыли и рентабельности;

выработка рекомендаций по повышению эффективности системы управления прибылью. [23]

.3 Основные показатели прибыли и рентабельности

Известно довольно большое количество разновидностей прибыли, что предопределяется различиями в алгоритмах ее расчета и используемых оценках факторов ее формирования.

Н.Н. Илышева выделяет два существенно различающихся подхода деления прибыли с условными названиями:

экономический;

бухгалтерский.

По первому подходу прибыль представляет собой приращение интересов инвесторов, собственников, произошедших за отчетный период, пользуясь рыночными оценками (внешними по отношению к организации и достаточно объективными). Расчет прибыли делается по данным рынка (например, прибыль - это разница в рыночной капитализации организации на начало и на конец года).

По второму подходу прибыль - это разница между доходами и расходами организации, признанными и отнесенными к отчетному периоду. Бухгалтеры весьма осторожно относятся к рыночным оценкам, они не считают их абсолютно реальными, в них могут присутствовать спекулятивные рыночные ожидания и нереализованные доходы и расходы. [27]

На рисунке 1 показана модель формирования чистой прибыли.

Рисунок 1 - Модель формирования чистой прибыли

По данным Отчета о финансовых результатах все показатели прибылей (убытков) А.Д. Шеремет разделяет на три группы [34]:

.Прибыль по обычным видам деятельности:

-валовая прибыль (выручка от продаж - себестоимость проданной продукции);

-прибыль от продаж (валовая прибыль - коммерческие расходы - управленческие расходы).

2. Прибыль от прочих операций:

-прибыль от финансовых операций (проценты к получению + проценты к уплате + доходы от участия в других организациях);

-сальдо прочих доходов и расходов (прочие доходы - прочие расходы);

3. Сводные показатели прибылей:

-прибыль от прочих операций (прибыль от финансовых операций + сальдо прочих доходов и расходов);

-прибыль до налогообложения (прибыль от продаж + прибыль от прочих операций);

-чистая прибыль (прибыль до налогообложения + отложенные налоговые активы - отложенные налоговые обязательства - текущий налог на прибыль);

-нераспределенная прибыль (чистая прибыль - начисленные дивиденды).

Г.В.Савицкая использует следующие показатели прибылей [30]:

маржинальная (валовая) прибыль - разность между выручкой нетто и прямыми производственными затратами продаж. Данный показатель используется в расчетах ряда показателей для управления затратами;

операционная прибыль (прибыль от продаж) - разность между суммой маржинальной прибыли и постоянными затратами;

общая сумма брутто-прибыли отчетного года по всем видам деятельности организации (прибыль до налогообложения);

налогооблагаемая прибыль;

чистая прибыль - прибыль, которая остается в распоряжении организации после уплаты налога на прибыль, экономических санкций;

капитализированная (реинвестированная) прибыль - часть нераспределенной прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов;

- потребляемая прибыль -часть прибыли, которая израсходована на выплату дивидендов, премии персоналу организации или на социальные программы.

Оценка изменения каждого вида прибыли имеет не абстрактный, а вполне конкретный характер, она помогает руководству (учредителям, акционерам) выбрать наиболее важные направления активизации деятельности предприятия.

Результативность и экономическая целесообразность функционирования предприятия оценивается не только абсолютными, но и относительными показателями. В широком смысле слова понятие рентабельность означает прибыльность или доходность. Предприятие считается рентабельным, если результаты от продажи продукции покрывают издержки производства и образуют сумму прибыли достаточную для нормального функционирования предприятия. [11]

Экономическая сущность рентабельности может быть раскрыта через характеристику системы показателей. Общий их смысл - определение прибыли с одного рубля вложенного в капитал. Так как это относительные показатели, то они практически не подвержены влиянию инфляции.

Инвесторы капитала (акционеры) вкладывают в предприятие свои средства с целью получения прибыли от инвестиций, поэтому с точки зрения акционеров наилучшей оценкой результатов хозяйственной деятельности является наличие прибыли на вложенный капитал. Показатель прибыли на вложенный акционерами (собственниками) капитал, называемый рентабельностью собственного капитала (финансовая рентабельность) определяется по формуле [33]:

ск = ЧП/ Ср СК * 100, (1)

где R ск - рентабельность собственного капитала,

ЧП - чистая прибыль,

СК - средняя величина собственного капитала. [33]

Экономический смысл данного показателя состоит в том, что он характеризует отдачу каждого рубля, вложенного в собственный капитал предприятия.

Имея в виду особую важность данного показателя для оценки финансового состояния предприятия, следует обратить внимание на способ его расчета.

Числитель формулы представляет собой тот конечный финансовый результат, который остается в распоряжении собственников. В ее знаменателе отражается величина капитала, предоставленного собственниками в распоряжение предприятия и включающего следующие составляющие: уставный капитал, добавочный капитал, резервы, сформированные за счет чистой прибыли, нераспределенную прибыль.

В качестве обобщающей количественной характеристики доходности деятельности организации может быть использован финансовый коэффициент, получивший название рентабельности активов. Экономический смысл показателя состоит в том, что он характеризует отдачу каждого рубля, вложенного в активы предприятия:

активов = П / Ср.А * 100, (2)

где R активов - рентабельность активов,

П - прибыль (чистая прибыль, прибыль до налогообложения, прибыль от продаж),

Ср.А - средняя величина активов.

В аналитических целях определяется рентабельность как всей совокупности активов, так и оборотных активов. Экономический смысл показателя состоит в том, что он характеризует отдачу каждого рубля, вложенного в оборотные активы предприятия:

оа = П / Ср.ОА * 100, (3)

где R оа - рентабельность оборотных активов,

П - прибыль,

Ср.ОА - средняя величина оборотных активов.

По отношению прибыли и объема продаж определяется величина показателя, получившего название рентабельности продаж. Для его расчета используется формула:

продаж = Прибыль / Выручка нетто от продаж продукции * 100. (4)

На базе этой формулы может быть рассчитана группа показателей рентабельности продаж, различия в расчетах которых будут связаны с выбором числителя. В качестве последнего может быть выбрана валовая прибыль, прибыль от продаж, прибыль до налогообложения, прибыль от обычной деятельности или чистая прибыль. В практике анализа рассматриваемые показатели получили название промежуточных уровней доходности.

Показатели рентабельности продаж показывают, какую прибыль получает организация с каждого рубля продаж. [29]

Длительный оборот капитала делает необходимым получение большей прибыли, чтобы достичь удовлетворительных результатов. Более быстрый оборот капитала приносит те же результаты и при меньшей величине прибыли в расчете на объем проданной продукции.

Рассмотренные показатели рентабельности (таблица 1) характеризуют оценку эффективности деятельности предприятия: они свидетельствуют о доходности вложений капитала в конкретное предприятие.

Таблица 1 - Расчет показателей рентабельности

ПоказательРасчет12Рентабельность продаж по прибыли от продаж, %R = П от продаж / ВР от продаж*100Рентабельность продукции, %R = П от продаж / Полная себестоимость*100Рентабельность продаж по прибыли до налогообложения, %R = П до налогообложения/ ВР от продаж*100Рентабельность продаж по чистой прибыли, %R = П чистая / ВР от продаж*100Рентабельность расходов, %R = П от продаж / Себестоимость проданных услуг*100Затраты на 1 руб. проданной продукции, руб.З на 1руб.= Полная себестоимость / ВР от продажРентабельность продаж, %R = R продаж / З на 1руб.Рентабельность оборотных средств, %R = П от продаж / Ср.значение ОА*100Рентабельность совокупных активов, %R = П от продаж / Ср.значение СА*100Рентабельность собственного капитала, %R = П от продаж / Ср.значение СК*100Рентабельность заемных средств, %R = П от продаж / Ср.значение ЗК*100Рентабельность производственных фондов, %R = ЧП / Ср.значениеПФ*100Рентабельность запасов, %R = П от продаж / Ср.значениеЗ*100Рентабельность инвестиций, %R = ЧП / (Валюта баланса - Краткосрочные обязательства) *100Рентабельность совокупных вложений капитала, %R = (Расходы, связанные с привлечением заемных источников средств + ЧП) / Валюта баланса*100

Таким образом, можно сделать вывод о том, что бухгалтерский учет формирования финансовых результатов чрезвычайно важен в оценке финансового состояния организации. Его достоверность и полнота способствуют достоверному формированию абсолютных, а так же расчету (на их основе) относительных, показателей финансовых результатов - прибыли и рентабельности. Это дает нам основание для проведения качественного экономического анализа, в результате которого будут выявлены факторы, повлиявшие на изменение этих показателей, резервы роста финансовой устойчивости организации и улучшения ее финансового состояния.

2. Обзор и обоснование методик анализа финансовых результатов

.1 Методика анализа финансовых результатов Шеремета А.Д.

В настоящее время существуют различные методики анализа финансовых результатов. Шеремет А.Д. приводит методику факторного анализа чистой прибыли предприятия. [33]

Важным моментом анализа является факторный анализ прибыли от продаж. По мнению Шеремета А.Д. на прибыль оказывают влияние следующие факторы:

- изменение отпускных цен на продукцию,

изменение цен на материалы, тарифов на энергию,

нарушение хозяйственной дисциплины,

увеличение объема продукции в оценке по базисной полной себестоимости,

уменьшение объема продукции за счет структурных сдвигов в составе продукции,

уменьшение затрат на 1 руб. продукции за счет режима экономии,

изменение себестоимости за счет структурных сдвигов в составе продукции.

