2. 5. 3. Анализ движения валютных средств…………………………………………. . . 56
2. 5. 4. Меры сообразно увеличению потока валютных средств………………………………59
ГЛАВА 3. Предсказание потока валютных средств………………………………65
3. 1. Способ прогнозирования потока валютных средств………………………. 65
3. 2. Прогноз валютных потоков ОАО «Электросталь»……………………………68
3. 2. 1. Разработка платежного баланса………………………………………………. . . 68
3. 2. 2. Прогноз движения валютных средств …………………………………………72
ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………………………. . 77
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ………………………………………………………………. . 80
ПРИЛОЖЕНИЯ…………………………………………………………………………. . 81
1. Баланс компании на 1 января 2006 года………………………………………. . 81
2. Матричный баланс компании на 2005 год……………………………………. . 84
3. Предсказание валютных потоков на 2006 год………………………………. . . 85
Выдержка
Вступление.
Управление валютными потоками компании является принципиальной смешанный долею общей системы управления его денежной деловитостью. Оно дозволяет улаживать различные задачки денежного менеджмента, и подчинено его ключевой цели.
В качестве главного объекта управления в финансовом менеджменте выступает валютный кругооборот компании, этак как править валютным потоком – означает предугадывать его вероятные состояния в наиблежайшей и в отдаленной перспективе, мочь предопределять размер и напряженность поступления и расхода валютных средств как на ближайшую дату, этак и на долгосрочную перспективу.
Чтоб найти ожидаемый размер и напряженность валютного потока компании, нужно проверить все имеющиеся стороны и условия воплощения валютного потока компании.
В первой голове работы осмотрены общие базы управления валютными потоками.
Валютный поток компании представлен как совокупа распределенных во времени поступлений и выплат валютных средств, генерируемых его хозяйственной деловитостью.
Под ходом валютных средств рассматриваются все валовые валютные поступления и платежи компании. Поток валютных средств связан с конкретным временем времени и представляет собой разницу меж поступившими и выплаченными предприятием валютными средствами за этот период.
Потому анализ валютных средств и управление валютными потоками является одним из важных направлений деловитости денежного менеджера. Он подключает в себя расплата времени обращения валютных средств(производственно-коммерческий цикл), анализ валютного потока, его предсказание, определение малого и рационального уровня валютных средств, собирание бюджетов валютных средств и т. п.
В настоящее время большая часть компаний(наиболее 80%)имеют недочет оборотных средств. И в то же время почти все из их работают с прибылью. Одна из задач управления валютными потоками содержится в выявлении взаимосвязей меж потоками валютных средств и прибылью.
Анализ валютных потоков компании дает ответы на последующие ключевые вопросцы:
- откуда поступают валютные средства;
- роль всякого родника;
- на какие цели они употребляются.
Анализ исполняется как в целом сообразно предприятию, этак и сообразно любому виду его деловитости: главный, вкладывательной и денежной. На данной базе делаются выводы об источниках и состоятельности всякого вида деловитости важными валютными средствами. В итоге принимаются решения о том, как достигнуть превышения поступлений валютных средств над платежами, в каком месте отыскать источники оплаты текущих обещаний и вкладывательной деловитости, довольно ли для этого получаемой прибыли и т. д.
Одним из более принципиальных и трудных шагов управления валютными потоками компании является их оптимизация.
Оптимизация валютных потоков представляет собой процесс выбора лучших форм их организации на затеи с учетом критерий и необыкновенностей воплощения его хозяйственной деловитости.
Важной предпосылкой воплощения оптимизации валютных потоков является исследование причин, влияющих на их объемы и нрав формирования во времени. Эти причины разрешено подразделить на наружные и внутренние.
Для наиболее совершенного представления о валютных потоках составляется матричный баланс компании, проанализировав который разрешено заполучить ответы на разряд вопросцев:
- какова взаимозависимость меж активами и пассивами компании;
- какие конкретные конфигурации произошли в источниках финансирования активов и в направленностях применения пассивов;
- какие решения следует взять в целях оптимизации активов и пассивов.
Этак как недостаток валютных средств приводит:
- к задержкам в выплате заработной платы;
- к росту кредиторской задолженности перед поставщиками и бюджетом;
- к росту части просроченной задолженности сообразно кредитам банков;
- к понижению ликвидности активов компании;
- к увеличению продолжительности производственного цикла в следствии несвоевременной поставки сырья и девайсов,
предложены меры сообразно увеличению потока валютных средств.
Из проведенного разбора делаются выводы, на базе которых вносятся коррективы в активность компании. Сообразно результатам корректировок составляется прогноз валютных потоков.
Предсказание валютного потока играет главную роль в обеспечении обычной деловитости компании.
Целью предоставленной дипломной работы является попытка изучить потоки валютных средств за 2005 год и на базе этого разбора привнести корректировки и с учетом их собрать прогноз движения валютных потоков на 2006 год. Объектом изучения является начинание ОАО «Электросталь». Ветвь: металлургическая индустрия.
Родником данных является пакет документов сообразно денежной и бухгалтерской отчетности компании за 2005-2006 гг.
Литература
1. Бланк И. А. «Базы денежного менеджмента». «Ника-Центр», «Эльга». Киев, 1999 г
2. Ковалев В. В. «Денежный анализ». Столица,"Деньги и статистика", 1998 г.
3. Ковалев А. И. , Привалов В. П. «Анализ денежного состояния». М. : «Центр Экономики и Маркетинга», 1999 г.
4. Крейнина М. Н. «Финансовое положение предприятие». М. : ИКЦ «ДИС», 1999 г.
5. Стоянова Е. С. «Денежный менеджмент». М. : Издательство «Перспектива», 2005 г.
6. «Справочник финансиста предприятия». М. : «Инфра-М», 2005 г.
7. «Денежный Бизнес-план». Под редакцией реального Члена Академии инвестиций РФ доктора экономических наук, доктора В. М. Попова. М. : «Деньги и статистика», 2000 г.
8. Шеремет А. Д. , Негашев Е. В. «Способ денежного анализа» М. : «Инфра-М»,1999 г.
9. Шеремет А. Д. , Баканов М. И. «Концепция экономического анализа». «Деньги и статистика»,1999 г.
10. Шеремет А. Д. , Сайфулин Р. С. «Деньги предприятий». М. : «Инфра-М»,1999 г.
11. «Справочник финансиста предприятия». М. : «Инфра-М», 2005 г.
12. Шеремет А. Д. , Сайфулин Р. С. «Способ денежного анализа». М. : «Инфра-М», 2005 г.
Введение.
Управление денежными потоками предприятия является важной составной частью общей системы управления его финансовой деятельностью. Оно позволяет реша