Сумма прибыли, получаемая предприятием, обусловлена объемом продаж продукции, ее качеством и конкурентоспособностью на внутреннем и внешнем рынках, ассортиментом, уровнем затрат и инфляционными процессами, которыми неизбежно сопровождается становление рыночных отношений.

Основной целью финансового анализа по данной методике является получение наиболее информативных параметров, дающих объективную оценку финансового состояния, его прибылей убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами.

Объектами анализа является финансовое состояние (прибыльность, убыточность, изменение структуры активов и пассивов, расчеты с дебиторами и кредиторами), анализ финансовых результатов, анализ эффективности финансовой деятельности предприятия. [34]

Задачи анализа финансового состояния решаются на основе исследования динамики абсолютных и относительных финансовых показателей и разбиваются на следующие аналитические блоки:

. структурный анализ активов и пассивов;

. анализ финансовой устойчивости;

. анализ платежеспособности (ликвидности);

. анализ необходимого прироста собственного капитала.

Основными методами анализа финансового состояния, которые выделяет А.Д. Шеремет, являются горизонтальный, вертикальный, трендовый, коэффициентный и факторный. В ходе горизонтального анализа определяются абсолютные и относительные изменения величин различных статей баланса за определенный период. Цель вертикального анализа - вычисление удельного веса отдельных статей в итоге баланса, т.е. выяснение структуры активов и пассивов на определенную дату. Трендовый анализ заключается в сопоставлении величин балансовых статей за ряд лет (или других смежных отчетных периодов) для выявления тенденций, доминирующих в динамике показателей. Коэффициентный анализ сводится к изучению уровней и динамики относительных показателей финансового состояния, рассчитываемых как отношения величин балансовых статей или других абсолютных показателей, получаемых на основе отчетности или бухгалтерского учета. При анализе финансовых коэффициентов их значения сравниваются с базисными величинами, а также изучается их динамика за отчетный период и за ряд смежных отчетных периодов.

Согласно методике анализа А.Д. Шеремета финансовое положение предприятий характеризуется размещением его средств и состоянием источников их формирования.

Основными показателями для оценки финансового состояния являются:

уровень обеспеченности собственными оборотными средствами;

степень соответствия фактических запасов активов нормативным и величине, предназначенной для их формирования;

величина иммобилизации оборотных средств;

оборачиваемость оборотных средств и платежеспособность. [35]

По мнению автора данной методики, важнейшим этапом анализа финансового состояния является определение наличия собственных и приравненных к ним средств, выявление факторов, повлиявших на их изменение в изучаемом периоде. Далее проводится анализ обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами.

В последние годы многие авторы стараются применить зарубежные методики анализа финансового состояния при оценке работы отечественных предприятий. Это приводит к необъективной оценке и противоречивым выводам. Затруднения связаны в различии методических подходов в ведении бухгалтерского учета, например: различие зарубежных и отечественного плана счетов бухгалтерского учета, а также правил составления публичной финансовой отчетности.

Таким образом, эти различия приводят к невозможности использования зарубежных методик анализа до тех пор, пока российское законодательство не согласует методическую базу бухгалтерского учета и формы финансовой отчетности с принятыми в качестве бухгалтерских стандартов за рубежом или процедуру конвертирования российского стандарта финансовой отчетности в зарубежные стандарты.

.2 Методика анализа финансовых результатов Савицкой Г.В.

Согласно данной методике предметом анализа выступают причинно-следственные связи экономических явлений и процессов, раскрыв которые можно быстро рассчитать изменения основных результатов хозяйственной деятельности за счет определенных факторов, а также изменить суммы прибыли, безубыточного объема продаж, запаса финансовой устойчивости, себестоимости единицы продукции при изменении любой производственной ситуации.

Объектами анализа является формирование размещение и использование капитала, финансовые ресурсы, финансовые результаты, рентабельность, прибыль, инвестиционная деятельность, финансовое состояние, диагностика банкротства. [30]

Методика анализа финансовых результатов Савицкой Г.В. представляет анализ результатов деятельности предприятия из нескольких разделов:

анализ состава и динамики балансовой прибыли;

анализ финансовых результатов от реализации продукции, работ и услуг;

анализ уровня среднереализационных цен;

анализ финансовых результатов от прочих видов деятельности;

анализ рентабельности деятельности предприятия;

методика подсчета резервов увеличения суммы прибыли и рентабельности;

анализ распределения и использования прибыли предприятия.

В анализе используются следующие показатели прибыли: балансовая прибыль, прибыль от реализации продукции, работ и услуг, прибыль от прочей реализации, финансовые результаты, финансовые результаты от внереализационных операций, налогооблагаемая прибыль, чистая прибыль.

При изучении динамики прибыли по методике Г.В. Савицкой учитываются информационные факторы изменения ее суммы. Для этого выручку корректируют на средневзвешенный индекс роста цен на продукцию предприятия в среднем по отрасли, а затраты по реализованной продукции уменьшают на их прирост в результате повышения цен на потребленные ресурсы за анализируемый период.

Основную часть прибыли предприятия получают от реализации продукции и услуг. В процессе анализа изучаются динамика, выполнение плана прибыли от реализации продукции и определяются факторы изменения ее суммы.

Прибыль от реализации в целом по предприятию зависит от четырех факторов первого уровня соподчиненности: объема реализации продукции (VPП); ее структуры (УДi); себестоимости (Сi) и уровня среднереализационных цен (Цi).

Показатели рентабельности можно объединить в несколько групп, характеризующих: окупаемость затрат, прибыльность продаж, доходность капитала и его частей.

Затем следует сделать факторный анализ рентабельности по каждому виду продукции. Уровень рентабельности отдельных видов продукции зависит от изменения среднереализационных цен и себестоимости единицы продукции:

Аналогично осуществляется факторный анализ рентабельности операционного капитала (отношение прибыли от основной деятельности к средней сумме операционного капитала).

Таким образом, преимуществом данной методики является то, что применяется метод сравнения фактических результатов предприятия с результатами прошлых лет.

А недостатком сложность восприятия методики и расчетов финансовых коэффициентов.

2.3 Методика анализа финансовых результатов Пожидаевой Т.А.

Авторы методик анализа финансовых результатов имеют различное мнение по поводу формулировок целей и задач анализа. Целями анализа методики Пожидаевой Т.А. является:

установить степень влияния доходов и расходов на чистую прибыль (убыток);

выявить тенденции изменения чистой прибыли и всех элементов её формирования;

выявить резервы повышения прибыли от продаж;

выявить пути увеличения доходов и снижения расходов;

оценить рентабельность обычных видов деятельности организации.

Менее детально задачи анализа представлены в методике Пожидаевой Т.А., но в общем виде отражают основные направления анализа:

)анализ состава и структуры доходов и расходов организации;

) общая оценка структуры и динамики чистой прибыли организации;

) анализ прибыли от продаж;

) анализ прочих доходов и расходов;

) анализ рентабельности обычных видов деятельности.

Объектами анализа по данной методике является прибыль от реализации, совокупная прибыль, объем и структура реализованной продукции, полная себестоимость реализованной продукции, цены на продукцию.

Экономисты в своих методиках используют различные показатели анализа финансовых результатов. Наиболее важными показателями, характеризующими финансовые результаты деятельности предприятия, являются следующие показатели: прибыль (убыток) от продаж; прибыль (убыток) до налогообложения; чистая прибыль (убыток) отчетного периода; рентабельность обычных видов деятельности.

Различно мнение экономистов по поводу последовательности проведения анализа. Пожидаева Т.А. рекомендует проводить анализ доходов и расходов, включающий: выявление динамики отдельных видов доходов и расходов, расчет удельного веса отдельных доходов и расходов в общей их величине, трендовый анализ доходов и расходов, проведение коэффициентного анализа;

Затем проводится анализ чистой прибыли, включающий 3 этапа: горизонтальный анализ, расчет и анализ структуры чистой прибыли в отчетном и предыдущем периоде, расчет и оценка изменений в структуре чистой прибыли. Затем проводится факторный анализа прибыли от продаж, анализ прочих доходов и расходов, анализ рентабельности. [29]

2.4 Сравнительная характеристика основных методологических направлений анализа финансовых результатов

Рассмотрим, как достигаются поставленные задачи на основе методик анализа финансовых результатов Шеремета А.Д., Савицкой Г.В., Пожидаевой Т.А.

Все авторы выделяют анализ финансовых результатов как одно из важных направлений экономического анализа деятельности предприятия и предлагают анализ начинать с общей оценки динамики величины и состава показателей прибыли. Информация, содержащаяся в отчете о финансовых результатах, позволяет проанализировать финансовые результаты, полученные от всех видов деятельности предприятия, установить структуру прибыли.

Основными источниками информации анализа финансовых результатов являются данные бухгалтерского учёта и бухгалтерской (финансовой) отчётности. Из форм бухгалтерской отчётности используют:

-Бухгалтерский баланс (Приложения В), где отражаются нераспределённая прибыль или непокрытый убыток отчётного и прошлого периодов (раздел III пассива).

- Отчёт о финансовых результатах (Приложения Г), составляется за год и по внутригодовым периодам. Он является главным источником информации о формировании и использовании прибыли.

Приступая к анализу финансовых результатов, следует различать: прибыль от продаж, прибыль до налогообложения и чистую прибыль (нераспределенную прибыль) отчетного периода.

Характеризуя финансовые результаты суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности, авторы проводят анализ составляющих прибыли, определяют влияние факторов и выявляют резервы получения дополнительной суммы прибыли.

По мнению Савицкой Г.В. при анализе прибыли следует учитывать следующие факторы:

- объем продаж;

среднепродажные цены переменных затрат на единицу продукции;

постоянные затраты отчетного периода;

структура проданной продукции.

На прибыль от продаж с позиции Пожидаевой Т.А. оказывает влияние следующие основные факторы:

- объем продаж;

структура продаж;

цены на продаваемые продукцию, работы, услуги;

уровень затрат, включенных в себестоимость продукции (их рост приводит к уменьшению прибыли в том же размере).

Система показателей финансовых результатов включает в себя не только абсолютные, но и относительные показатели эффективности хозяйствования. К ним относятся показатели рентабельности. Рассчитываются и анализируются общая рентабельность работы предприятия, рентабельность продукции и капитала. Чем выше уровень рентабельности, тем выше эффективность хозяйствования предприятий как самостоятельных товаропроизводителей.

Для более удобного сравнения трех методик анализа финансовых результатов данные занесем в таблицу, в которой определим сходства и различия, рассматриваемые разными авторами (Таблица 2).

Таблица 2 - Сравнительная характеристика основных методологических направлений анализа финансовых результатов различных авторов

Направление анализаШеремет А.Д.Савицкая Г.В.Пожидаева Т.А.1234Анализ доходов и расходов+-+Анализ уровня и динамики финансовых результатов+++Факторный анализ показателей прибыли+++Влияние инфляции на финансовые результаты++-Анализ качества прибыли+-+Анализ показателей рентабельности+++Анализ безубыточности-++Прогнозирование и оптимизация прибыли+--Анализ использования прибыли++-

Наиболее полной методикой является методика А.Д. Шеремета. Но в ней факторный анализ прибыли сводится к корректировке Отчета о финансовых результатах на величину инфляции, а также значения уровня продаж, закладываемого в расчетную цену изделия. По этой методике рассчитывается приток денежных средств и ожидаемая сумма прибыли с учетом индексов инфляции, в результате чего применить ее для широкого пользования представляется весьма сложным из-за привлечения дополнительной информации, не находящей отражение в бухгалтерской отчетности.

Также как и Шеремет А.Д. Савицкая Г.В. корректирует цены на величину инфляции. Анализ безубыточности проводят Пожидаева Т.А. и Савицкая Г.В. Пожидаева Т.А. и Шеремет А.Д. выделяют такое понятие как качество прибыли. Т.А. Пожидаева в своей методике уделяет внимания анализу доходов и расходов.

Методика Шеремета А.Д. является наиболее рациональной и простой в расчетах, поэтому она будет выбрана в качестве основы для анализа финансовых результатов, но также некоторые модели факторного анализа будут рассчитаны по методикам Т.А.Пожидаевой и Г.В.Савицкой.

Недостаточно проводить оценку финансовых результатов только по одному из подходов. Именно сочетание и реальное их использование позволяют проследить, проанализировать дальнейшее развитие предприятия с учетом всего комплекса современных проблем. Таким образом, исследование методических подходов к проведению экономического анализа финансовых результатов предприятия показало, что единого, однозначного подхода к определению направлений экономического анализа финансовых результатов не сложилось. В результате можно сделать вывод, что анализ прибыли и в целом финансовых результатов деятельности должен включать в качестве обязательных элементов: оценку абсолютных и относительных изменений по каждому показателю за анализируемый период, оценку структуры и динамики показателей прибыли и изменений их структуры, выявление факторов и причин изменения показателей прибыли и их количественная оценка, анализ показателей рентабельности деятельности, а также анализ безубыточности.

3. Анализ финансовых результатов на примере ООО «Бикинская лесная компания»

3.1 Организационно-экономическая характеристика ООО «Бикинская лесная компания»

Общество с ограниченной ответственностью «ДАЛЬЛЕСТОРН трейд» (далее - Общество) зарегистрировано 1 марта 2006 года под № 1062724023350.

Учредителем Общества с 1 марта 2006 г. являлось ОАО «Дальлесторн» (местонахождение - 682970, Россия, г. Бикин, ул. Октябрьская, 83). По состоянию на отчетную дату уставный капитал оплачен полностью.

.01.2010 года Решением единственного участника Общества (РФП ХОЛДИНГ (САЙПЕРС) ЛИМИТЕД) принято решение о переименовании ООО «ДАЛЬЛЕСТОРН трейд» в ООО «Бикинскую лесную компанию»

Среднесписочная численность персонала Общества по состоянию на 31 декабря 2012 года составила 172 человека (по состоянию на 31 декабря 2011 года - 158 человек).

В соответствии с Уставом, органами управления Обществом являются:

- высший орган - общее собрание участников;

единоличный исполнительный орган - генеральный директор до 18 марта 2010 года;

с 19 марта 2010 года полномочия Единоличного исполнительного органа передано в ООО Управляющая Компания «БКЛ групп» (договор Ю-120/03 от 19 марта 2010 года) на основании Решения единственного участника Общества от 26 февраля 2010 года.

Руководителем Общества является управляющий директор по ООО «Бикинская лесная компания» Даниленко Александр Николаевич. Главным бухгалтером Общества является Ященкова Татьяна Александровна. С 1 марта 2010 года ведение бухгалтерского и налогового учета возложено на ООО УК «БКЛ групп» согласно дополнительному соглашению от 29 ноября 2010 года к договору оказания услуг 002/03 от 01 марта 2010 года.

Основным видам деятельности Общества в отчетном периоде является:

- оптовая торговля лесоматериалами;

Лесоматериалы, производимые предприятиями холдинга, централизованно реализуются через бизнес-единицу «Бикинская лесная компания».

Одной из ключевых стратегических задач «Бикинскоя лесной компании» является расширение рынков сбыта и продвижение будущей продукции «Дальневосточного Центра глубокой переработки древесины».

Таблица 3 - Основные экономические показатели деятельности ООО «Бикинская лесная компания» за 2012-2013 гг.

Показатели2012 г.2013г.Отклонение1.Выручка, руб.4 694 4885 747 2451 052 7572.Себестоимость продаж, руб.4 049 6815 075 6311 025 9503.Прибыль от продаж, руб.168 190278 747110 5574.Чистая прибыль (убыток), руб.54 24649 901-4 3455.Внеоборотные активы, руб.6 13017 50911 3796.Оборотные активы, руб.3 000 8372 782 768-218 0697. Краткосрочные обязательства,руб.1 314 4021 397 30682 9048.Рентабельность продаж, %3,584,851,279. Коэффициент текущей ликвидности, пунктов2,281,99-0,2910. Коэффициент абсолютной ликвидности, пунктов1,560,980,58

По итогам результатов деятельности организации, можно сделать вывод о том, что выручка является основным источником доходов ООО «Бикинская лесная компания». В 2013 году по сравнению с 2012 годом выручка от продаж увеличилась на 1 052 757 руб. Одновременно с ростом выручки наблюдается увеличение показателя себестоимости в сумме 1 025 950 руб., что является негативной тенденцией.

Представим графически динамику основных показателей деятельности ООО«БЛК» в руб.

Рисунок 2 - Диаграмма основных экономических показателей деятельности ООО «Бикинская лесная компания» в руб.

Рентабельность продаж выросла на 1,27 %. Коэффициент текущей ликвидности, характеризующий потенциальную способность предприятия выполнять краткосрочные обязательства за счет текущих активов снизился, что свидетельствуют о снижении у ООО «Бикинская лесная компания» возможности покрытия текущих обязательств с 228% до 199%. Коэффициент абсолютной ликвидности, характеризующий возможность компании погашать краткосрочные обязательства за счет свободных денежных средств и краткосрочных денежных вложений, увеличился на 0,58 пункта и достигает нормативного значения.

Рисунок 3 - Диаграмма основных экономических показателей деятельности ООО «Бикинская лесная компания» в процентах и пунктах

Для увеличения получаемой прибыли организации следует снизить себестоимость продукции, работ, услуг. Динамика показателей ликвидности показывает ухудшение финансового состояния ООО «Бикинская лесная компания», из чего следует, что организации для их увеличения рекомендуется увеличивать стоимость текущих активов и снижать величину краткосрочных обязательств, таких как дебиторская и кредиторская задолженность.

Планы развития предприятия на 2014 - 2015 гг. включают:

более оперативное подстраивание под развивающуюся инфраструктуру;

замена устаревшего оборудования;

борьба с коммерческими и технологическими потерями, с целью снижения убытков и увеличения полезного отпуска.

оптимизация себестоимости продукции, общефирменных издержек, сокращение потерь на всех уровнях производственного цикла.

3.2 Анализ динамики и структуры финансовых результатов

Анализ каждого слагаемого прибыли организации имеет большое значение, так как он позволяет выбрать направления активизации деятельности организации, стратегию поведения, направленную на минимизацию потерь и финансового риска от вложенного капитала. Выбор направлений анализа определяется целями управления.

Для анализа финансовых результатов можно провести горизонтальный и вертикальный анализ формы «Отчета о финансовых результатах», факторный анализ прибыли от продаж, прибыли до налогообложения, чистой прибыли и рассчитать показатели рентабельности.

Горизонтальный анализ финансовых результатов проведем в таблице 4.

Таблица 4 - Горизонтальный анализ отчета о финансовых результатахООО «БЛК» за 2012 - 2013 годы

Статья2012г., руб.2013г., руб.Отклонение, руб.Темп роста (снижения), %13245Выручка4 694 4885 747 245+1 052 757122,43Себестоимость продаж(4 049 681)(5 075 631)-1 025 950125,33Валовая прибыль644 807671 614+26 807104,16Коммерческие расходы(476 617)(392 867)+83 75082,43Прибыль от продаж168 190278 747+110 557165,73Сальдо прочих доходов/ расходов из них: 4.1 проценты к получению 4.2 проценты к уплате 4.3 прочие доходы 4.4 прочие расходы (101 775) 108 080 (143 140) 277 365 (344 080) (201 994) 146 089 (169 754) 395 172 (573 501) -100 219 +38 009 -26 614 +117 807 -229 421 198,47 135,17 118,59 142,47 166,68Прибыль до налогообложения66 41576 753+10 338115,57Чистая прибыль54 24649 901-4 34591,99

Из таблицы видно, что в 2013 году по сравнению с 2012 годом произошло увеличение выручки от продажи на 1 052 757 руб. , или на 22,43%, себестоимость продаж снизилась на 1 025 950 руб. или на 25,33%. Однако, коммерческие расходы в 2013 году выросли на 83 750 руб. За счет более быстрого роста выручки, чем себестоимости продаж, произошло увеличение прибыли от продаж на 110 557 тыс. руб. или на 65,73%. По итогам года предприятие получает чистую прибыль, которая за год снизилась на 4 345руб. На уменьшение последнего показателя также влияет рост отрицательного сальдо прочих доходов и расходов на 100 219 руб. или на 98,47%, почти в 2 раза.

Рисунок 4 - Диаграмма горизонтального анализа отчета о финансовых результатах ООО «БЛК» за 2012 - 2013 годы

Далее, проведем вертикальный анализ Отчета о финансовых результатах, результат которой представим в таблице 5.

Таблица 5 - Вертикальный анализ отчета о финансовых результатахООО «БЛК» за 2012-2013 годы

Статья2012г.,уд.вес2013г.,уд.вес.Отклонение, уд.вес1234Выручка100,00100,00-Себестоимость проданных товаров86,2688,31+2,05Валовая прибыль13,7411,69-2,05Коммерческие расходы10,156,84-3,31Прибыль от продаж3,584,85+1,27Сальдо прочих доходов/расходов2,173,51+1,34Прибыль до налогообложения1,411,34-0,07Чистая прибыль1,160,87-0,29

Вертикальный анализ ООО «БЛК» за 2012 и 2013 года показал, что большую долю в выручке от продаж занимает себестоимость продаж: за 2012 год 86,26%, а за 2013 год 88,31%, т.е. рост удельного веса составил 2,05%. Наблюдается положительная динамика доли сальдо прочих доходов и расходов на 1,34% или за 2012 год доля их составила 2,17%, а за 2013 год 3,51%; прибыли от продаж (на 1,27%), отрицательная динамика - коммерческих расходов (на 3,31%), прибыли до налогообложения (на 0,07%), чистой прибыли (на 0,29%).

На рисунках 5 и 6 представлена структура вертикального анализа финансового результата ООО «Бикинская лесная компания» в 2012 и 2013 году соответственно.

Рисунок 5 - Структура финансового результата в 2012 году

Рисунок 6 - Структура финансового состояния в 2013 году

Такой результат не благоприятен для организации, на предприятии складывается тенденция к сокращению прибыли.

Для большей детализации Отчета о финансовых результатах проведем анализ отдельно доходов и расходов организации, данные приведены в таблицах 6 и 7.

Таблица 6 - Горизонтальный и вертикальный анализ доходов ООО «БЛК» за 2012-2013 годы

ПоказательГоризонтальный анализ, руб.Вертикальный анализ, % к общей сумме2012г.2013г.Отклонение2012г.2013г.Отклонение12345671. Доходы по обычным видам деятельности4 694 4885 747 245+1 052 75792,4191,39-1,022. Прочие доходы,385 445541 261+155 8167,598,61+1,02в том числе: 2.1 Проценты к получению 108 080 146 089 +38 009 2,13 2,33 +0,202.2 Прочие доходы277 365395 172+117 8075,466,28+0,823. Всего доходов5 079 9336 288 506+1 208 573100,00100,00-

Анализ доходов предприятия показал, что за 2013 г. произошел рост как доходовпо обычным видам деятельности на 1 052 757 руб., так и прочих доходов на 155 816 руб. Соотношение доходов по обычным видам деятельности и прочих доходов в 2012 и 2013 годах: 92,41% и 7,59% в 2012 году, 91,39% и 8,61% - в 2013 году; это значит, что большая доля доходов организации (разница более чем в 10 раз) приходится на доходы по обычным видам деятельности, однако доля последних в 2013 году сократилась в общей сумме доходов на 1,02%. При подробном рассмотрении прочих доходов, выявлен рост процентов к получению на 38 009 руб. и рост прочих доходов на 117 807 руб. Так же следует отметить, что доля прочих доходов в общей сумме доходов изменилась обратно пропорционально изменению доли доходов по обычным видам деятельности (на 1,02%).

В общем за 2013 год доходы организации выросли на 1 208 573 руб., что характеризует работу организации с положительной стороны.

При анализе финансовых результатов можно дать оценку изменения расходов в общей сумме, а так же в разрезе расходов по обычным видам деятельности и прочих расходов с разбивкой на проценты к уплате и прочие расходы.

Таблица 7 - Горизонтальный и вертикальный анализ расходов ООО «БЛК» за 2012-2013 годы

ПоказательГоризонтальный анализ, руб.Вертикальный анализ, % к общей сумме2012г.2013г.Отклонение2012г.2013г.Отклонение12345671. Расходы по основным видам деятельности4 526 2985 468 498+942 20090,2888,03-2,252.Прочие расходы,487 220743 255+256 0359,7211,97+2,25в том числе: 2.1 Проценты к уплате 143 140 169 754 +26 614 2,86 2,74 -0,122.2 Прочие расходы344 080573 501+229 4216,869,23+2,373. Всего расходы5 013 5186 211 753+1 198 235100100-

Анализ расходов показал, что произошел рост расходов по обычным видам деятельности на 942 200 руб. и рост прочих расходов на 256 035 руб.

Основная доля в расходах приходится на себестоимость и коммерческие расходы, которая сокращается с 90,28% до 88,03%. Данная ситуация оценивается положительно, падение полной себестоимости наблюдается при росте выручки.

Что касается состава прочих расходов, то большая доля приходится на прочие расходы непосредственно, меньшая - на проценты к уплате, в среднем 2,8%.

Таким образом, в 2013 году по сравнению с 2012 годом виден рост расходов в общей сумме на 1 198 235 руб., что характеризует работу организации с отрицательной стороны.

Структура доходов ООО «БЛК» за 2012-2013 год изображена на рисунке 7.

При сопоставлении данных выявлено, что рост доходов происходит в 1,12 раз быстрее, чем рост расходов, что положительно сказывается на конечном финансовом результате - прибыли организации в 2013 и 2012 году.

Рисунок 7 - Структура доходов ООО «БЛК» за 2012-2013 год

Структура расходов ООО «БЛК» за 2012-2013 год изображена на рисунке 8.

Рисунок 8 - Структура расходов ООО «БЛК» за 2012-2013 год

Основываясь на результатах проведенного анализа доходов и расходов организации, можно сделать вывод о том, что в 2013 году по сравнению с 2012 годом произошел рост всех показателей доходов и расходов организации, за исключением коммерческих расходов, этот показатель снизился, как и его доля в общей сумме выручки (нетто) от продажи товаров и оказания услуг, что оценивается безусловно положительно. Однако, следует отметить, что темпы роста по выручке от продаж отстают от темпов роста себестоимости продаж (на 2,9%), это оценивается отрицательно. Принимая во внимание оба фактора, можно говорить о том, что в сравнении доходов и расходов по основным видам деятельности, темпы роста доходов опережают темпы роста расходов, что дает нам положительную оценку деятельности организации. В то же время абсолютное изменение суммы прочих доходов в отчетном периоде по сравнению с предыдущим меньше абсолютного изменения суммы прочих расходов, что в конечном итоге неблагоприятно влияет на изменение суммы чистой прибыли (она снизилась на 4 345 руб. или 8,01%).

3.3 Факторный анализ прибыли от продаж

Используя методику Э.А. Маркарьяна определим влияние факторов на изменение прибыли от продаж по данным «Отчета о финансовых результатах»:

1)объем продаж в оценке себестоимости;

2)ассортимент и структура оказываемых услуг;

)затраты на 1 рубль выручки от продажи товаров, работ, услуг.

Для факторного анализа составим таблицу 8

прибыль финансовый рентабельность анализ

Таблица 8 - Исходные данные для факторного анализа прибыли от продажи ООО «БЛК» за 2012-2013 годы

Показатели2012 год2013 годИндекс12341 Полная себестоимость услуг, руб.4 526 2985 468 4981,208162 Выручка руб.4 694 4885 747 2451,224253 Затраты на 1 рубль выручки, руб. (1/2)0,964170,951500,986864 Прибыль от продаж, руб.(2-1)168 190278 7471,657335 Рентабельность продаж (4/2*100%)3,584,851,35475

Из приведенных данных видно, что прибыль от продаж выросла в 2013 году по сравнению с 2012 годом на 110 557 руб. (278 747 - 168 190)

Чтобы определить влияние объема продаж в оценке себестоимости, используем формулу:

?П(У) от продаж (Объем продаж) = П(У) от продаж0 * (Iполной с/с - 1), (5)

где ?П(У) от продаж (Объем продаж) - изменение прибыли (убытка) от продаж за счет изменения объема продаж;

П(У) от продаж0 - прибыль (убыток) от продаж в 2012 году;

Iполной с/с - индекс полной с/с.

?П(У) от продаж (Объем продаж) = 168 190 * (1,20816 - 1) = +35 010,4304 (руб.)

Рост объема продаж в оценке себестоимости на 0,20816 пунктов привел к увеличению прибыли от продажи на 35 010,4304 руб.

Чтобы определить влияние ассортимента можно сопоставить индекс выручки от продажи с индексом себестоимости:

?П(У) от продаж (Ас-нт) = П(У) от продаж0* (Iвыручки-Iполной с/с), (6)

где ?П(У) от продаж (Ассортимент) - изменение прибыли от продаж за счет изменения ассортимента;выручки- индекс выручки;

Iполной с/с - индекс полной с/с.

?П(У)от продаж (Ассортимент) = 168 190 * (1,22425 - 1,20816) = = +2 706,1771 (руб.)

При прочих равных условиях если индекс выручки (1,22425) больше, чем индекс себестоимости (1,20816), это означает, что в 2013 году по сравнению с 2012 годом продаются более рентабельные виды товаров, работ, услуг и это привело к росту прибыли от продаж на 2 706,1771 руб.

Влияние изменения затрат на один рубль на прибыль от продажи можно определить по формуле:

?П(У) от продаж (Затраты на 1руб.) = - (?З * ВР1), (7)

где ?П(У) от продаж (Затраты на 1руб.) - изменение прибыли от продаж за счет изменения затрат на один рубль;

?З - изменение затрат на один рубль;

ВР1 - выручка за 2013 год.

?П(У) от продаж (Затраты на 1руб.) = - (-0,01267 * 5 747 245) = = +72 817,59415 (руб.)

Затраты на один рубль выручки от продажи сократились в 2013 году по сравнению с 2012 годом на 0,01267 руб. Такое сокращение следует оценивать положительно, оно означает, что ресурсы (материальные, трудовые и основные средства) используются эффективно и соответственно это привело к росту прибыли от продажи на 72 817,59415 руб.

Проверим правильность проведенных расчетов:

(+35 010,4304) + (+2 706,1771) + (+72 817,59415) = +110 534,20165 (руб.), что соответствует изменению прибыли от продаж в динамике:

?П(У)от продаж = П(У)1- П(У)0, (8)

где ?П(У) от продаж - изменение прибыли от продажи;

П(У)1 - прибыль (убыток) от продажи за 2013 год;

П(У)0 - прибыль (убыток) от продажи за 2012 год.

?П(У)от продаж = 278 747 - 168 190 = +110 557 (руб.).

При рассмотрении влияния данных факторов выявлено, что предприятие ведет в полной мере объективную сбытовую политику и соответственно эффективно использует свои финансовые ресурсы.

Рассмотрим методику факторного анализа прибыли от продажи, предложенную Г.В. Савицкой.

В основе методики лежит модель:

П(У) = (ВР * R) / 100%, (9)

где П(У) - прибыль (убыток) от продаж;

ВР - выручка-нетто от продаж;

R - рентабельность продаж;

1, 0 - 2013 и 2012 год соответственно.

Способом абсолютных разниц определим влияние факторов:

)первый фактор - изменение выручки от продажи:

?П(У) (ВР) = ?ВР * R0/ 100%

?П(У)(ВР) = (5 747 245 - 4 694 488)*(+3,58271)/100= +37 717,23031 (руб.)

Выручка-нетто от продажи товаров, работ, услуг выросла в 2013 году по сравнению с 2012 годом на 1 052 757 руб., это привело к росту прибыли от продаж на 37 717,23031 руб.

)второй фактор - изменение рентабельности продаж:

?П(У) (R)= ?R*ВР1 / 100%

?П(У) (R)=(4,85010 - 3,58271) * 5 747 245 / 100= +72 840,00841 (руб.)

Рентабельность продаж выросла в 2013 году по сравнению с предыдущим годом на 1,26739%, что оценивается положительно, так как это означает, что деловая активность организации возросла, и соответственно это привело к увеличению прибыли от продаж на 72 840,00841 руб.

Проверка:

?П(У)от продаж = ?П(У) (ВР) + ?П(У) (R), (10)

где ?П(У)(ВР)- изменение прибыли (убытка) от продаж за счет изменения выручки;

?П(У)(R)- изменение прибыли (убытка) от продаж за счет изменения рентабельности продаж.

?П(У) от продаж = +37 717,23031 + (+72 840,00841) = +110 557,23872 (руб.)

Обобщим результаты факторного анализа прибыли (убытка) от продаж в таблице 9

Таблица 9 - Обобщение результатов факторного анализа изменения прибыли от продаж ООО «БЛК» за 2012-2013 годы

Факторы, влияющие на изменение прибыли от продажиСумма, руб.121. Методика Э.А. Маркарьяна1 Объем продаж в оценке полной себестоимости, тыс. руб.+35 0102 Ассортимент и структура продаваемых товаров, услуг, тыс. руб.+2 7063 Затраты на 1 рубль выручки от продажи товаров, работ, услуг, руб.+72 817Общее изменение факторов, тыс. руб.(с.1 + с.2 + с.3)+110 5342. Методика Г.В. Савицкой4 Выручка+37 7175 Рентабельность продаж+72 840Итого (с.4 + с.5)+110 557

На основе результатов проведенного факторного анализа можно сделать вывод о том, что по методике Э.А. Маркарьяна наиболее сильное влияние на изменение прибыли от продаж оказало сокращение затрат на 1 рубль выручки от продажи (на 0,01267 руб.) - +72 817,59 руб. А в методике Г.В. Савицкой аналогичную позицию занимает показатель рентабельности продаж. Изменение этого фактора составило 1,26739%, что в свою очередь дало основание для роста прибыли от продаж на 72 840,01 руб.

В сложившейся ситуации организации можно рекомендовать корректировку ассортимента продаваемых товаров в сторону продажи наиболее рентабельных из них. Это сможет способствовать росту выручки от продаж, что в свою очередь, при прочих равных условиях, даст рост прибыли от продаж.

Чтобы провести факторный анализ прибыли (убытка) до налогообложения воспользуемся моделью:

П(У) до н/о = П(У) от прод. + % к получ. - % к упл. + ПД - ПР, (11)

где П(У) до н/о - прибыль (убыток) до налогообложения;

% к получ. - проценты к получению;

% к упл. - проценты к уплате;

ПД - прочие доходы;

ПР - прочие расходы;

, 0 - 2013 и 2012 год соответственно.

Таблица 10 - Исходные данные для факторного анализа прибыли до налогообложения ООО «БЛК» за 2012-2013 годы

Статья2012г., руб.2013г., руб.Отклонение, руб.1234Прибыль (убыток) от продаж168 190278 747+110 557проценты к получению проценты к уплате прочие доходы прочие расходы108 080 (143 140) 277 365 (344 080)146 089 (169 754) 395 172 (573 501)+38 009 +26 614 +117 807 +229 421Прибыль до налогообложения66 41576 753+10 338

?П(У) до н/о (П(У) от продаж) = ?П(У) от продаж,(12)

?П(У) до н/о (П(У) от продаж) = 278 747 - 168 190 = +110 557 (руб.)

?П(У) до н/о (% к получ.) = ?% к получ.,(13)

?П(У) до н/о (% к получ.) = 146 089 - 108 080 = +38 009 (руб.)

?П(У) до н/о (% к упл.) = ?% к упл.,(14)

?П(У) до н/о (% к упл.) = 169 754 - 143 140 = +26 614 (руб.)

?П(У) до н/о (ПД) = ?ПД,(15)

?П(У) до н/о (ПД) = 395 172 - 277 365 = +117 807 (руб.)

?П(У) до н/о (ПР) = ?ПР, (16)

?П(У) до н/о (ПР) = 573 501 - 344 080 = +229 421 (руб.)

?П(У) до н/о = ?П(У) до н/о (П(У) от продаж) + ?П(У) до н/о (% к получ.) - ?П(У) до н/о (% к упл.) + ?П(У) до н/о (ПД) - ?П(У) до н/о (ПР), (17)

где ?П(У) до н/о - изменение прибыли (убытка) до налогообложения;

?П(У) до н/о (П(У) от продаж) - изменение прибыли (убытка) до налогообложения за счет изменения прибыли (убытка) от продажи;

?П(У) до н/о (% к получ.) - изменение прибыли (убытка) до налогообложения за счет изменения процентов к получению;

?П(У) до н/о (ПД) - изменение прибыли (убытка) до налогообложения за счет изменения прочих доходов;

?П(У) до н/о (ПР) - изменение прибыли (убытка) до налогообложения за счет изменения прочих расходов.

?П(У) до н/о = (+110 557) + (+38 009) - (+26 614) + (+117 807) - - (+229 421) = +10 338 (руб.)

?П(У) до н/о = П(У) до н/о1 - П(У) до н/о0. (18)

?П(У) до н/о = 76 753 - 66 415 = +10 338 (руб.)

Прибыль до налогообложения увеличилась в общей сумме на 10 338 руб., в том числе, за счет роста прибыли от продаж - на 110 557 руб., за счет увеличения суммы процентов к получению - на 38 009 руб., за счет увеличения суммы процентов к уплате - на 26 614 руб., за счет увеличения суммы прочих доходов - на 117 807 руб., за счет увеличения суммы прочих расходов - на 229 421 руб.. В целом в 2013 году предприятие получило прибыль до налогообложения в размере 76 753 руб.

3.4 Факторный анализ рентабельности

Рассмотрим относительные показатели финансовых результатов в виде показателей рентабельности:

1)Рентабельность продаж:

= П от продаж / ВР от продаж * 100%, (19)

где R - рентабельность продаж;

П от продаж - прибыль от продаж;

ВР от продаж - выручка от продаж;

, 0 - 2013 и 2012 год соответственно.

Данный показатель демонстрирует, сколько прибыли от продаж получено с одного рубля выручки от продаж в процентах. Чем больше значение данного показателя, тем выше деловая активность организации.

Динамика рентабельности продаж по прибыли от продажи представлена в таблице 7, а расчет приведен ниже.

Из приведенных данных видно, что рентабельность продаж по прибыли от продаж выросла на 1,27%. Такое увеличение оценивается положительно, оно означает, что деловая активность улучшилась.

Таблица 11 - Анализ рентабельности продаж по прибыли от продаж ООО «БЛК» за 2012-2013 годы

Показатель2012год2013годОтклонение12341 Прибыль от продаж, руб.168 190278 747+110 5572 Выручка от продаж, руб.4 694 4885 747 245+1 052 7573 Рентабельность продаж, % (1/2*100%)3,582714,85010+1,26739

?R (П от продаж) = П от продаж1 / ВР от продаж0 * 100 - П от продаж0 / ВР от продаж0 * 100, (20)

?R (П от продаж) = 278 747/4 694 488 * 100 - 3,58271 = +2,35504%

?R (ВР от продаж) = П от продаж1 / ВР от продаж1 * 100 - П от продаж1 / ВР от продаж0 * 100, (21)

?R (ВР от продаж) = 4,85010 - 278 747/4 694 488 * 100 = -1,08765%

?R = ?R (П от продаж) + ?R (ВР от продаж), (22)

где ?R - изменение рентабельности продаж;

?R (П от продаж) - изменение рентабельности продаж за счет прибыли от продаж;

?R (ВР от продаж) - изменение рентабельности продаж за счет выручки от продажи.

?R = (+2,35504) + (-1,08765) = +1,26739%

?R = R1 - R0, (23)

?R = 4,85010 - 3,58271 = +1,26739%

Рентабельность продаж по прибыли выросла в общей сумме на 1,26739%, в том числе, за счет роста прибыли от продаж (на 110 557 руб.) рентабельность увеличилась на 2,35504 %, за счет роста выручки от продаж (на 1 052 757 руб.) - сократилась на 1,08765%.

)Рентабельность продаж по чистой прибыли

= ЧП / ВР от продаж * 100%, (24)

где R - рентабельность продаж;

ЧП - чистая прибыль;

ВР от продаж - выручка от продажи;

1, 0 - 2013 и 2012 год соответственно.

Этот показатель демонстрирует, сколько чистой прибыли получено с одного рубля выручки от продажи. Рост этого показателя оценивается положительно, он означает, что деловая активность организации растет.

Динамика рентабельности продаж по чистой прибыли представлена в таблице 12.

Рентабельность продаж по чистой прибыли выросла на 24,95939%, что влияет на работу организации положительно.

Таблица 12 - Анализ рентабельности продаж по чистой прибыли ООО «БЛК» за 2012-2013 годы

Показатель2012год2013годОтклонение12341 Чистая прибыль, руб.54 24649 901-4 3452 Выручка от продаж, руб.4 694 4885 747 245+1 052 7573 Рентабельность продаж, % (с.1/с.2*100%)1,155530,86826-0,28727

?R (ЧП) = ЧП1 / ВР от продаж0 *100 - ЧП0 / ВР от продаж0*100

?R (ЧП) = 49 901/4 694 488 *100 - 1,15553 = 1,06297 - 1,15553 = = -0,09256%

?R (ВР от продаж) = ЧП1 / ВР от продаж1 *100 - ЧП1 / ВР от продаж0**100

?R (ВР от продаж) = 0,86826 - 1,06297 = -0,19471%

Проверка:

?R = ?R (ЧП) +?R (ВР от продаж), (25)

где ?R - изменение рентабельности продаж;

?R (ЧП) - изменение рентабельности продаж засчет чистой прибыли;

?R (ВР от продаж)- изменение рентабельности продаж засчет выручки от продажи.

?R = -0,09256 + (-0,19471) = -0,28727%

?R = R1 - R0

?R = 0,86826 - 1,15553 = -0,28727%

За счет снижения чистой прибыли на 4 345 руб. рентабельность сократилась на 0,09256%.

Засчет роста выручки на 1 052 757 руб. рентабельность уменьшилась на 0,19471%. Общее изменение факторов составило 0,28727%.

3)Рентабельность ресурсов или затрат:

= П от продаж / С продукции * 100%, (26)

где R - рентабельность продаж;

П от продаж - прибыль от продаж;

С продукции - себестоимость продукции;

1, 0 - 2013 и 2012 год соответственно.

Данный показатель демонстрирует, сколько прибыли от продаж получено с одного рубля затрат или ресурсов, использованных на производство и продажу товаров, работ, услуг.

Динамика рентабельности ресурсов представлена в таблице 13.

Таблица 13 - Анализ рентабельности ресурсов ООО «БЛК» за 2012-2013 годы

Показатель2012 год2013 годОтклонение12341 Прибыль от продаж, руб.168 190278 747+110 5572 Себестоимость услуг, руб.(4 049 681)(5 075 631)+1 025 9503 Рентабельность ресурсов, %(с.1/с.2*100%)4,153175,49187+1,3387

За 2013 год произошло увеличение рентабельности ресурсов на 1,3387%, которое положительно повлияло на работу организации, а именно увеличилась прибыль от продаж.

?R (П от продаж) = П от продаж1 / С продукции0 *100 - П от продаж0 / / С продукции0 *100

?R (П от продаж) = 278 747/4 049 681*100 - 4,15317 = 6,88318 - 4,15317 = +2,73001%

?R (С продукции) = П от продаж1 / С продукции1 *100 - П от продаж1/ / С продукции0 *100

?R (С продукции) = 5,49187 - 6,88318 = -1,39131%

?R = ?R (У от продаж) +?R (С продукции), (27)

где ?R - изменение рентабельности продаж;

?R (П от продаж) - изменение рентабельности продаж за счет прибыли (убытка) от продажи;

?R (С продукции)- изменение рентабельности продаж за счет себестоимости продукции.

?R = +2,73001 + (-1,39131) = +1,3387%

?R = R1 - R0

?R = 5,49187 - 4,15317 = +1,3387%

Рентабельность ресурсов выросла на 2,73001 % за счет роста прибыли от продаж и уменьшилась на 1,39131% за счет роста себестоимости продукции.

В целом в ходе анализа финансовых результатов предприятия был выявлен рост таких показателей как: прибыль от продаж и прибыль до налогообложения. Так же было выявлено сокращение чистой прибыли, что является отрицательным результатом деятельности организации в целом.

В зависимости от числителя могут быть рассчитаны различные показатели рентабельности деятельности организации. Пожидаева Т.А. предлагает рассмотреть рентабельность продаж по прибыли от продажи (RП), рентабельность продаж по прибыли до налогообложения RНП, рентабельность продаж по чистой прибыли (RЧП), а также рентабельности продаж как отношение прибыли от продаж к себестоимости продаж продукции (Rс/с) (таблица 14).

Таблица 14 - Расчет рентабельности ООО «БЛК» за 2012-2013 годы

Наименование показателя2012 г.2013 г.Отклонение12341. Выручка, руб.4 694 4885 747 245+1 052 7572. Себестоимость проданных товаров, услуг, руб.(4 049 681)(5 075 631)-1 025 9503. Полная себестоимость, руб.(4 526 298)(5 468 498)-942 2004. Прибыль от продаж (убыток), руб.168 190278 747+110 5575. Прибыль до налогообложения, руб.66 41576 753+10 3386. Чистая прибыль отчетного периода, руб.54 24649 901-4 345Показатели рентабельности7. R продаж по прибыли от продаж (4/1), %3,582714,85010+1,267398. R расходов (4/3), %3,715845,09732+1,381489. R продаж по прибыли до налогообложения (5/1), %1,414741,33547-0,0792710. R продаж по чистой прибыли (6/1), %1,155530,86826-0,2872711. R производственных расходов (4/2), %4,153175,49187+1,338712. Затраты на 1 рубль проданной продукции (3/1), руб.0,964170,95150-0,01267

Полученные результаты позволяют увидеть, что в 2013 году по сравнению с предыдущим годом произошло увеличение рентабельности обычной деятельности. В частности, рентабельность продаж по прибыли от продаж выросла на 1,26739%, рентабельность затрат на производство и продажу - на 1,38148%. Однако противная тенденция сложилась в отношении других показателей рентабельности, а именно: рентабельности продаж по прибыли до налогообложения (она сократилась на 0,07927%), рентабельности продаж по чистой прибыли (сокращение показателя составило 0,28727%). Так же сократились затраты на один рубль проданной продукции, что является положительным значением для деятельности организации.

Рост коэффициента рентабельности продаж является позитивной тенденцией. Однако сам коэффициент рентабельности довольно низок, его значение в 2013 году составило всего 4,85 копейки прибыли с 1 рубля выручки, эта величина оценивается как достаточно низкая. Предприятию необходимо предпринять меры по снижению себестоимости продукции, чтобы предупредить падение показателя рентабельности продаж и увеличить прибыль от реализации, а далее и чистую прибыль.

Необходимо выявить влияние различных факторов на рентабельность обычных видов деятельности.

обычдеят-ти= Rпродаж / Затраты на 1 руб.

1)Влияние на рентабельность обычных видов деятельности рентабельности продаж:

?Rобычдеят-ти(RП) = RП1 / Затраты на 1 руб.0-RП0 / Затраты на 1 руб.0

?Rобычдеят-ти(RП) = 4,85010/0,96417 - 3,58271/0,96417 = 5,03034-3,71585 = = +1,31449%

2)Влияние на рентабельность обычных видов деятельности затрат на один рубль продукции:

?Rобычдеят-ти(Затраты на 1 руб.) = RП1 / Затраты на 1 руб.1-RП1 / Затраты на 1 руб.0= 4,85010/0,95150 - (5,03034)= +0,06698%

Проверка:

?Rобычдеят-ти= ?Rобычдеят-ти(RП) + ?Rобычдеят-ти(Затраты на 1 руб.) = ?Rобыч деят-ти1 - ?Rобыч деят-ти0

?Rобычдеят-ти= +1,31449 + (+0,06698) = 5,09732 - 3,71585 = +1,38147%

Таким образом, рентабельность обычных видов деятельности увеличилась за счет роста рентабельности продаж и сокращения величины затрат на 1 рубль проданной продукции на 1,38147%.

Оценить эффективность использования активов организации, влияющих на финансовые результаты можно с помощью показателей рентабельности использования активов. Маркарьян Э.А. предлагает рассчитывать следующие виды рентабельности: рентабельность оборотного капитала, совокупных активов, собственного капитала, заемного капитала.

Таблица 15 - Анализ показателей рентабельности использования активов ООО «БЛК» за 2012-2013 годы

Наименование показателя2012 г.2013 г.Отклонение12341. Прибыль от продаж, руб.168 190278 747+110 5572. Среднее значение оборотных средств, руб.2 220 710,52 891 802,5+671 0923. Среднее значение совокупных активов, руб.2 223 833,52 903 621,5+679 7884. Среднее значение собственных средств, руб.177 139,5288 011+110 871,55. Среднее значение заемных средств, руб.2 046 6942 675 610,5+628 916,5Показатели рентабельности6. R оборотных средств (1/2), %7,573709,63921+2,065517. R совокупных активов (1/3), %7,563079,59998+2,036918. R собственного капитала (1/4), %94,9477796,78346+1,835699. R заемных средств (1/5), %8,2176410,41807+2,20043

Из данных таблицы видно, что все показатели рентабельности использования активов в отчетном 2013 году по сравнению с предыдущим 2012 годом значительно выросли и продолжают носить положительный характер.

Эффективность использования совокупных активов в отчетном году выросла по сравнению с предыдущим на 2,03691%. Увеличение эффективности использования активов способствовало увеличению эффективности использования оборотных средств, вовлечённых в хозяйственную деятельность организации.

Показатель рентабельности оборотного капитала, связанный с ускорением оборачиваемости активов, характеризует более эффективное использование организацией своих оборотных средств, показывая, какой объем прибыли от продаж обеспечивается каждым рублем активов. В этой связи в 2013 году9,64 копейкиприбыли обеспечивали оборотные средства организации, что на 2,07 копейки больше, чем в 2012 году.

Так же положительным моментом считается тенденция роста рентабельности собственного капитала. Последняя в отчетном 2013 году по сравнению с предыдущим 2012 годом выросла на 1,83569%. Одновременно прослеживается аналогичная тенденция рентабельности заемного капитала. На каждый рубль заемных средств приходится в 2013 г. 10,41копейкиприбыли, что на 2,2 копейки больше, чем в 2012 г.

Результаты исследования показали: в данный момент времени организация развивается успешно, происходит постепенный рост показателей финансовой устойчивости и деловой активности организации, что может привести к дальнейшему улучшению финансового результата.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В курсовой работе изложены теоретические и практические вопросы, касающиеся анализа финансовых результатов деятельности организации. Объектом исследования является ООО «Бикинская лесная компания», осуществляющее оптовую торговлю лесоматериалами и организацию перевозок грузов, за период 2012 - 2013 год.

Первая глава теоретическая, в ней раскрывается сущность и экономическое содержание финансовых результатов деятельности организации. Рассмотрен порядок формирования финансовых результатов деятельности организации. Определены задачи анализа финансовых результатов.

Во второй главе отражены основные методологические направления анализа финансовых результатов. Было рассмотрено три методики, это методика Шеремета А.Д., Пожидаевой Т.А. и Савицкой Г.В..

В третьей главе работы отражена к Основными видами деятельности ООО «Бикинская лесная компания» являются:

- оптовая торговля лесоматериалами.

По результатам проведенного анализа финансовых результатов ООО «БЛК» можно сделать вывод, что результаты деятельности организации в 2013 году по сравнению с 2012 годом улучшились.

Снижение чистой прибыли организации на 4 345 руб. в то время, как прибыль от продаж и прибыль до налогообложения выросли, связано в первую очередь с увеличением прочих расходов организации. Темп роста последних оказался больше темпа роста прочих доходов: 166,68% и 142,47% соответственно. Что касается превышения темпа роста себестоимости (125,33%) над темпом роста выручки от продаж (122,43%), это незначительно повлияло на изменение валовой прибыли, ее рост составил 26 807 руб. А за счет снижения коммерческих расходов на 83 750 руб., прибыль от продаж прибыль от продаж выросла на 110 557 руб. Таким образом, ООО «БЛК» находится в хорошем финансовом состоянии, но ему следовалобы сократить свои прочие расходы, это является резервом роста финансовых результатов Общества.

Так же можно порекомендовать организации снизить себестоимость продаваемых товаров и оказываемых услуг, это возможно осуществить за счет ценовой политики, направленной на увеличение цен, или же политике продаж: предприятию выгодно продавать наиболее рентабельные виды продукции. Такое изменение себестоимости продаж также является резервом для роста финансовых результатов организации и обеспечения ее финансовой устойчивости.

Оценивая динамику показателей рентабельности можно сделать вывод, что в 2013 году по сравнению с 2012 годом происходит рост эффективности деятельности организации. Так, показатель рентабельности продаж по прибыли от продаж вырос на 1,26739%, однако рентабельность продаж по чистой прибыли сократилась на 0,28727%. Следует отметить что в целом величина показателей рентабельности и их рост считаются не значительными и составляют не более 10 копеек, что оценивается отрицательно.

Так же резервами для увеличения прибыли могут послужить, например: снижение железнодорожных тарифов, чего можно добиться посредством ведения переговоров с организацией перевозчика; увеличение оборачиваемости в днях дебиторской задолженности, увеличение цен на лесопродукцию на мировом рынке и др.

Подводя итоги проделанной работы, можно сделать вывод о том, что анализ финансовых результатов, а именно анализ прибыли и рентабельности организации является важным аналитическим инструментом для оценки результатов работы ООО «Бикинскаялеснаякомпани» по различным направлениям качества управленческих решений и их влияния на финансовые результаты.

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМЫХ ИСТОЧНИКОВ

1 Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 06.12.11 г. № 402-ФЗ.

Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации. Утверждено приказом Минфина РФ от 29.07.1998 г. № 34н с изменениями, утвержденными приказом Минфина РФ от 30.12.1999 г. № 107н, от 24.03.2000 г. № 31н, от 18.09.2006 г. № 116н // Консультант Плюс - Высшая Школа.учебное пособие. выпуск 13.

Методические рекомендации по раскрытию информации о прибыли, приходящейся на одну акцию. Утверждены приказом Минфина РФ от 21.03.2000 г. № 29н // Консультант Плюс - Высшая Школа: учебное пособие: выпуск 13.

Налоговый кодекс Российской Федерации. Части первая и вторая. - Москва : Проспект, КноРус, 2013. - 704с.

Адамайтис Л.А. Анализ финансовой отчетности. Практикум: учебное пособие / Л.А. Адамайтис. - М.: КНОРУС, 2014. - 526с.

Анализ финансовой отчетности: учебное пособие для студентов, обучающихся по специальностям «Финансы и кредит», «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» / [Е.И. Бордина и др.] ; под ред. О.В. Ефимовой и М.В. Мельник. - 3-е изд., испр. и доп. - М.: Омега-Л, 2013. - 451с.

Анущенкова К.А. Финансово-экономический анализ: учебно-практическое пособие / К.А. Анущенкова, В.Ю. Анущенкова. - М.: Дашков и К, 2012. - 404с.

Богатко А.А. Основы экономического анализа хозяйствующего субъекта: учебник / А.А. Богатко. - М.: Финансы и статистика, 2013. - 382с.

Бочаров, В. В. Финансовый анализ / В. В. Бочаров. СПб.: Питер, 2012.

Бочкарева Т.А. Микроэкономический анализ-II: учебное пособие для проведения практических занятий, индивидуальной и самостоятельной работы / Т.А Бочкарева. - Хабаровск: РИЦ ХГАЭП, 2011. - 68с.

Быкадыров В.Л. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта: учебник / В.Л. Быкадыров, Алексеева П.Д. - М: ПРИОР, 2014.- 368с.

Васильева Л.С. Финансовый анализ: учебник / Л.С. Васильева, М.В. Петровская. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: КНОРУС, 2013. - 816с.

Вахрин П.И. Финансовый анализ в коммерческих и некоммерческих организациях: учебное пособие / П.И. Вахрин. - М.: Центр, 2012. - 218с.

Гиляровская Л.Т. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебник / Л.Т. Гиляровская [и др.]. - М.: ТК Велби, Проспект, 2012. - 360с.

Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: учебник / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Дело и Сервис, 2013. - 347с.

Ермолаева В.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: альбом схем и методические указания по их использованию для студентов 4-го курса специальности 080109 «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» всех форм обучения / В.В. Ермолаева. - Хабаровск: РИЦ ХГАЭП, 2011. - 148с.

17 Ефимова, О. В. Финансовый анализ. 5-е изд., перераб. и доп / О. В. Ефимова. М.: Бухгалтерский учет, 2012.

18 Жарылгасова Б.Т. Анализ финансовой отчетности: учебник / Б.Т. Жарылгасова, А.Е. Суглобов. - М.: КНОРУС, 2013. - 475с.

Ионова А.Ф. Финансовый менеджмент: учебное пособие / А.Ф.Ионова, Н.Н. Селезнева. - М.: Проспект, 2012. - 592с.

Карлин Т.Р. Анализ финансовых отчетов: учебник / Т.Р. Карлин. - М.: ИНФРА-М.; Бухгалтерский учет, 2013. - 412с.

Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. - М.: Финансы и статистика, 2011. - 312с.

Когденко В.Г. Экономический анализ: учеб.пособие для студентов вузов, обучающихся по специальности 060400 «Финансы и кредит», 060500 «Бухгалтерский учет, анализ и аудит», 060600 «Мировая экономика», 351200 «Налоги и налогообложение» / В.Г. Когденко. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013.

Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет: Учебное пособие.- 5-е изд., перераб. и доп.-М.: ИНФРА-М, 2011.

Круковская Т.А. Факторный анализ финансовых результатов // Бухгалтерский учет. 2013. №11. С.118-123.

Крылов Э.И. Анализ финансовых результатов, рентабельности и себестоимости продукции: учебное пособие / Э.И. Крылов, В.М. Власова, И.В. Журавкова. - М.: Финансы и статистика, 2012. - 720с.

Лейберт Т.Б. Некоторые аспекты учета и анализа финансовых результатов // Аудит и финансовый анализ. 2012. №5. С.101-105.

Любушин Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / Н.П. Любушин. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2011. - 462с.

Маркарьян Э.А. Финансовый анализ: учебное пособие / Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко, С.Э. Маркарьян. - 7-е изд., перераб. и доп. - М.: КНОРУС, 2011. - 264с.

Пожидаева Т.А. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие / Т.А. Пожидаева. - 2-е изд., стер. - М.: КНОРУС, 2011. - 320с.

Савицкая Г.В. Экономический анализ: учебник / Г.В. Савицкая. - 12-е изд., испр. и доп. - М.: Новое знание, 2012. - 679с. - (Экономическое образование).

31 Селезнева Н. Н. Финансовый анализ / Н. Н. Селезнева, А. Ф. Ионова. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2011.

Слуцкий М.Л. Анализ прибыли от продаж как инструмент контроллинга // Аудитор. 2014. №11. С.20-27.

Чернов В.А., Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебник для вузов/ В.А. Чернов - Издательско-торговая корпорация «Дашко и Ко», 2013.

34 Шеремет А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / А.Д. Шеремет. - М.: РИОР, 2011. - 255с.

Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: учебник / А.Д. Шеремет. - М.: ИНФРА-М, 2012. - 333с. - (Серия «Высшее образование»).

Шеремет А.Д., Суйц В.П. Аудит : учебник : 5-е изд., перераб. и доп. М.: ИНФРА-М. 2011. 448с. (Высшее образование).

37 URL:<#"justify">Приложение А

Обзор определений прибыли

Авторы определенийОпределение прибыли12К. МарксПрибыль - это превращенная форма прибавочной стоимости.А. МаршаллПрибыль - это разница между чистым доходом капиталиста от функционирования его предприятия и процента на капитал по текущему курсу.Макконнелл К.Р., Брю С.Л.Прибыль - это общая выручка фирмы за вычетом всех издержек: внешних, внутренних и нормальной прибыли предпринимателя (сумма внешних издержек).Бланк И.А.Прибыль - это выраженный в денежной форме чистый доход предпринимателя на вложенный капитал, характеризующий его вознаграждение за риск осуществления предпринимательской деятельности, представляющий собой разницу между совокупным доходом и совокупными издержками.Донцова Л.В.Прибыль - это положительный финансовый результат деятельности организации, разница между всеми доходами и расходами.Буряковский В.В.Прибыль - это денежное выражение основной части денежных накоплений, создаваемых предприятиями любой формы собственности.Савицкая Г.В.Прибыль - это форма чистого дохода, который непосредственно получают субъекты хозяйствования после реализации продукции.Максимова В.Ф.Прибыль - это разность между доходами и расходами.Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф.Прибыль - это особый систематически воспроизводимый ресурс коммерческой организации (предприятия), конечная цель развития бизнеса.Чернов В.А.Прибыль - это конечный финансовый результат деятельности организации, характеризующий ее эффективность.Ковалев В.В.Прибыль - показатель экономического эффекта, характеризующий финансовый результат деятельности предприятия.Маркарьян Э.А.Прибыль - это конечный финансовый результат деятельности предприятия, характеризующий абсолютную эффективность его работы.Жарылгасова Б.Т.Прибыль - это важнейший обобщающий показатель в системе оценочных показателей эффективности производственной, коммерческой и финансовой деятельности организации.Незамайкин В.Н.Прибыль - это часть чистого дохода на вложенный капитал, представляющий собой разницу между общей суммой доходов и расходами в процессе осуществления хозяйственной деятельности.Западные экономис-тыПрибыль - это улучшение благосостояния хозяйствующего субъекта за определенный период.Специалисты Амери-канского института бухгалтеровПрибыль - это величина, получаемая вычитанием из доходов или выручки себестоимости проданной продукции, прочих расходов и убытков.Специалисты Амери-канского института присяжных бухгал-теровЧистая прибыль (чистый убыток) - превышение (дефицит) доходов над расходами за отчетный период.п.79 Положение по ведению бухгалтерс-кого учета и отчетности в РФБухгалтерская прибыль (убыток) - это конечный финансовый результат (прибыль или убыток), выявленный за отчетный период на основании бухгалтерского учета всех хозяйственных операций организации и оценки статей бухгалтерского баланса по правилам, принятым в соответствии с настоящим положением.

Приложение Б

Основные функции прибыли

Функции прибылиЗначение функций прибыли12Функция обобщённого оценочного показателя деятельностиВ соответствии с данной функцией прибыль характеризует результат деятельности хозяйствующего субъекта. Прибыль представляет собой итог его деятельности, который зависит от уровня его себестоимости, качества и количества выпускаемой продукции, производительности труда, степени использования производственных фондов, организации управления, материально-технического снабжения, а главное - от того, насколько эта продукция удовлетворяет потребности потребителя, то есть, имеет ли она спрос. Величина прибыли складывается под воздействием многих факторов и отражает практически все стороны деятельности хозяйствующего субъекта. Необходимо, однако, подчеркнуть противоречивость прибыли как обобщающего показателя деятельности. Как отечественная, так и зарубежная практика показывает, что рост прибыли может являться не только следствием эффективной экономической деятельности. Он, может быть достигнут, например, за счёт монопольного положения производителя.Стимулирующая функцияДанная функция прибыли проявляется не только в направлении части ее на экономическое стимулирование, а связана со всем процессом формирования, распределения и использования прибыли. При этом прибыль служит как бы «узлом» взаимоувязки интересов общества, организации и отдельных работников.Воспроизводственная функцияВ данной функции прибыль выступает как один из основных источников ресурсов расширенного воспроизводства.Формировательная функцияПрибыль является важнейшим источником формирования бюджетов всех уровней. Таким образом, в росте прибыли заинтересованы как предприятия, так и государство.Функция обеспечения кругооборотаПрибыль используется для покупки дополнительного количества ресурсов для обеспечения кругооборота.Распределительная функцияПри продаже продукции у предприятий образуется выручка и соответственно доход. Одна часть этого дохода поступает в государственный бюджет, централизованные фонды социального страхования, а другая - остается в распоряжении предприятий на образование фондов оплаты труда, экономического стимулирования и финансирования затрат по расширению и развитию производства.Контролирующая функцияПроявляется прежде всего в контроле за распределением совокупного общественного продукта и национального дохода по денежным фондам и их целевому расходованию.

ВВЕДЕНИЕ В настоящее время выживаемость предприятия в конкурентной среде зависит от его финансовой устойчивости, которая достигается посредством повышени

Больше работ по теме: